Note explicative la situatiile financiare anuale 2009 - S.C. Rulmenti ...

6S.C. "RULMENTI" S.A. BARLADRULMENTI CU BILE SI ROLEStrada Republicii nr. 320, cod. 731108, Barlad, ROMANIANr. Inregistrare la R.C.: J 37 / 8 /1991, Cod unic de inregistrare: RO 2808089Cont 2511.1-2.1/ROL la BCR BarladCapital social:100.284.219 RON din care, efectiv varsat:100.284.219 RONTelefon: 0235/411120/ Fax: 0235 / 413838, 308200 web: www.urb.ro E-mail: @urb.roS.C.RULMENTI S.A.BIRLADNOTE EXPLICATIVELA SITUATIILE FINANCIARE ANUALE31.12.2009● Cu sediul in Judetul Vaslui, Localitatea Barlad, str.Republicii nr.320● Este inmatriculata in Registrul Comertului sub nr.J37/8/15.01.1991● Forma juridica :S.A.● Cod Fiscal :2808089In vederea inchiderii exercitiului financiar 01.01.2009-31.12.2009, S.C.RulmentiS.A.Barlad a respectat legislatia aplicabila in acest exercitiu astfel: Ordinul ministrului finantelor publice nr.1752/2005 pentru aprobarea reglementarilorcontabile conforme cu directivele europene, publicat in M.O. nr.1080 si 1080 bis dindata de 30.11.2005; Ordinul ministrului finantelor publice nr.1826/2003 pentru aprobarea Precizarilorprivind unele masuri referitoare la organizarea si conducerea contabilitatii degestiune, publicat in M.O.nr.23/12.01.2004; Ordinul ministrului finantelor publice nr.2861/2009 pentru aprobarea Normelor privindorganizarea si efectuarea inventarierii elementelor de activ si de pasiv , publicat inM.O.nr.704/20.10.2008,care abroga Ordinul ministrului finantelor publicenr.1753/2004 pentru aprobarea Normelor privind organizarea si efectuareainventarierii elementelor de activ si de pasiv ,care a fost publicat inM.O.nr.1174/13.12.2004; Ordinul ministrului finantelor publice nr.3512/2008 privind formularele financiarcontabile. Intocmirea situatiilor financiare ale anului 2009 se efectueaza potrivit programului deasistenta elaborat de MFP si publicat pe siteul MFP; Fiind o societate a caror valoari mobiliare sunt admise la tranzactionare pe o piatareglementata , astfel cum este definita de legislatia in vigoare privind piata decapital,respectiv Lg.nr.297/2004, aceasta intocmeste situatii financiare anualecuprinzand cele cinci componente, astfel:1. bilant (cod 10);2. cont de profit si pierdere (cod 20);3. situatia modificarilor capitalului propriu ;4. situatia fluxurilor de trezorerie ;5. note explicative la situatiile financiare anuale.Acestea vor fi insotite de formularul “Date informative” (cod 30) si formularul “Situatiaactivelor imobilizate” (cod 40).

NOTA 1 Active ImobilizateActivele imobilizate cuprind: imobilizarile necorporale; imobilizarile corporale siimobilizarile financiare.Ele sunt evaluate la intrate:- la costul de achizitie , pentru cele procurate cu titlu oneros sau- la cost de productie, pentru cele construite in regie proprie.Nu sunt incluse in costul imobilizarilor in regie proprie cheltuielile de administrare sinici profiturile interne.Imobilizarile corporale sunt clasificate in conformitate cu H.G.nr.2139/2004 pentruaprobarea Catalogului privind clasificarea si duratele normale de functionare a mijloacelorfixe. In coformitate cu aceasta clasificare mijloacele fixe existente in societate suntclasificate in trei grupe principale:-Grupa 1 – Constructii-Grupa 2 – Instalatii tehnice, mijloace de transport,cu trei subgrupe:2.1.Echipamente tehnologice (masini, utilaje si instalatii de lucru);2.2.Aparate si instalatii de masurare, control si reglare;2.3.Mijloace de transport.-Grupa 3 – Mobilier,aparatura birotica si alte active corporale.Partile separate si echipamentul de service sunt inregistrate ca stocuri sirecunoscute in contul de profit si pierdere atunci cand sunt consumate.Cheltuielile ulterioare aferente unei imobilizari corporale sunt adaugate valoriicontabile numai atunci cand se estimeaza ca societatea va obtine beneficii economicesuplimentare fata de cele estimate initial (modernizari,RK-uri).Directia mentenanta stabileste criteriul de recunoastere respectiv daca estereparatie curenta, accidentala, modernizare, reparatie capitala.Regimul de amortizare utilizat de societate pentru un mijloc fix amortizabil in anul2009 este cel prevazut de art.24 alin.(7) din Lg.nr.571/2003 privind Codul fiscal cumodificarile si completarile ulterioare , respectiv metoda de amortizare liniara pentruconstructii,echipamente tehnologice si restul mijloacelor fixe .Din punct de vedere contabil, in conformitate cu Pct.97. (2) din OMFPnr.1752/2005, amortizarea imobilizarilor corporale se calculeaza pe baza unui plan deamortizare de la data punerii in functiune a acestora si pana la recuperarea integrala avalorii lor de intrare conform duratelor si conditiilor de utilizare.Din punct de vedere fiscal , in conformitate cu Pct.2 din H.G.nr.2139/2004 si art.24din Codul fiscal, durata normala de functionare reprezinta durata de utilizare in care serecupereaza, valoarea de intrare a mijloacelor fixe pe calea amortizarii.Societatea nu a reevaluat imobilizarile sale in exercitiul financiar 2009.La data de 31.12.2009 activele imobilizate sunt prezentate in bilant la valoareneta in partea de activ formular F10 – Active imobilizate ,iar miscarile sunt prezentate informular F40 – Situatia activelor imobilizate.Precizam ca planul de investitii aprobat pentru anul financiar 01.01.2009 –31.12.2009 a fost in atentia conducerii societatii.Achizitia de masini si utilaje noi cat simodernizarea partiala a celor care mai pot fi folosite in procesul de productie , existentedeja in patrimoniu, a constituit prioritate pentru administratia societatii.2

NOTA 2 ProvizioaneLeiNrcrtDENUMIREAPROVIZIONULUISOLD01.01.2009TransferIn( cont 681)Transfer din(cont 781)SOLD31.12.20090 1 2 3 4=1+2-31. Prov. pentru deprec. 1.216.981 4.919 1.212.062produse(cont 3945 )2. Provizioane pentru 8.988.206 214.522 979.142 8.223.586deprecierea creantelor2.1.Clienti( ct.491) 1.558.203 529.142 1.029.0612.2.Furniz.debit.(ct.496) 6.024.283 214.522 6.238.8052.3 Creante AVAS; 1.405.720 450.000 955.720Vama Iasi si datoriiincerte(ct.496)3. Provizioane pentru 4.490.193 363.593 4.126.600impozite(cont 1516)TOTAL 14.695.380 214.522 1.347.654 13.562.248Contabilitatea provizioanelor se tine pe feluri in functie de natura, scopul sauobiectul pentru care au fost constituite.S.C.Rulmenti S.A. BIRLAD a revizuit provizioanele constituite astfel:1.Pentru deprecierea produselor (cont 3945”Provizioane pentru depreciereaproduselor finite”.Pentru stocurile de produse finite fara miscare este constituit un provizion la data de31.12.2008 in suma de 1.216.981 lei. La data de 31.12.2009 soldul stocurilor fara miscareeste in suma de 1.212.062 lei. In aceste conditii a fost diminuat provizionul cu suma de4.919 lei cu Nc.nr.3217/31.12.2009.Aceasta suma reprezinta pentru societate veniturineimpozabile.2.Pentru deprecierea creantelor clienti (cont 491 “Provizioane pentru depreciereacreantelor – clenti “) , a furnizorilor –debitori(cont 496 “Provizioane pentru depreciereacreantelor –debitori diversi “)si a datoriilor incerte,astfel:a.)Pentru clientii incerti este creat un provizion la data de 31.12.2008 in suma de1.558.203 lei .In anul 2009 soldul contului este in suma de 1.029.061 lei,diferenta de529.142 lei a fost inregistrata cu Nc.nr.3220/31.12.2009 .In anul 2009 societatea a incasat suma de 594.837 lei de la fostul nosru distribuitorS.C.Tehnoimportexport S.A. Bucuresti, de la care urmeaza sa recuperam creanta pentrucare a fost constituit provizion clienti incerti externi, urmare a inscrierii in tabelul creditorilorin Dosarul cu nr.381/3/2003 ( nr. Dosar vechi 497/2003).b.)Pentru deprecierea creantei din contul 4092 in procesul Goldenberg Yehezkella data de 31.12.2008 provizionul pentru depreciere a fost in suma de 6.024.283 lei si acrescut la 6.238.805 lei. Diferenta de 214.522 lei a fost inregistrata pe cheltuielinedeductibile fiscal cu Nc.nr.3219/31.12.2009.c) Pentru creanta cu A.V.A.S.in suma de 284.475,08 lei existenta in soldul contului496”Provizioane pentru deprecierea creantelor -debitori diversi”la data de 31.12.2008,varamane in continuare in sold si la data de 31.12.2009.Societatea a castigat procesul cuM.F.si AVAS si face toate demersurile necesare in vederea recuperarii acestei sume.d)Pentru suma de 450.000 lei, reprezentand viramente efectuate de societateanoastra cu opl.nr.307/12.02.2008 catre Directia Regionala pentru Accize si Operatiuni3

Vamale Iasi urmare a P.V.nr.8690/07.12.2007 a fost creat in anul 2008 un provizion. Sumafiind virata a fost inregistrata pe cheltuieli nedeductibile fiscal si diminuat acest provizion lainchiderea exercitiului financiar 2009, pana la finalizarea procesului, cand in functie derezutat, vom efectua inregistrarile care se impun.e)Creanta aferenta datoriilor incerte in legatura cu contractul de reprezentareKarabatur, in suma de 671.245 lei,existenta in soldul contului 496”Provizioane pentrudeprecierea creante", ramane in continuare in sold si la data de 31.12.2009 si numai caurmare a unei verificari de fond, pe care probabil o vor efectua reprezentantii ANAF, se vadecide daca aceasta suma este datorata sau nu.3)Provizionul pentru impozite a fost constituit pentru sumele viitoare de platadatorate bugetului de stat in conditiile in care sumele respective nu apar reflectate cadatorie in relatia cu statul.In conformitate cu art.21 alin.(4) din Lg.nr.571/2003 cu modificarile si completarileulterioare si a pct.38 din Normele Metodologice de aplicare a acesteia, a fost micsoratprovizionul din contul 1516”Provizioane pentru impozite” cu suma de 363.593 lei.Suma a fost inregistrata cu Nc.nr.3218/31.12.2009 si provine din diferenta dintreamortizarea liniara inregistrata contabil si cea accelerata urmarita din punct de vederefiscal.Rationamentul privind sumele ce urmeaza a fi transferate asupra veniturilor dinreluarea provizioanelor , in fiecare perioada,se face aplicand criteriile de recunoastere sievaluare ale provizioanelor prevazute la pct.7.7 “Provizioane” ale Reglementarii nr.17/2005care face parte integranta din Ordinul nr.1752/2005, pentru aprobarea reglementarilorcontabile conforme cu directivele europene, cu modificarile si completarile ulterioare si aleart.21 si 22 din Lg.571//2003 privind Codul fiscal cu modificarile si completarile ulterioare.NOTA 3 Repartizarea profituluiDESTINATIASUMA leiPROFIT NET DE REPARTIZAT: 5.909.191-REZERVA LEGALA (cont 1061) 387.013-PROFIT NET DE REPARTIZAT (cont 1171) 5.522.178La data de 31.12.2009 societatea a obtinut urmatoarele rezultate :-Total venituri = 168.927.283 lei-Total cheltuieli = 161.187.017 leiProfit brut = 7.740.266 leiA fost constituita rezerva legala in conformitate cu art.22, alin (1) ,pct.(a) din Legeanr.571/2003 privind Codul Fiscal in suma de 387.013 lei si a fost calculat impozitul pe profitaferent anului fiscal 01.01.2009 – 31.12.2009 in suma de 1.831.075 lei (cont 4411), inconformitate cu Titlul II “Impozitul pe profit” din Lg.nr.571/2003 privind Codul fiscal cumodificarile si completarile ulterioare,aprobate prin Hotararea Guvernului nr.44/2004 si secompleteaza Declaratia privind impozitul pe profit anual.La stabilirea impozitului pe profit s-a tinut cont de :1)Elemente similare veniturilor in suma de 2.551.179 lei (+), in conformitate cuO.U.G nr.34/2009 si a Hotararii nr.488/2009 pentru reglementarea Normelor metodologicede aplicare a Lg.nr.571/2003 privind Codul fiscal , aprobate prin H.G.nr.44/2004, care facereferire la impozitarea rezervelor din reevaluarea mijloacelor fixe , inclusiv a terenurilor,efectuate dupa data de 1 ianuarie 2004, care sunt deduse la calculul profitului impozabil prinintermediul amortizarii fiscale sau al cheltuielilor privind activele cedate si/sau casate.2)Total deduceri in suma de 13.796.472 lei( -). Suma reprezinta :- rezerva legala in suma de 387.013 lei prin aplicarea art.22, alin.(1) pct.a) CodFiscal ,respectiv Lg.571/2003 cu modificarile si completarile ulterioare;4

- amortizarea fiscala in suma de 13.409.459 lei prin aplicarea art.nr.24 dinLg.nr.571/2003 privind Codul fiscal, cu modificarile si completarile ulterioare;3)Total venituri neimpozabile in suma de 1.347.654 lei (-).Suma este obtinuta dinanularea partiala a provizioanelor constituite pentru impozite amanate (cont 7812)in sumade 363.593 lei , din anularea partiala a provizioanelor pentru deprecierea produselorfinite(cont 7814) in suma de 4.919 lei , din anularea provizionului cu Vama Iasi in suma de450.000 lei (cont 7812) si din anularea partiala a provizionului pentru clienti incerti in sumade 529.142 lei(cont 7812).3)Total cheltuieli nedeductibile in suma de 19.821.600 lei (+).Suma este compusa din :● cheltuieli cu impozitul pe profit(cont 691) 1.831.075 lei (cont 4411)● cheltuieli cu prov.privind creante (cont 6812) 214.522 lei (cont 496)● cheltuieli privind creante neiacasate 5.432 lei (cont 654)● amenzi,penalitati,dobanzi 1.612.054 lei (cont 6581)● cheltuieli cu sponsorizarea 270.980 lei (cont 6582)● cheltuieli cu amortizarea contabila 15.681.916 lei (cont 6811)● depasire actiuni social -culturale 85.422 lei (cont 6588)● alte cheltuieli nedeductibile 120.199 lei (cont 6588)Tinand cont de toate aceste elemente, profitul impozabil la data de 31.12.2009este in suma de 13.137.844 lei, iar impozitul pe profit in suma de 2.102.055 lei.Din impozitul pe profit calculat s-a scazut suma de 270.980 lei (reprezentandsponsorizari, in conformitate cu art.31 alin.(4) din Codul Fiscal), societatea inregistrand inevidentele sale contabile un impozit pe profit anual in suma de 1.831.075 lei (cont 691).Din profitul brut al societatii in suma de 7.740.266 lei, a fost scazut impozitul peprofit in suma de 1.831.075 lei, obtinandu-se un profit net pentru anul financiar01.01.2009-31.12.2009 in suma de 5.909.191 lei din care a fost scazuta rezerva legala insuma de 387.013 lei si a ramas un profit net de repartizat in suma de 5.522.178 lei.Acesta va avea ,dupa depunerea bilantului ,destinatia stabilita de AdunareaGenerala a Actionarilor, in conformitate cu art.nr.222 din Reglementare din 17.11.2005,Ordinul nr.1752/17.11.2005 modificat si completat de Ordinul nr.2374/12.12.2007.NOTA 4NrcrtAnaliza rezultatului din exploatareINDICATORULEXERCITIULPRECEDENT31.12.2008leiEXERCITIULCURENT31.12.20091. Cifra de afaceri neta 241.543.811 144.391.9642. Costul bunurilor vandute si serv.prest. (3+4+5) 200.663.387 99.483.7123. Cheltuielile activitatii de baza 89.641.338 46.114.3204. Cheltuielile activitatilor auxiliare 25.938.424 21.161.1445. Cheltuielile indirecte de productie 85.083.625 32.208.2486. Rezultatul brut aferent cifrei de afaceri nete40.880.424 44.908.252(1-2)7. Cheltuielile de desfacere 745.780 820.9218. Cheltuielile generale de administratie 39.467.916 33.052.7059. Alte venituri din exploatare 17.491.193 426.13710 Rezultatul din exploatare (6-7-8+9 ) 18.157.921 11.460.7635

Se constata o scadere a cifrei de afaceri neta in exercitiul curent fata de celprecedent de la 241.543.911 lei la 144.391.964 lei.Acest fapt s-a datorat specificuluiactivitatii din anul 2009 care a fost un an atipic , marcat de criza mondiala.Cheltuielile totale din exploatare scad de la 240.877.083 lei la 151.244.963 leiiar veniturile totale din exploatare scad de la 259.035.004 lei la 162.705.726 lei.Rezultatul brut din exploatare a inregistrat o scadere de la 18.157.921 lei la11.460.763 lei , cifra cu care este inchis rezultatul brut din exploatare aferent anului 2009.Putem concluziona ca societatea in anul 2009 a avut o activitate din exploatarebuna, reusind sa depaseca cu bine o perioada foarte grea atat pentru societatile dininteriorul tarii dar si din exterior.NOTA 5 SITUATIA CREANTELOR SI DATORIILORTermen de lichiditate (lei)Nr. CREANTE SOLDSub 1an Peste 1 an31.12.2009(col.2+3)0 1 2 31. Alte creante imobilizate8.000 0 8000(ct.2678 )2. Furnizori-debitori (ct.409 ) 7.717.072 625.044 7.092.0283. Clienti (ct.4111+4118 +418) 37.417.213 30.852.799 6.564.4144. Dec.intre entitati afiliate14.366.513 1.961.139 12.405.374(ct.4511+4512+4513+4514)5. T.V.A. (ct.4424 ) 1.804.144 1.804.144 06. Debitori diversi (ct.461 ) 1.188.906 658.787 530.119Alte creante353.373 353.373 0(4281+4282+425+4411)7. Cheltuieli inreg. in3920 3920 0avans(ct.471)TOTAL CREANTE 62.859.141 36.259.206 26.599.935Creantele din contul 2678 contin garantii butelii gaz ,proprietatea societatii ButanGaz Barlad.Creantele din contul 409 “Furnizori –debitori”,cu termen de lichiditate peste un anin suma de 6.181.127 lei sunt la nivelul provizionului creat in contul 496 “Ajustaripentru deprecierea creantelor- debitori diversi “ in procesul cu Goldenberg Yehezkeliar suma de 910.901 lei reprezinta furnizori-debitori interni.Creantele din contul 411 “Clienti “ cu termen de lichiditate peste un an, continclientii incerti pentru care a fost creat provizion in contul 491”Ajustari pentrudeprecierea creantelor - clienti” in suma de 1.029.061 lei , clienti externi cu sold ladata de 31.12.2009 in suma de 5.455.407 lei si clienti interni cu sold in suma de79.946 lei.Debitorii diversi (ct.461) cu termen de lichiditate mai mare de un an, au incomponenta rebut furnizor nerecuperat de la FAG Germania , Huta Polonia si CosTargoviste in suma de 245.644 lei si suma de 284.475 ron reprezentand creanta cuAVAS, suma pentru care a fost constituit provizion in contul 496”Ajustari pntrudeprecierea creantelor- debitori diversi”.Cheltuielile inregistrate in avans, reprezinta c/v abonamente, publicatii si legislatieachitate in avans, care vor fi trecute pe cheltuieli esalonat in exercitiul financiarurmator.6

Termen de exigibilitate leiNr DATORII Sold la Sub 1 an 1-5 ani31.12.2009(col.2+3 )0 1 2 31. Credite bancare pe termen21.216.848 21.216.848 0scurt(ct.5191 )2. Dobanzi (ct.1682 ) 0 0 03. Credite bancare pe termen lung13.882.569 7.932.915 5.949.654(ct.1621)4. Alte impr.leasing fin.(ct.1671) 0 0 05. Furnizori (ct.401+404+408 ) 28.944.035 17.831.716 11.112.3196. Clienti-creditori (ct.419 ) 6.933 6.933 07. Datorii cu pers.si asig.sociale2.287.577 2.282.146 5.431(ct.421+426+427+431+437)8. Impozit pe profit (ct.4411 +1516) 4.126.600 0 4.126.6009. Alte datorii (ct.444+446+447+4481 ) 236.584 236.584 010 Dec.cu grupul (ct.457 +2691+4514) 444.805 34.765 410.04011 Creditori diversi (ct. 462 ) 0 0 012 Venituri inreg.in avans (ct.472) 113.038 0 113.038TOTAL DATORII 71.258.989 49.541.907 21.717.0821)Contul 5191 “Credite bancare pe termen scurt , facilitate de creditmultivaluta“cu urmatoarele analitice:51911”Credit pe termen scurt ron B.C.R.” cu un sold la 31.12.2009 in suma de de1.458.468 lei;51912 “Credit pe termen scurt usd B.C.R.“ cu un sold la 31.12.2009 in suma de 433.017usd , respectiv 1.225.958 lei;51913 “Credit pe termen scurt eur B.C.R.” cu un sold la 31.12.2009 in suma de2.450.298 eur, respectiv 10.360.348 lei.S.C.Rulmenti S.A.Barlad are in derulare prin B.C.R.Bucuresti, un contract defacilitate de credit multivaluta nr.23/34578/ 29.11.2006 (o linie de credit),in valoare deaproximativ 10.000.000 usd ,prelungit cu actul aditional nr.DGLC 23H/34578/30.11.2009pana la data de 30.11.2010.Din aceasta linie de credit societatea poate trage numai 90% din plafonul facilitatii,respectiv suma de 9.000.000 usd, diferenta de 10% fiind destinata diferentelor de cursvalutar.Prin actul aditional nr.DGLC/5/A/30.11.2009 la contractul de credit pe termen scurtnr.23/ 34578 / 29.11.2006 si actele aditionale aferente acestuia,societatea se obliga saconstituie urmatoarele garantii in favoarea bancii:a)Garantie reala mobiliara fara deposedare asupra utilajelor, echipamentelor siinstalatiilor care echipeaza imobilele propuse a fi luate in garantie, cu numarul cadastral790/1, in valoare de intrare in suma de 56.723.095 lei;b)garantie reala mobiliara fara deposedare asupra soldului creditor alconturilor/subconturilor pe care societatea le are deschise sau pe care le va deschide laBCR SA.c)Ipoteca de rang I si II si inscrierea interdictiei de instrainare ,grevare de sarcini ,inchiriere si dezmembrare asupra imobilelor si terenului aferent nr. cadastral 790/1,reprezentand teren construit in suprafata de 138.758 mp si 42 de imobile , la valoare deintare in suma de 4.565.689 lei.7

Bunurile au fost asigurate cu polita de asigurare IBC nr.0077773 cu o prima deasigurare in valoare de 51.722 lei, pentru utilaje si cu polita de asigurare IBC nr.0077772 cuo prima de asigurare in valoare de 60.911 lei, pentru cladiri , ambele pentru o perioadacuprinsa intre 27.06.2009-26.06.2010.2)Contul 51914, reprezinta “ Linie credit pe termen scurt la Banca Transilvania”in baza Contractului de credit nr.168/22.08.2007 si este folosita pentru finantarea activitatiicurente. Aceasta linie de credit in valoare de 8.193.000 lei a fost prelungita cu actuladitional nr.02/20.08.2009 pe o perioada de utilizare cuprinsa intre 21.08.2009-18.08.2010 .Soldul acestui cont este la data de 31.12.2009 in suma de 8.172.074 lei.Linia de credit in valoare de 8.193.000 lei, este garantata prin Contractului deipoteca nr.168/ IPO/01/ 22.08.2007, cu ipoteca de rang I asupra :a)nr.cadastral 787 reprezentand teren liber in suprafata de 184.179,61 mp cu ovaloare de 8.175.733 lei si rezervoare de apa cu o valoare de intrare de 1.284.770 lei;b) nr.cadastral 788 reprezentand teren liber in suprafata de 110.747,20 mp cu ovaloare de 4.916.068 lei;c)nr.cadastral 789 reprezentand teren liber in suprafata de 100.553,23 mp cu ovaloare de 4.463.558 lei si constructii cu o valoare de intrare in suma de 374.204 lei;Societatea are aprobat de catre Banca Transilvania si un plafon de acreditive siSGB in valoare de pana la 2.000.000 eur, in baza Contractului de Credit nr.192/24.09.2008prelungit cu Actul Aditional nr.05/20.08.2009 (plafon de acreditive) pe o perioada cuprinsaintre 20.08.2009 – 19.08.2010.Plafonul de acreditive si scrisori de garantie bancara sunt garantate cu ipotecade rang I asupra numarului cadastral 790/2, prin Actul aditional nr.01/12.01.2010 laContractul de ipoteca nr.192/IPO/03/24.09.2008.Din acest plafon a fost emisa Scrisoarea de garantie bancara nr.IMP/LG631002/08.02.2010in valoare de 1.500.000 usd in favoarea furnizorului nostru de otel Dapinia Trading Co.Ltd,cu Actul aditional nr.08/08.02.2010 la Contractul de Credit 192/24.09.2008.Bunurile au fost asigurate cu Politele de asigurare a bunurilor cu numerele:A9005932/24.09.2009 ; A9005957/24.09.200;A9005954/24.09.2009;A9005953/24.09.2009,A9005952/24.09.2009; A9005951/24.09.2009;A9005955/24.09.2009, pentru o perioadacuprinsa intre 24.09.2009-23.03.2011.3)Contul 1621” Credite bancare pe termen lung” care este un credit de investitiipe termen lung, acordat de B.C.R. cu Contractul de credit nr.100/22312/11.08.2005 in sumade 9.850.000 eur pentru finantarea unei Centrale de Cogenerare pe termen de 6 ani, cu unan de gratie,respectiv 11.08.2005 – 31.08.2011.Din suma de 9.850.000 eur a fost achitata pana la data de 31.12.2009 suma de6.566.664 eur (14 rate) ramanand in sold de achitat suma de 3.283.336 eur (7 rate)respectiv 13.882.569 lei.Din suma de 3.283.336 eur va fi achitata in exercitiul financiar 01.01.2010-31.12.2010 suma de 1.876.192 eur (4rate x469.048 eur), iar in perioada 01.01.2011-31.08.2011 suma de 1.407.136 eur( 3rate x469.048 eur).Creditul este garantat in favoarea bancii cu :a)Ipoteca de rang I asupra constructii si teren aferent nr. cadastral 790/4 cu valoarede intrare in suma de 2.625.872 lei ;b)Garantie reala mobiliara fara deposedare asupra tuturor utilajelor,echipamentelor si instalatiilor care echipeaza cladirile aferente nr.cadastral 790/4 cu valoarede intrare 745.562 lei;c)Garantie reala mobiliara fara deposedare asupra bunului achizitionat(Centralade Cogenerare) cu o valoare de intrare in suma de 32.295.300 lei ;d)Garantie reala mobiliara asupra soldului creditor al conturilor/ subconturilorcurente fara constituire de depozit colateral.8

Bunurile au fost asigurate cu Polita seria F nr.1626180, pe o perioada cuprinsa intre03.05.2009 si 02.05.2010.Total garantii pentru creditele acordate societatii sunt in suma de 116.169.851 lei.Conturile de datorii la bugetul consolidat al statului si la bugetul asigurarilorsociale prezinta solduri in din balanta de verificare si bilant la data de 31.12.2009 in sumade 1.353.444 lei care urmeaza sa fie compensate cu TVA de rambursat , cont 4424”TVA derecuperat” a carui sold este la data de 31.12.2009 in suma de 1.804.144 lei.In conformitate cu art.68’ alin.1’din Lg.158/2006 privind aprobarea OUG nr 165/2005pentru modificarea Ordonantei Guvernului nr.92/2003 privind Codul de procedura fiscala cumodificarile si completarile ulterioare ,citez :”Cererile depuse de catre contribuabil potrivitprezentului cod se solutioneaza de catre organul fiscal in termen de 45 zile de lainregistrare”, dar acest articol nu a fost respectat de D.G.A.M.C.Bucuresti.Sumele cu termen de exigibilitate sub 1 an reprezinta datoriile curente alesocietatii. Precizam ca societatea nu are nici o datorie restanta la bugetul consolidat alstatului si nici la bugetul asigurarilor socialeNOTA 6 PRINCIPII, POLITICI SI METODE CONTABILES.C.RULMENTI S.A. BARLAD intocmeste situatii financiare individuale(anuale) inconformitate cu directivele europene reglementate la noi in tara de Ordinulnr.1752/17.11.2005 completat si modificat de OMEF nr.2374/12.12.2007.In conformitate cu art.3 alin.(1) din OMFP nr.1752/2005 societatea, la data bilantului,depaseste limitele a doua dintre cele trei criterii de marime si intocmeste situatiifinanciare anuale care cuprind 5 componente:-bilant;-cont de profit si pierdere;-situatia modificarilor capitalului propriu;-situatia fluxurilor de numerar;-note explicative la situatiile financiare anuale.Societatea si-a desfasurat activitatea financiar-contabila in exercitiul financiar01.01.2009-31.12.2009 in compartiment distinct ( Directia Economica) condus de unDirector economic.Societatea conduce contabilitatea in partida dubla si intocmeste situatii financiareanuale in conformitate cu Lg.contabilitatii nr.82/1991 cu modificarile si completarileulterioare.Evaluarea posturilor cuprinse in situatii financiare ale societatii s-a efectuat in acordcu principiile si regulile contabile.Principiul continuitatii activitatii care presupune ca societatea si-a continuat inmod normal functionarea fara a intra in stare de lichidare sau reducere semnificativa aactivitatii.9

Principiul permanentei metodelor. Societatea aplica aceleasi reguli si metode deevaluare in mod consecvent de la un exercitiu financiar la altul, prezentarea elementelorpatrimoniale si a rezultatelor asigurand comparabilitatea in timp a informatiilor contabile.Inchiderea anului fiscal s-a facut cumulat de la inceputul anului fiscal luandu-se incalcul veniturile si cheltuielile inregistrate de la data de 1 ianuarie 2009 pana la data de31.12.2009, indiferent de data incasarii sau platii acestora, respectand astfel principiulindependentei exercitiului.Situatiile financiare individuale ale societatii reprezinta documente contabile de sinteza,prin care sunt comunicate informatii comune necesare majoritatii utilizatorilor.La intocmirea situatiilor financiare la data de 31.12.2009 s-a respectat de asemeniprincipiul evaluarii separate a elementelor de activ si de datorii,conform caruiacomponentele elementelor de activ sau de datorii au fost evaluate separat.Informatiile prezentate in situatiile financiare reflecta realitatea economica aevenimentelor si tranzactiilor ,asa cum au influentat rezultatele economice ale societatii,respectand astfel principiul prevalentei economicului asupra juridicului.Bilantul de inchidere a exercitiului financiar precedent corespunde cu bilantul dedeschidere a anului financiar curent respectandu-se in acest fel principiul intangibilitatii.Societatea nu a facut nici o compensare intre elementele de activ si de datorii sauintre elementele de venituri si cheltuieli, respectand principiul necompensarii.A fost respectat de asemenea principiul prudentei conform caruia evaluarea a fostfacuta cu prudenta fiind inclus numai profitul realizat la data bilantului, s-a tinut cont detoate datoriile aparute in cursul exercitiului financiar curent si de cele previzibile cat si depierderile potentiale aparute in cursul exercitiului financiar.S-a tinut de asemenea cont detoate deprecierile, indiferent daca rezultatul exercitiului a fost afectat.Registrele de contabilitate obligatorii pe care le tine societatea sunt:Regiatruljurnal,Registrul-inventar si Cartea mare.Intocmirea , editarea si pastrarea registrelor de contabilitate se efectueaza conformnormelor elaborate de Ministerul Finantelor Publice, pe suport de hartie si pe suporturitehnice.Registrele de contabilitate se utilizeaza in stricta concordanta cu destinatia acestorasi se prezinta in mod ordonat si astfel completate incat sa permita in orice momentidentificarea si controlul operatiunilor contabile efectuate.Pentru verificarea inregistrarii corecte in contabilitate a operatiunilor efectuate seintocmeste lunar balanta de verificare care constituie baza pentru raportarile contabilesemestriale si anuale si document informativ pentru conducerea societatii.Situatiile financiare anuale sunt insotite de raportul administratorilor, raportul deaudit, propunerea de distribuire a profitului si de declaratia de asumare a raspunderii pentruintocmirea acestora.Potrivit prevederilor legale societatea publica situatiile financiare anuale inconformitate cu art.34 din Lg.contabilitatii.In conformitate cu prevederile art.52 din Reglementare din 17.11.2005 Ordinnr.1752/2005, elementele prezentate in situatiile financiare au fost evaluate pe bazaprincipiului costului de achizitie sau al costului de productie.La data intrarii in societate bunurile au fost evaluate si inregistrate in contabilitate lavaloarea de intrare care a fost stabilita astfel:10

a) la cost de achizitie – pentru bunurile procurate cu titlu oneros care cuprindepretul de cumparare ,taxele de import si alte taxe , cheltuielile de transport- manipulare sialte cheltuieli care sunt atribuite direct achizitiei bunurilor respective.b) la cost de productie – pentru bunurile produse in societate.Costul de productiesau de prelucrare al stocurilor precum si costul de productie al imobilizarilor produse insocietate cuprinde cheltuielile directe aferente productiei precum si cota cheltuielilorindirecte de productie alocata in mod rational in functie de cheltuielile directe cu manopera.Nu au fost incluse in costul de productie cheltuielile generale de administratie si costuriledesfacerii.c) la valoarea justa – pentru bunurile obtinute cu titlu gratuit (monstre, testari);La data iesirii din entitate sau la darea in consum,bunurile materiale s-auevaluat si scazut din gestiune prin aplicarea metodei “costului mediu ponderat lunar“ (CMP).Evaluarea si inregistrarea in contabilitate a produselor finite (cont 345 )s-a facutfolosind metoda costului standard.Diferentele de pret intre costul standard si cel efectiv de productie sunt evidentiatedistinct in contabilitate in contul 348 “Diferente de pret la produse finite” in conformitate cuart.130 din Reglementari, acestea fiind repartizate asupra valorii produselor iesite si asupravalorii produselor ramase in stoc in functie de coeficientul de repartizare .La sfarsitul perioadei, soldurile conturilor de stocuri se cumuleaza cu soldurileconturilor de diferente astfel incat acestea sa reflecte valoarea reala a stocului.Contabilitatea stocurilor se tine cantitativ si valoric conform metodei inventaruluipermanent .In contabilitate sunt inregistrate toate operatiunile de intrare si iesire ceea cepermite stabilirea si cunoasterea in orice moment a stocurilor atat cantitativ cat si valoric.Metoda aleasa a fost aplicata cu consecventa de la un exercitiu financiar la altul.Evaluarea elementelor patrimoniale cu ocazia inventarierii s-a facut in conformitate cuNormele privind organizarea si efectuarea inventarierii patrimoniului aprobate prin OrdinulMinistrului Finantelor nr.2861/ 09.10.2009.Rezultatele inventarierii au fost consemnate in Registrul inventar in conformitate cuart.20 alin.(1) din LG.82/1991 cu modificarile si completarile ulterioare.Disponibilitatile banesti existente in valuta la data de 31.12.2009 cat si creantele sidatoriile existente in valuta la aceasta data s-au inregistrat in contabilitate la cursul deschimb al pietei valutare comunicat de Banca Nationala a Romaniei pentru aceasta data,respectiv pentru eur 4,2282 iar pentru usd 2,9361, diferentele de curs valutar rezultatefavorabile respectiv nefavorabile s-au inregistrat in conturile corespunzatoare de venituri saucheltuieli in conformitate cu Reglementarea din 17.11.2005.Operatiunile de vanzare-cumparare de valuta au fost inregistrate in contabilitate lacursul utilizat de banca comerciala la data cand s-a efectuat licitatia , fara ca acestea sa figenerat in contabilitate diferente de curs valutar.Sumele depuse la banci si sumele in numerar puse la dispozitia personalului sautertilor in vederea efectuarii unor plati in favoarea societatii sunt inregistrate in contabilitatein conturi distincte.In contul de viramente interne s-au inregistrat transferurile de disponibilitati banestiintre conturile la banci precum si intre conturile la banci si casieria societatii.Operatiunile financiare in lei sau in valuta s-au efectuat cu respectarearegulamentelor emise de B.N.R. si a altor reglementari emise in acest scop.Conturile curente la banci se regasesc dezvoltate in analitice pe fiecare banca si pefiecare moneda distinct.Dobanzile de platit si cele de incasat aferente exercitiului financiar in curs au fostinregistrate in cheltuieli financiare sau venituri financiare, dupa caz.Contabilitatea tertilor asigura evidenta datoriilor si a creantelor societatii in relatiileacesteia cu furnizorii, clientii, personalul,asigurarile sociale, bugetul statului,asociati/actionari, debitori si creditori diversi. In contabilitatea furnizorilor si clientilor au fost11

inregistrate operatiunile privind cumpararile, respectiv livrarile de marfuri si produse,lucrarile executate si serviciile prestate precum si alte operatiuni similare efectuate.Avansurile acordate furnizorilor, precum si cele primite de la clienti au fostinregistrate in contabilitate in conturi distincte.Creantele si datoriile in valuta sunt inregistrate in contabilitate atat in lei, la cursulde schimb de la data efectuarii operatiunilor comunicat de B.N.R., cat si in valuta.Contabilitatea furnizorilor si clientilor cat si a celorlalte datorii si creante se tine pecategorii precum si pe fiecare persoana fizica sau juridica. In acest sens, in contabilitateaanalitica furnizorii si clientii sunt grupati in interni si externi iar in cadrul acestora pe termenede plata, respectiv de incasare. Creantele incerte sunt inregistrate distinct in contabilitate.Contabilitatea decontarilor cu personalul cuprinde drepturile salariale, sporurile,premiile din fondul de salarii, indemnizatiile pentru concediile de odihna,indemnizatiilepentru incapacitate temporara de munca platite din fondul de salarii si alte drepturi pentrumunca prestata.Sunt inregistrate distinct alte drepturi si avantaje care potrivit legislatiei invigoare nu se suporta din fondul de salarii(alimentatie suplimentara, antidot), precum si altedrepturi acordate potrivit legii.Drepturile de personal neridicate sunt inregistrate distinct pepersoane iar retinerile din salarii sunt efectuate in baza unor titluri executorii sau ca urmarea unor relatii contractuale.In contul de debitori diversi au foat transferate si sumele reprezentand avansuri detrezorerie nedecontate pana la data bilantului.Taxa pe valoare adaugata datorata statului s-a stabilit ca diferenta intre valoareataxei exigibile aferente bunurilor livrate sau serviciilor prestate (TVA colectata) si a taxeideductibile pentru cumpararile de bunuri si servicii (TVA deductibila).Dividendele repartizate detinatorilor de actiuni propuse sau declarate dupa databilantului precum si celelalte repartizari similare efectuate din profit nu sunt inregistrate cadatorie la data bilantului.Cheltuielile efectuate in exercitiul financiar curent dar care privesc exercitiilefinanciare viitoare sunt inregistrate la cheltuieli in avans( abonamente etc.).Pentru asigurarea imaginii fidele a pozitiei financiare a societatii s-au constituitprovizioane pentru deprecierea produselor finite ( cont 3945 ), provizioane pentrudeprecierea creantelor (cont 491 si cont 496 ) si provizioane pentru impozite amanate (cont1516 ) astfel incat sa reflecte realitatea economica existenta.Drepturile si obligatiile precum si unele bunuri ( mijloace fixe de natura obiectelor deinventar, materiale de natura obiectelor de inventar etc.) care nu pot fi integrate in activele sipasivele societatii in conformitate cu legislatia in vigoare se inregistreaza in contabilitate inconturi in afara bilantului denumite si conturi de ordine si evidenta.Contabilitatea imprumuturilor si datoriilor asimilate acestora se tine pe categoriiastfel:credite bancare pe termen scurt, credite bancare pe termen lung precum si dobanzileaferente acestora.Sumele care trebuiesc platite intr-o perioada de pana la un an sunt clasificate ca sidatorii pe termen scurt sau datorii curente atunci cand se asteapta sa fie decontate incursul normal al ciclului de exploatare al societatii sau este exigibila in termen de 12 luni dela data bilantului, iar sumele care trebuiesc platite intr-o perioada mai mare de un an suntclasificate ca si datorii pe termen lung.Capitalul si rezervele ( capitaluri proprii )reprezinta dreptul actionarilor asupraactivelor societatii dupa deducerea datoriilor.Capitalurile proprii cuprind aporturile de capital,primele de capital, rezervele,rezultatul reportat, rezultatul exercitiului financiar.Contabilitatea analitica a capitalului social se tine pe actionari sau asociati sicuprinde numarul actiunilor si cotele de participare in cadrul acestuia.Plusul sau minusul rezultat din reevaluarea imobilizarilor corporale in conformitate cureglementarile existente este reflectat in debitul sau creditul contului “Rezerve din12

eevaluare”. Diminuarea rezervelor din reevaluare s-a efectuat numai in limita solduluicreditor existent dintr-o reevaluare anterioara.Rezervele din reevaluarea imobilizarilor corporale au caracter nedistribuibil.Contabilitatea rezervelor se tine pe categorii de rezerve: rezerve legale, rezervereprezentand surplusul realizat din rezerve din reevaluare si alte rezerve.Rezerva legala s-a constituit din profitul brut al societatii in cotele si limiteleprevazute de art.22 alin.(1) lit.a) si este inregistrata prin articolul contabil 129”Repartizareaprofitului =106 “Rezerve”Rezervele reprezentand surplusul realizat din rezerve din reevaluare (cont1065) sunt inregistrate in contabilitate in conformitate cu O.U.G nr.34/2009 si a Hotarariinr.488/2009 pentru reglementarea Normelor metodologice de aplicare a Lg.nr.571/2003privind Codul fiscal , aprobate prin H.G.nr.44/2004, care face referire la impozitarearezervelor din reevaluarea mijloacelor fixe , inclusiv a terenurilor, efectuate dupa data de 1ianuarie 2004, care sunt deduse la calculul profitului impozabil prin intermediul amortizariifiscale sau al cheltuielilor privind activele cedate si/sau casateContabilitatea veniturilor si a cheltuielilor se tine pe feluri in functie de natura lor.Veniturile constituie cresteri de beneficii economice inregistrate pe parcursulperioadei contabile, sub forma de intrari sau cresteri ale activelor ori reduceri ale datoriilor,care se concretizeaza in cresteri ale capitalurilor proprii altele decat cele rezultate dincontributii ale actionarilor.Cheltuielile constituie diminuari ale beneficiilor economice inregistrate pe parcursulperioadei contabile, sub forma de iesiri sau scaderi ale valorii activelor ori cresteri aledatoriilor care se concretizeaza in reduceri ale capitalurilor proprii, altele decat cele rezultatedin distribuirea acestora catre actionari.In contabilitate profitul a fost stabilit cumulat de la inceputul exercitiului financiar,rezultatul definitiv reprezinta soldul final al contului de profit si pierdere.Contul de profit si pierdere cuprinde : cifra de afaceri neta , veniturile si cheltuielileexercitiului grupate dupa natura lor precum si rezultatul exercitiului care poate fi profit saupierdere.Cifra de afaceri neta se calculeaza prin insumarea veniturilor rezultate din livrarilede bunuri, executari de lucrari si prestari de servicii si alte venituri din exploatare mai putinreducerile comerciale acordate clientilor.Profitul contabil ramas dupa repartizarea rezervei legale se preia la inceputulexercitiului financiar urmator celui pentru care se intocmesc situatiile financiare anuale incontul 1171 “Rezultatul reportat” prin inchiderea contului 121”Profit sau pierdere”aferentanului fiscal inchis.Repartizarea profitului se inregistreaza in contabilitate pe destinatii dupa aprobareasituatiilor financiare anuale, in conformitate cu Hotararea Adunarii Generale a Actionarilor.Inchiderea conturilor 121”Profit sau pierdere” si 129”Repartizarea profitului” seefectueaza la inceputul exercitiului financiar urmator celui pentru care se intocmesc situatiilefinanciare anuale , respectiv 01.01.2010.NOTA 7 PARTICIPATII SI SURSE DE FINANTAREIn conformitate cu Actul Aditional nr.32539/27.10.2005 la statutul si contractulS.C.Rulmenti S.A.Barlad este o societate autorizata prin H.G. nr.1200/12.11.1990 siinmatriculata la Oficiul Registrului Comertului de pe langa Tribunalul Vaslui.● Cu sediul in Judetul Vaslui, Localitatea Barlad, str.Republicii nr.320● Este inmatriculata in Registrul Comertului sub nr.J37/8/15.01.1991● Forma juridica :S.A.13

● Cod Fiscal :2808089● Cod de inregistrare in scopuri de TVA: RO 2808089● Cod Sirues :370779326● Certificat de inmatriculare seria:A nr.066620 eliberat la data 26.11.2001● Stare firma :functiune● Durata societatii (ani):nelimitata● Capital Social subscris: 100.284.219 lei, integral varsat● Tip capital :privat (autohton + strain )● Numar actiuni : 40.113.688● Valoare actiune :2,5 lei● Domeniul principal de activitate : 2815 Fabricarea lagarelor, angrenajelor, cutiide viteza si elemente mecanice de transmisie. La data de 31.12.2009,structura actionariatului este urmatoarea :Nr.Crt.ACTIONARNumar de actiunidetinutePondere in totalcapital social1. Kombassan Insaat Tarim Ve Sanayii36.384.469 90,7034%Isletmeleri Ticaret A.S.2. S.I.F.Moldova 2.408.645 6,0045%3. Broadhurst Investments Limited 501.663 1,2506%4. SOV Invest S.A. 118.539 0,2955%5. S.I.F. Muntenia 60.294 0,1503%6. Alti Actionari 640.078 1,5957%TOTAL 40.113.688 100,0000In exercitiul financiar 01.01.2009 – 31.12.2009 capitalul social al societatii nu asuferit nici o modificare.Mentionam ca societatea la data de 31.12.2009 are cote de participare incapitalul social al urmatoarelor societatii , considerate filialele sale:1)S.C. Diarul Alpha S.R.L.Barlad in proportie de 24,62% ,in suma de 6.466,23 ron,echivalentul a 98.000$ , cu un numar de 49 parti sociale, dintr-un numar total de 199 partisociale.2)Anadolu Rulman Imalat Sanayi ve Ticaret Anonim Sirketi Turcia care are uncapital social total in suma de 8.500.000 TRY, cu un numar total de 34.000 actiuni, cu ovaoare de 250 TRY / actiune.Participarea societatii noastre este de 50%, cu un numar de 21.250 actiuni respectiv5.312.500 lire turcesti noi (TRY), in echivalent suma de 12.606.130 lei sau 4.370.704 $ si150.000 eur.3) New MGM Co., Ltd Ungaria care are un capital social total in suma de1.680.000.000 huf echivalentul a 16.800 actiuni cu o valoare de 100.000 huf/actiune.14

Cota de participare a S.C.Rulmenti este de 49% respectiv 8232 actiuni, cu oparticipare de 823.200.000 huf, in echivalent 14.806.673 lei, 1.234.250 $ si 3.237.649 eur.4)URB Europe Belgia are un capital social total in suma de 300.000 eur echivalentul a300 actiuni cu o valoare de 1000eur/ actiune. Societatea noastra participa cu 30% dincapitalul social respectiv 90.000 eur, echivalentul a 305.649 ron.Sumele de mai sus constituie imobilizari financiare , sunt evaluate la cost istoric siconstituie componenta contului 261” Actiuni detinute la entitatile afiliate”astfel:Cont 2611 “ Actiuni detinute la Anadolu Rulman Turcia”Cont 2612 “Actiuni detinute la New MGM Ungaria”Cont 2613 “Actiuni detinute la URB Europe”Cont 2614 “Actiuni detinute la S.C.Diarul Alpha S.RL Barlad”.NOTA 8 INFORMATII PRIVIND SALARIATII, ADMINISTRATORII SI DIRECTORIIS.C.Rulmenti S.A.Barlad, are la data de 31.12.2009 un numar mediu de salariatiTOTAL 2.231 din care :1)Muncitori total,din care : 1.893-direct productivi 1.250-indirect productivi 6432.Maistri 483.Rest personal (T.E.S.A.) 290Fondul de salarii (cont 641) aferent exercitiului este de 29.292.748 lei ,cont 6411”Salarii compensatorii disponibilizati” este in suma de 2.600.800 lei, cont 6412 “Salarii 75%ORD.28/2009” in suma de 2.052.973 lei, cheltuielile cu tichetele de masa (cont 642) sunt insuma de 3.298.285 lei iar cheltuielile cu asigurarile sociale (cont 645 ) sunt in suma de8.558.650 lei , total cheltuieli cu personalul fiind in suma de 45.803.456 lei.Societatea , in perioada 01.01.2009-31.12.2009, a fost administrata de un Consiliulde Administratie ,cu urmatoarea componenta :1.Dl. Hasim Sahin-Presedinte2.Dl. Harun Adiguzel- Vicepresedinte3.Dl. Erol Kaya- Membru4.Dl.Prof.Dr. Ali Eden- Membru5.Dl. Viorel Comanescu - Membrusi condusa de un Director General , doi Directori Generali Adjuncti si un DirectorFinante-Contabilitate ,care sunt directori cu mandat in conformitate cu art.137,143 siurmatoarele din Lg.31/1990, republicata si modificata, precum si a art.28 din Statutulsocietatii. Durata contractelor de mandat ale este de un an de zile, incepand cu data de04.09.2009 .Coducerea executiva a societatii, este asigurata de 12 directori de directii.Salariile directorilor cu mandat si cele ale conducerii executive sunt discutate siaprobate in Consiliul de Administratie.In timpul exercitiului nu s-au acordat avansuri sau credite directorilor sauadministratorilor.Nu exista obligatii contractuale cu privire la plata pensiilor catre fostii directori sauadministratori.15

NOTA 9 ANALIZA PRINCIPALILOR INDICATORI ECONOMICO-FINANCIARII.INDICATORI DE LICHIDITATEActive curente 165.075.3221.1.Indicatorul lichiditatii curente = --------------------- = ------------- = 3,33(indicatorul capitalului circulant ) Datorii curente 49.541.907Indicatorul ofera garantia acoperirii datoriilor curente din activele curente.Active curente –Stocuri1.2.Indicatorul lichiditatii imediate = ---------------------------------- =(Indicatorul test acid )Datorii curente165.075.322 – 107.940.166 57.135.156= -----------------------------------------= ------------------ = 1,1549.541.907 49.541.907II.INDICATORI DE ACTIVITATE (INDICATORI DE GESTIUNE )-Furnizeaza informatii cu privire la :● Viteza de intrare sau de iesire a fluxurilor de numerar ale societatii;● Capacitatea intreprinderii de a controla capitalul circulant si activitatile comerciale debaza ale societatii.2.1.Viteza de rotatie a stocurilor (rulajul stocurilor ),aproximeaza de cate ori stocul a fostrulat de-a lungul exercitiului financiar.Costul vanzarilor 99.483.712Viteza de rotatie a stocurilor = ------------------------- = ------------------ = 2,20 oriStocul mediu prod.finite 45.214.7022.2.Numar de zile de stocare,indica numarul de zile in care bunurile sunt stocate insocietate.Stoc mediu 45.214.702Numar zile stocare = ------------------ x 365 = ----------------x 365=166 zileCostul vanzarilor 99.483.7122.3.Viteza de rotatie a debitelor – clienti : Calculeaza eficacitatea societatii in colectarea creantelor sale ; Exprima numarul de zile pana la data la care debitorii isi achita datoriile catre societate;Valoarea in crestere a indicatorului poate indica probleme legate de controlul credituluiacordat clientilor si in consecinta ,creantele mai greu de incasat (clienti rau platnici ).Sold mediu clienti 35.116.631Viteza de rotatie a debitelor –clienti = --------------------x365=------------------ x365= 89 zileCifra de afaceri 144.391.96416

2.4.Viteza de rotatie a creditelor – furnizori,aproximeaza numarul de zile de creditare pecare societatea il obtine de la furnizorii sai .In mod real include creditorii comerciali. Pentruaproximarea achizitiilor se poate folosi costul vanzarilor sau cifra de afaceri.Sold mediu furnizori 40.966.925Viteza de rotatie a creditelor–furnizori =-------------------------- ---x365 =----------- ---------x365= 150 zileCostul vanzarilor 99.483.712SauSoldul mediu furnizori 40.966.925Viteza de rotatie a creditelor- furnizori =------------------------------x365= --------------------x365= 103zileCifra de afaceri 144.391.9642.5.Viteza de rotatie a activelor imobilizate,evalueaza eficacitatea managementului activelorimobilizate prin examinarea valorii cifrei de afaceri generate de o anumita cantitate de activeimobilizate.Cifra de afaceri 144.391.964Viteza de rotatie a activelor imobiliz.= ----------------------- = ------------------- = 0,73Active imobilizate 197.609.156Cifra de afaceri 144.391.964Viteza de rotatie a activelor totale = --------------------- = ---------------- = 0,40Total active 362.684.478III.INDICATORI DE PROFITABILITATE – exprima eficienta societatii in realizarea de profitdin resursele disponibile.Profit brut din vanzari 44.908.2523.1.Marja bruta din vanzari = ------------------------x 100 = -------------x 100= 31,10%Cifra de afaceri 144.391.964Total datorii 71.145.9513.2.Indatorare financiara = ----------------- x100 = --------------x100 = 49,27%Cifra de afaceri 144.391.964Active circulante 165.071.4023.3 Lichiditate globala = ------------------------------ = ----------------- = 3,33 buna>1Datorii totale sub 1 an 49.541.907Total active 362.684.4783.4.Solvabilitate = ---------------- = ----------------- = 5,10 peste 2-bunaTotal datorii 71.145.9513.5.Rentabilitatea capitalului angajat – reprezinta profitul pe care il obtine societatea dinbanii investiti in afacere.Profit inaintea platii dobanzii si impozitului pe profit 11.078.642 11.078.642------------------------------------------------------------------- = --------------------------------- = ------------------ = 0,04Capital angajat 289.216.959+ 17.477.444 306.694.403Unde capitalul angajat se refera la banii investiti in societate atat de catre actionari cat si decreditorii pe termen lung si include capitalul propriu (media inceputului de perioada si asfarsitului de perioada art.23 alin.(1)si alin.(2) Cod fiscal si pct.67 Norme metodologice) sidatoriile pe termen lung sau17

Profit inaintea platii dobanzii si impozitului pe profit 11.078.642-------------------------------------------------------- = ---------------- = 0,04Active totale minus datorii curente 313.029.533IV.INDICATORI DE RISC4.1.Indicatorul gradului de indatorare – Art.23 alin.(1) si (2)Cod fiscal si pct.67 Normemetodologice.Capital imprumutat 35.099.417 Capital imprumutat 35.099.417--------------------- = -------------- = 0,12 sau ---------------------------- = ---------------- = 0,11Capital propriu 291.425.489 Capital angajat 326.524.906Unde:-capital imprumutat= credite peste un an-capital angajat = capital imprumutat + capital propriu4.2.Indicatorul privind acoperirea dobanzilor – determina de cate ori societatea poateachita cheltuielile cu dobanda. Cu cat valoarea indicatorului este mai mica, cu atat pozitiasocietatii este considerata mai riscanta.Profit inaintea platii dobanzii si impozitului pe profit 11.078.642--------------------------------------------------------- = Numar de ori = ------------------- = 3,32 oriCheltuieli cu dobanda 3.338.376Director GeneralING.YUSUF SARIARSLANDirector Finante - ContabilitateEc. Gina Cheptea18