Evli Global - NASDAQ OMX Baltic

More documents

Recommendations

Info

Evli European Investment Grade 2004 MET GRUODŽIO 31 D. INVESTICIJOS EVLI EUROPEAN INVESTMENT GRADE 2002 12 31 2003 12 31 2004 12 31 Fondo vert 69.061.145,98 95.548.870,72 106.641.768,11 EUR Grynoji gryn j pajam (angl. yield) (A) investicini vienet turto vert 107,88 110,37 113,05 EUR Grynoji kapitalo prieaugio (angl. growth) (B) investicini vienet turto vert 112,44 119,87 127,94 EUR Gryn j pajam (yield) (A) investicini vienet kiekis cirkuliacijoje 53.616,01 Inv. vienetai Kapitalo prieaugio (growth) (B) investicini vienet kiekis cirkuliacijoje 786.129,85 Inv. vienetai Investicini vienet savinink skai ius 498 Savinininkai Portfelio apyvartumas 2004 sausis-gruodis 0,70 p.a. BIK (Bendras išlaid koeficientas (angl. Total Expense Ratio (TER)), 2004 sausis-gruodis 0,75 % Komisini , sumok t asocijuotai investicinei bendrovei santykis su visais sumok tais komisiniais, 2004 sausis-gruodis 0,00 % Valdymo monei sumok ti mokes iai už turto valdym 2004 sausis-gruodis 705.843,79 EUR Mokes iai sumok ti depozitoriumui už depozitoriumo paslaugas 2004 sausis-gruodis 50.417,38 EUR Evli Fund Management Company Ltd, Aleksanterinkatu 19 A, P.O. Box 1081, FI-00101 Helsinki, Klient aptarnavimo tarnyba: P-Pn, 9.00.-18.30., +358 (0) 203 20 555 arba sustomerservice@evli.com 11
Evli Target Return 2004 MET GRUODŽIO 31 D. FONDO FAKTAI Fondo kategorija Pagerinti pinig rinkos fondai Orientacinis indeksas 3 m nesi Euribor indeksas Fondo pradžia 1997 spalio 1 diena, nauja investavimo politika nuo 2004 geguž s 17 d. Valiuta Euras Fondo valdytojas Kim Pessala REZULTATAS Fondas Orientacinis indeksas 1 m nuo 0,4% 0,2% 3 m nesiai 0,7% 0,6% 6 m nesiai 1,4% 1,1% 1 metai 2,6% 2,4% 3 metai p.a. 3,2% 3,8% 5 metai p.a. 3,9% 4,4% Nuo fondo pradžios p.a. 4,0% 4,3% FONDO STATISTIKA Fondas Orientacinis indeksas Nepastovumas 0,7% 0,9% Sharpe koeficientas 0,64 0,34 Trukm Sekimo paklaida (tacking 0,12 0,25 error) 0,1% - Informacijos koeficientas 0,19 - DEŠIMT STAMBIAUSI INVESTICIJ % ECP General Electric Capital 10.02.2005 4,0 Credit Suisse BF Emerging Europe B - EUR 3,3 CD Handelsbanken 15.02.2005 3,2 Elktra 30.11.2006 FRN 3,0 CD Handelsbanken 05.01.2005 2,8 CD OKO 02.02.2005 2,8 Dexia Bank 21.02.2005 0% 2,8 SEB 06.10.2014 FRN Call 2,6 DLR Kredit 30.06.2012 FRN Call 2,4 Goldman Sachs Global High Yield Fund - EUR 2,0 PORTFELIO VALDYTOJO ATASKAITA 2004 metai pateik fiksuoto pajamingumo investuotojams maloni netik tum . Visos fiksuotos pajamingumo turto r šys pasirod labai gerai nepaisant to, kad l kes iai fiksuoto pajamingumo rinkose met pradžioje buvo vis dar negatyv s. Kadangi centriniai bankai padidino savo rekomendacines normas, investuotojai taip pat tik josi ilgalaiki vyriausyb s vertybini popieri pal kan normos kilimo. Pal kan normos pakitimai silpnino gr ž tiek iš moni obligacij , tiek iš kylan i rink obligacij . Ilgalaiki obligacij pal kan normos pakilo per met pirmus du ketvir ius. Investuotojai taip pat buvo susir pin , kad kraštutinai susilpn jusi centrini bank palaikoma monetarin politika padidins infliacij . Birželio pradžioje ilgalaik s normos pasuko staigaus kritimo linkme. Investuotojai buvo labiau pasiruoš rinkos pal kan normos kilimui, tod l jie savo portfeliuose tur jo mažiau fiksuoto pajamingumo investicij , negu prasta. Tuo pa iu metu infliacijos spaudimas sumaž jo ir ekonomikos augimas sul t jo. Didesn svor tur jo investicijos trumpalaiki rinkos norm fiksuoto pajamingumo portfelius, tod l šis etapas baig si tuo, kad vyko neprecedentinis fiksuoto pajamingumo gr žos siekimas. Vokietijos 10 met trukm s vyriausyb s vertybini popieri pajamingumas buvo savo žemiausiame taške gruodžio m nes ir siek tik 3,52 procento, tuo tarpu birželio m nes jis vis dar buvo 4,45 procento. 2004 metais Europoje vyriausyb s vertybini popieri indekso pajamingumas buvo 7,6 procento. 2004 metais moni obligacijos taip pat nustebino investuotojus savo gera gr ža, nepaisant to, kad 2003 metai taip pat buvo puik s šia prasme. Ypatingai sumaž jo pajamingumo skirtumai tarp Aukšto Pajamingumo obligacij su žemesniais kredito reitingais d l vyriausyb s vertybini popieri rekordiškai žemo lygio Europoje per pastaruosius metus. Aukšto Pajamingumo moni obligacijos 2004 metais uždirbo 14,7 procent gr ž . Per metus JAV Federalinis Rezervas padidino savo federalini fond normas penkis kartus iki 2,25 procento. Europos Centrinis Bankas laik savo rekomenduojam norm 2,0 procent lygyje visus metus. Evli Target Return uždirbo 2,6 procento gr ž 2004 metais. Mes investavome fondo turt daugiausia pinig rinkas, o taip pat trumpalaikes obligacijas. Vidutiniškai penki procentai portfelio yra investuota kylan i rink obligacijas. Apsaugos ir efektyvesnio portfelio valdymo tikslais Evli Target Return savo investicijose naudojo derivativ instrumentus. Evli Fund Management Company Ltd, Aleksanterinkatu 19 A, P.O. Box 1081, FI-00101 Helsinki, Klient aptarnavimo tarnyba: P-Pn, 9.00.-18.30., +358 (0) 203 20 555 arba sustomerservice@evli.com 40% 35% 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% -5% 09/97 03/98 REZULTATAS NUO FONDO VEIKLOS PRADŽIOS 09/98 03/99 09/99 03/00 09/00 03/01 09/01 03/02 09/02 03/03 09/03 03/04 09/04 Evli Target Return Orientacinis indeksas AKTYV PASISKIRSTYMAS Kylan ios Aukšto skolos 4 % pajamingumo 3 % Pinig rinkos BBB 9 % Pinig rinkos A 39 % Kita 4% Pinig rinkos AAA 4 % Pinig rinkos AA 37 % 12
Page 2 and 3: ! " # " $ # " % " % ! ( ' Evli Fund
Page 4 and 5: Fiksuoto pajamingumo rinkos apžval
Page 6 and 7: Evli European High Yield 2004 M.GRU
Page 8 and 9: Evli European High Yield Vertybinia
Page 10 and 11: Evli European Investment Grade 2004
Page 14 and 15: Evli Target Return 2004 MET GRUODŽ
Page 16 and 17: Evli Euro Mix 2004 MET GRUODŽIO 31
Page 18 and 19: Evli Euro Mix 2004 MET GRUODŽIO 31
Page 20 and 21: Evli Global Multi Manager 40 2004 M
Page 22 and 23: Evli Global Multi Manager 75 2004 M
Page 24 and 25: Evli Baltic Equity 2004 MET GRUODŽ
Page 26 and 27: Evli European Smaller Companies 200
Page 28 and 29: Evli European Smaller Companies 200
Page 30 and 31: Evli Global 2004 MET GRUODŽIO 31 D
Page 36 and 37: Evli Greater Russia 2004 MET GRUOD
Page 38 and 39: Evli IT 2004 MET GRUODŽIO 31 D. IN
Page 40 and 41: Evli Nordic TMT 2004 MET GRUODŽIO
Page 42 and 43: Evli Select 2004 MET GRUODŽIO 31 D
Page 44 and 45: Evli USA Quant Index 2004 MET GRUOD
Page 46 and 47: Evli investiciniai fondai - portfel
Page 48 and 49: Evli portfelio valdytojai AXA ROSEN
Page 50 and 51: Rizikos vert (Value-at-Risk (VaR))-

Evli Global - NASDAQ OMX Baltic

You also want an ePaper? Increase the reach of your titles

Delete template?

Save as template?