çukurova üniversitesi sosyal bilimler enstitüsü işletme anabilim dalı ...

• Temizleme; Kaydedilen veri, doğruluğunun sağlanması için incelenir ve
onaylanır ve piyasa riski veri tabanında saklanır.
• İşleme; Temizlenmiş veri Yeni Türk Lirası ve Yabancı Para getiri eğrileri
oluşturmak için işlenir.
PRYG toplanan verinin kalitesini ve değişik enstrümanları fiyatlandırmada
uygunluğunu teyit etmek için piyasa verilerini periyodik olarak gözden geçirir.
Hazine tarafından doğru ve zamanında işlem girişi, PRYG tarafından güncellenen
piyasa riski pozisyon veri tabanının doğru ve eksiksiz olması açısından çok önemlidir.
Pozisyon verisi üç adımda toplanır:
• Kaydetme: Alım satım yapanlar, yapılan işlemleri Kondor+ üzerinde tutulan
ana veri tabanına girerler. Gün sonu pozisyonları ana veri tabanından otomatik
bir işlemle çekilir.
• İşleme: Günsonu pozisyonları analiz edilmek üzere RAD modeline otomatik
bir işlemle beslenir.
• Temizleme: İşlenmiş pozisyon verisi operasyonel hataların yok edilmesi için
PRYG tarafından incelenir.
b) Piyasa Riski Analizi;
Piyasa Rayicine Getirme (Mark-to-market); Portföyün günlük kâr-zararının tespiti için,
finansal raporlama ve risk yönetimi sürecinin bir parçası olarak, alım-satım
hesaplarındaki enstrümanlar piyasa rayici ile değerlenir. Piyasa rayicindeki değişimler
günlük olarak piyasa riski raporunda incelenerek nedenleri irdelenir.
Riske Açık Değer (RAD); RAD, elde tutulan bir portföy ya da varlık değerinin, faiz
oranlarında, döviz kurlarında ve hisse senedi fiyatlarındaki dalgalanmalar nedeniyle
belli bir zaman diliminde ve belli bir olasılık seviyesinde maruz kalabileceği en yüksek
zararı ifade eder. PRYG, RAD’nin günlük olarak hesaplanmasından ve RAD bazlı risk
raporlarının hazırlanmasından sorumludur. RAD ölçümü için kabul edilen üç ana
yöntem bulunmaktadır:
• Tarihsel Simülasyon
280