türk bankacılık sstemnde aktf pasf yönetm ve pyasa rsk
türk bankacılık sstemnde aktf pasf yönetm ve pyasa rsk
türk bankacılık sstemnde aktf pasf yönetm ve pyasa rsk
Create successful ePaper yourself
Turn your PDF publications into a flip-book with our unique Google optimized e-Paper software.
111<br />
BIS, bankaların aldıkları riskler karşılığında mümkün olan en yüksek sermayeyi<br />
tutacakları bir hesaplamayı öngörmektedir. Bankalar, RMD modelleriyle hesapladıkları<br />
portföyün %99 olasılıkla bir gün sonra karşılaşacağı maksimum zarar olasılığının<br />
tutarsal ifadesini, sermaye yeterliliği standart oranı hesaplamasına, piyasa riskine maruz<br />
tutar adı altında taşırken;<br />
• Portföyün elde tutma süresini temsil eden 10 günün karekökü ile;<br />
• Çarpım faktörünü temsil eden 3 ile artı çarpım faktörünü temsil eden <strong>ve</strong> aşağıda<br />
Tablo 23’de <strong>ve</strong>rilen sapma sayılarına karşılık gelen artı çarpım faktörünün<br />
toplamı ile;<br />
• Ve nihayet çıkan rakamı piyasa riskine maruz tutara dönüştürmek için 12,5 ile<br />
çarpmak zorundadırlar.<br />
Tablo 23: Çarpım <strong>ve</strong> Artı Çarpım Faktörü<br />
Sapma Sayısı<br />
1. Risk Faktörleri<br />
Çarpım<br />
Faktörü<br />
Artı Çarpım<br />
Faktörü<br />
4 <strong>ve</strong> daha az 3 0.00<br />
5 3 0.40<br />
6 3 0.50<br />
7 3 0.65<br />
8 3 0.75<br />
9 3 0.85<br />
10 <strong>ve</strong> daha fazla 3 1<br />
Bankaların piyasa riski yönetimi sistemleri, portföy değerini etkileyen<br />
faktörlerdeki potansiyel değişiklikleri tanımlayan <strong>ve</strong> ölçümleyen modellere dayanır. Bu<br />
risk faktörleri tüm fiyatlandırma fonksiyonları için de yapı taşlarıdır. Genel olarak<br />
finansal varlıkların piyasa fiyatlarını etkileyen faktörler; faiz oranları, sermaye fiyatları,
Change language