türk bankacılık sstemnde aktf pasf yönetm ve pyasa rsk
türk bankacılık sstemnde aktf pasf yönetm ve pyasa rsk
türk bankacılık sstemnde aktf pasf yönetm ve pyasa rsk
You also want an ePaper? Increase the reach of your titles
YUMPU automatically turns print PDFs into web optimized ePapers that Google loves.
Bu kavramsal çerçe<strong>ve</strong>yi bir örnekle açıklamaya çalışalım;<br />
Ortalama getirisi ,<br />
165<br />
varyansı olan iki hisse senedine<br />
sırasıyla 10 <strong>ve</strong> 12 milyon YTL yatırım yapıldığını varsayalım. Bu bilgiler ışığında<br />
portföyün ortalama getirisi <strong>ve</strong> %99 gü<strong>ve</strong>n düzeyinde kaybedebileceğimiz maksimum<br />
tutarı aşağıdaki şekilde buluruz.<br />
Portföyün beklenen getirisi % 5.9 <strong>ve</strong><br />
portföy standart sapması da 1.5407 olarak hesaplanmaktadır.<br />
Riske maruz değeri elde etmek için, bu sonucu %99 gü<strong>ve</strong>n düzeyine denk gelen<br />
normal dağılım değeri ile çarparız ki; bu değer 2.33’tür. Dolayısıyla RMD<br />
olacaktır. Sonuç olarak, %99 olasılıkla portföyün bir<br />
gün sonra kaybedeceği maksimum tutar 3.5308 milyon YTL’dir.
Change language