Výroční zpráva 2000 (PDF soubor) - Komerční banka

Deriváty pouÏívané v rámci vlastních obchodních aktivit a jejich zprostfiedkování pro klienty jsou oceÀovány
reálnou hodnotou. Zmûny ve v˘‰i reálné hodnoty a z toho vypl˘vající zisky nebo ztráty jsou zahrnovány do
poloÏky „Zisk z obchodování" ve v˘kazu ziskÛ a ztrát a jsou zachyceny v rozvaze v poloÏkách „Ostatní aktiva"
a „Ostatní pasiva".
Deriváty pouÏívané k zaji‰tûní pozic vypl˘vajících z aktivit bank na finanãních trzích, které nesplÀují kritéria
zaji‰Èovacích operací, jsou oceÀovány reálnou hodnotou, která je stanovena jako diskontovaná souãasná
hodnota budoucích penûÏních tokÛ tûchto finanãních instrumentÛ. Zmûny ve v˘‰i reálné hodnoty jsou
zachycovány v rozvaze v poloÏkách „Ostatní aktiva" a „Ostatní pasiva". Ostatní deriváty, které splÀují kritéria
zaji‰Èovacích operací, jsou evidovány v podrozvaze. âasové rozli‰ení úrokov˘ch v˘nosÛ a nákladÛ spojené
s tûmito instrumenty je zahrnuto v poloÏce „âisté úrokové v˘nosy" v˘kazu ziskÛ a ztrát. Kurzové zisky a ztráty
z pfiecenûní tûchto instrumentÛ jsou zahrnuty v poloÏce „Zisky z obchodování" v˘kazu ziskÛ a ztrát.
Reálné hodnoty jsou získávány kvalifikovan˘m odhadem na základû pouÏití obecnû uznávan˘ch matematick˘ch
modelÛ oceÀování.
Kritéria skupiny pro klasifikaci derivátu jako zaji‰tûní jsou následující:
a) u transakce se oãekává, Ïe pfiimûfien˘m zpÛsobem vyrovná nebo eliminuje znaãnou ãást rizika vypl˘vajícího
ze zaji‰Èované pozice;
b) existují dostateãné dÛkazy o zámûru poskytnout zaji‰tûní na zaãátku transakce.
Finanãní aktiva a pasiva jsou vzájemnû kompenzována a vykazována v ãisté hodnotû v rozvaze v pfiípadech, kdy
je tato kompenzace podpofiena zákonn˘m nárokem a kdy existuje zámûr závazky a pohledávky vyrovnat v ãisté
hodnotû nebo realizovat aktiva a zároveÀ vyrovnat pasiva.
o) Regulaãní poÏadavky
Konsolidovaná skupina musí dodrÏovat regulaãní poÏadavky pfiíslu‰n˘ch centrálních bank. Mezi tyto poÏadavky
patfií limity a dal‰í omezení t˘kající se kapitálové pfiimûfienosti, klasifikace úvûrÛ podrozvahov˘ch závazkÛ,
úvûrového rizika ve spojitosti s klienty bank, likvidity, úrokového rizika a mûnové pozice bank.
Obdobnû podléhají regulatorním poÏadavkÛm dal‰í spoleãnosti ve skupinû, zejména v oblasti poji‰Èovnictví
a kolektivního investování.
p) Pfievod nûkter˘ch zÛstatkÛ pfiedchozího roku
Nûkteré zÛstatky pfiedchozího roku byly ve finanãních v˘kazech pfievedeny tak, aby jejich klasifikace odpovídala
prezentaci úãetních zÛstatkÛ stejné povahy ve v˘kazech roku 2000 (viz také bod 7, 8, 14 a 30)
q) Nové úãetní principy
Od 1. ledna 2001 spoleãnosti skupiny aplikují IAS 39 „Finanãní nástroje: úãtování a oceÀování". Tyto finanãní
v˘kazy nezahrnují Ïádné úpravy vycházející z pouÏívání tohoto standardu.
IAS 39 stanovuje postupy pro identifikaci, vyhodnocení a zvefiejnûní informací o finanãních nástrojích
spoleãnosti, vãetnû úãtování o derivátech a zaji‰Èovacích transakcích. Tyto postupy v˘znamnû zvy‰ují pouÏívání
reáln˘ch hodnot v úãtování o finanãních nástrojích. Hlavní dopady pfiijetí standardu k 1. lednu 2001 se vztahují
k vykazování a oceÀování obchodních a investiãních cenn˘ch papírÛ v bankovním portfoliu cenn˘ch papírÛ
a trÏního ocenûní derivátov˘ch pozic, které jsou k 31. prosinci 2000 drÏeny v zaji‰Èovacím portfoliu. Jak je
uvedeno v˘‰e, spoleãnosti skupiny nepouÏily IAS 39 pfii pfiípravû úãetních závûrek k 31. prosinci 2000. Vedení
vyhodnotilo dopad implementace IAS 39 na úãetní závûrku skupiny k 1. lednu 2001 jako jednorázov˘ ãist˘ zisk
z reálné hodnoty úrokov˘ch derivátÛ ve v˘‰i pfiibliÏnû 120 mil. Kã.
125