Jaarverslag 20041MB - Essent
Jaarverslag 20041MB - Essent Jaarverslag 20041MB - Essent
In de langlopende schulden zijn begrepen:Converteerbare obligatiesDe converteerbare obligaties zijn gedurende de resterendelooptijd van 2 jaar ter keuze van de houders om te zetten inniet-royeerbare certificaten van gewone aandelen in Molensvoor Milieu B.V. Gedurende de resterende looptijd wordt derente niet herzien. De conversieprijs is vastgesteld opEUR 227 per certificaat van nominaal EUR 227.schuldrest ultimo 2004 van EUR 555,0 miljoen zijn de volgendezekerheden afgegeven:- verpanding van huidige en toekomstige rechtenen vorderingen;- verpanding van roerende zaken;- verpanding van aandelen;- recht van eerste hypotheek op onroerendegoederen en erfpacht;- borgstelling.Medium Term NotesUltimo 2004 zijn door EDON Groep B.V. voor een bedragvan EUR 22,1 miljoen (2003: EUR 31,2 miljoen) MediumTerm Notes uitgegeven. De resterende looptijd bedraagt3 jaar. Gedurende deze looptijd wordt de rente niet herzien.Achtergestelde leningenDe achtergestelde leningen ad EUR 82,2 miljoen (2003:EUR 82,2 miljoen) zijn achtergesteld bij de vorderingen vanschuldeisers op EDON Groep B.V. De achtergestelde leningenzijn volledig ter beschikking gesteld door de aandeelhoudersen hebben een onbepaalde looptijd. Gedurende de looptijdwordt de rente niet herzien.Debt Issuance Programme/ObligatieleningUltimo 2004 staat onder deze faciliteit, groot EUR 2,0 miljard,een bedrag van EUR 1,1 miljard als langlopende schuld,waaronder de in 2003 uitgegeven obligatielening (EUR 1,0miljard). De obligatielening heeft een gemiddelde resterendelooptijd van 8,5 jaar en de overige leningen hebben een resterendelooptijd van 2,9 jaar. Gedurende deze looptijden wordtde rente niet herzien.Van de langlopende leningen zijn er een drietal opgenomenin Japanse yen (JPY). Het betreft een totaalbedrag van 9,0 miljardJPY/EUR 75,4 miljoen (2003: 9,0 miljard JPY/EUR 75,4 miljoen).Een bedrag van 6,0 miljard JPY/EUR 50,7 miljoen is opgenomenonder de Debt Issuance Programme en 3,0 miljard JPY/EUR24,7 is opgenomen onder de onderhandse leningen. De valutarisico’szijn afgedekt door cross-currency swaps.De geschatte marktwaarde van de langlopende rentedragendeschulden (inclusief aflossingsverplichting komendboekjaar) per 31 december 2004 bedraagt EUR 2,3 miljard(31 december 2003: EUR 2,6 miljard). De schatting is gebaseerdop contant gemaakte kasstromen. De disconteringsvoetenzijn gebaseerd op de in de markt voor de Groep geldenderente tarieven voor soortgelijke financieringen (met vergelijkbarelooptijden en voorwaarden).Niet-rentedragende schuldenDe niet-rentedragende schulden bedragen EUR 16,1 miljoen(2003: EUR 9,6 miljoen). Het betreft voornamelijk deposito’swelke door energieleveranciers zijn gestort ten behoeve vandoor Essent Netwerken B.V. te leveren diensten.Onderhandse leningenDe onderhandse leningen bedragen EUR 840,6 miljoen(2003: EUR 1.090,7 miljoen). De resterende looptijd bedraagt7 jaar. Gedurende deze looptijd wordt de rente niet herzien.Voor een gedeelte van de onderhandse leningen met een93
edragen in miljoenen euro’s20042003noot 16. kortlopende rentedragende schulden en overlopende passivaaflossingsverplichting langlopende schuldenkasgeldleningen, commercial paper, etc.kredietinstellingen94,4375,883,7129,1530,6-totaal553,9659,7Het gewogen gemiddelde rentepercentage van de post kasgeldleningen, commercial paper, etc. is 2,28%.De Groep beschikt per 31 december 2004 over EUR 2,0 miljard (2003: EUR 1,5 miljard) aan gecommitteerde banklijnen meteen looptijd tot december 2009. Aan deze lijnen zijn geen zekerheden verbonden, noch een zogenaamde repeterende MaterialAdverse Change clausule. Wel zijn de volgende financiële ratio’s afgesproken:- een minimale Rentedekking van 3,5;- een maximale Leverage ratio van 3,75.bedragen in miljoenen euro’s20042003noot 17. kortlopende niet-rentedragende schulden en overlopende passivaleveranciersbelastingen en premies sociale verzekeringenschulden aan deelnemingenvergoeding aan personeelvooruitontvangen bedrageninvesteringsverplichtingente betalen rentenog te betalen koopsommen deelnemingenafvoerverplichtingennog te betalen onderhoudskostente betalen MEP / B-MAPoverig745,5224,533,3187,018,5136,450,128,215,824,911,1181,6748,5223,336,3117,919,2167,653,442,26,97,77,3168,3totaal1.656,91.598,6Door de afloop van het B-MAP is Essent, na een periode van tien jaar, eind 2000 gestopt met het innen van de B-MAP heffing.De nog niet uitgegeven gelden zijn conform de ‘set van afspraken 1997’ en aanvullende afspraken met de minister toegezegd enopgenomen onder de kortlopende schulden. Het bedrag aan toezeggingen bedraagt EUR 6,6 miljoen. Jaarlijks wordt over detoezeggingen en bestedingen verantwoording afgelegd aan het Ministerie van Economische Zaken via EnergieNed.94
- Page 42 and 43: IFRS-paragraafInleidingMet ingang v
- Page 44 and 45: Invloed op de kerncijfersIn onderst
- Page 46 and 47: Invloed op de balans per 31 decembe
- Page 48 and 49: Invloed op de winst- en verliesreke
- Page 50 and 51: Overige presentatiewijzigingenDe he
- Page 52 and 53: VoorzieningenUit de invloed op de b
- Page 54 and 55: Winst- en verliesrekening 2004Perso
- Page 56 and 57: VooruitzichtenSegment EnergieConven
- Page 58 and 59: Het jaar 2004 per segmentHet segmen
- Page 60 and 61: marktvraag op te vangen. Hiermee ve
- Page 62 and 63: mee- en bijstook van schone biomass
- Page 64 and 65: Essent Retail levert aan consumente
- Page 66 and 67: NetwerkenActiviteiten | NetwerkenDe
- Page 68 and 69: Op 1 juli 2004 is de Interventie- e
- Page 70 and 71: Kabelcom een drietal producten, te
- Page 72 and 73: 11. Jaarrekening 200473
- Page 74 and 75: en veronderstellingen gedaan die me
- Page 76 and 77: BedrijfslastenDe kosten worden bepa
- Page 78 and 79: Geconsolideerde winst- en verliesre
- Page 80 and 81: Geconsolideerd kasstroomoverzichtbe
- Page 82 and 83: Geconsolideerd overzicht eigen verm
- Page 84 and 85: edragen in miljoenen euro’s200420
- Page 86 and 87: Toelichting op de geconsolideerde b
- Page 88 and 89: edragen in miljoenen euro’s200420
- Page 90 and 91: edragen in miljoenen euro’s2003(d
- Page 94 and 95: noot 18. vennootschapsbelastingDe w
- Page 96 and 97: oekwaardehypothecaireobjectafloopja
- Page 98 and 99: Risico’sGerechtelijke procedures
- Page 100 and 101: GoederenhandelOnderstaand overzicht
- Page 102 and 103: elektriciteitsegment energiegassegm
- Page 104 and 105: Vennootschappelijke winst- en verli
- Page 106 and 107: Toelichting op de vennootschappelij
- Page 108 and 109: Toelichting op de vennootschappelij
- Page 110 and 111: De terugneming goodwill betreft hoo
- Page 112 and 113: OverigeHet aantal werknemers per 31
- Page 114 and 115: WinstbestemmingStatutaire bestemmin
- Page 116 and 117: Deelnemingen vestigingsplaats aande
- Page 118 and 119: edragen in miljoenen euro’s200420
- Page 120 and 121: Berekeningswijze financiële ratio
- Page 122 and 123: Raad van Bestuur Essent N.V.M.A.M.
- Page 124 and 125: Gegevens leden Raad van Commissaris
- Page 126: ColofonEssent N.V.Utrechtseweg 3106
In de langlopende schulden zijn begrepen:Converteerbare obligatiesDe converteerbare obligaties zijn gedurende de resterendelooptijd van 2 jaar ter keuze van de houders om te zetten inniet-royeerbare certificaten van gewone aandelen in Molensvoor Milieu B.V. Gedurende de resterende looptijd wordt derente niet herzien. De conversieprijs is vastgesteld opEUR 227 per certificaat van nominaal EUR 227.schuldrest ultimo 2004 van EUR 555,0 miljoen zijn de volgendezekerheden afgegeven:- verpanding van huidige en toekomstige rechtenen vorderingen;- verpanding van roerende zaken;- verpanding van aandelen;- recht van eerste hypotheek op onroerendegoederen en erfpacht;- borgstelling.Medium Term NotesUltimo 2004 zijn door EDON Groep B.V. voor een bedragvan EUR 22,1 miljoen (2003: EUR 31,2 miljoen) MediumTerm Notes uitgegeven. De resterende looptijd bedraagt3 jaar. Gedurende deze looptijd wordt de rente niet herzien.Achtergestelde leningenDe achtergestelde leningen ad EUR 82,2 miljoen (2003:EUR 82,2 miljoen) zijn achtergesteld bij de vorderingen vanschuldeisers op EDON Groep B.V. De achtergestelde leningenzijn volledig ter beschikking gesteld door de aandeelhoudersen hebben een onbepaalde looptijd. Gedurende de looptijdwordt de rente niet herzien.Debt Issuance Programme/ObligatieleningUltimo 2004 staat onder deze faciliteit, groot EUR 2,0 miljard,een bedrag van EUR 1,1 miljard als langlopende schuld,waaronder de in 2003 uitgegeven obligatielening (EUR 1,0miljard). De obligatielening heeft een gemiddelde resterendelooptijd van 8,5 jaar en de overige leningen hebben een resterendelooptijd van 2,9 jaar. Gedurende deze looptijden wordtde rente niet herzien.Van de langlopende leningen zijn er een drietal opgenomenin Japanse yen (JPY). Het betreft een totaalbedrag van 9,0 miljardJPY/EUR 75,4 miljoen (2003: 9,0 miljard JPY/EUR 75,4 miljoen).Een bedrag van 6,0 miljard JPY/EUR 50,7 miljoen is opgenomenonder de Debt Issuance Programme en 3,0 miljard JPY/EUR24,7 is opgenomen onder de onderhandse leningen. De valutarisico’szijn afgedekt door cross-currency swaps.De geschatte marktwaarde van de langlopende rentedragendeschulden (inclusief aflossingsverplichting komendboekjaar) per 31 december 2004 bedraagt EUR 2,3 miljard(31 december 2003: EUR 2,6 miljard). De schatting is gebaseerdop contant gemaakte kasstromen. De disconteringsvoetenzijn gebaseerd op de in de markt voor de Groep geldenderente tarieven voor soortgelijke financieringen (met vergelijkbarelooptijden en voorwaarden).Niet-rentedragende schuldenDe niet-rentedragende schulden bedragen EUR 16,1 miljoen(2003: EUR 9,6 miljoen). Het betreft voornamelijk deposito’swelke door energieleveranciers zijn gestort ten behoeve vandoor <strong>Essent</strong> Netwerken B.V. te leveren diensten.Onderhandse leningenDe onderhandse leningen bedragen EUR 840,6 miljoen(2003: EUR 1.090,7 miljoen). De resterende looptijd bedraagt7 jaar. Gedurende deze looptijd wordt de rente niet herzien.Voor een gedeelte van de onderhandse leningen met een93
Change language