Prospetto Informativo - InvestireOggi

More documents

Recommendations

Info

CREDITO VALTELLINESE — 202 — Articolo Articolo Articolo 1 1 - Importo, Importo, Importo, titoli titoli e e prezzo prezzo di di emissione emissione Il prestito obbligazionario convertibile denominato "Credito Valtellinese 2009/2013 convertibile con facoltà di rimborso in azioni" (il "Prestito Prestito Obbligazionario Obbligazionario" Obbligazionario o il "Prestito Prestito Prestito"), Prestito di valore nominale complessivo massimo pari ad Euro 624.572.400, è costituito da massime n. 8.327.632 obbligazioni convertibili in azioni ordinarie Credito Valtellinese Società Cooperativa (rispettivamente le "Obbligazioni Obbligazioni Obbligazioni" Obbligazioni e le "Azioni Azioni Azioni Creval Creval"), Creval Creval del valore nominale unitario pari ad Euro 75 (il "Valore Valore Nominale Nominale di Emissione Emissione"), Emissione emesse da Credito Valtellinese Società Cooperativa (“Creval Creval Creval”, Creval la "Banca Banca Banca" Banca o l'"Emittente Emittente Emittente") Emittente in data 29 dicembre 2009 (la "Data Data di Emissione Emissione"), Emissione ad un prezzo pari al 100% del Valore Nominale di Emissione. Le Obbligazioni saranno offerte in opzione agli azionisti dell’Emittente dal 30 novembre al 29 dicembre 2009, nel rapporto di n. 1 Obbligazione ogni n. 25 Azioni Creval detenute. Per ogni n. 1 Obbligazione sottoscritta saranno assegnati n. 4 warrant denominati “Warrant azioni ordinarie Creval 2010” e n. 5 warrant denominati “Warrant azioni ordinarie Creval 2014” (congiuntamente, i “Warrant Warrant Warrant”). Warrant I Warrant circoleranno autonomamente dalle Obbligazioni sin dalla Data di Emissione. Le Obbligazioni saranno immesse nel sistema di gestione accentrata Monte Titoli S.p.A. ("Monte Monte Monte Titoli Titoli"), Titoli in regime di dematerializzazione, ai sensi del Decreto Legislativo 24 giugno 1998, n. 213, e delle relative norme di attuazione. Le Obbligazioni, identificate dal Codice ISIN IT0004547698, sono titoli al portatore, denominati in Euro e non sono frazionabili. La consegna delle Obbligazioni avverrà mediante messa a disposizione dei sottoscrittori (gli "Obbligazionisti Obbligazionisti Obbligazionisti"), Obbligazionisti per il tramite degli intermediari autorizzati aderenti al sistema di gestione accentrata di Monte Titoli (gli "Intermediari Intermediari Aderenti Aderenti") Aderenti entro il decimo Giorno di Borsa Aperta successivo alla Data di Emissione. Le Azioni di Compendio, come definite dall’Articolo 6, da emettersi in virtù dell’aumento di capitale a servizio del Prestito Obbligazionario, per massimo n. 174.880.272 Azioni Creval, di cui alle delibere del Consiglio di Amministrazione del 13 ottobre 2009 e del 26 novembre 2009, in esercizio della delega di cui all’articolo 2420-ter cod. civ., conferitagli dall’Assemblea Straordinaria di Creval del 19 settembre 2009, sono irrevocabilmente ed esclusivamente destinate alla conversione delle Obbligazioni fino alla scadenza del termine ultimo fissato per la conversione delle Obbligazioni stesse. Articolo Articolo 2 2 2 – Dura Durata Dura ta del del Prestito Prestito Fermo restando quanto previsto all’Articolo 5 del presente Regolamento e fatte salve le ipotesi in cui il godimento delle obbligazioni cessi prima della Data di Scadenza per effetto di quanto stabilito all’Articolo 10, il Prestito avrà durata dalla Data di Emissione (29 dicembre 2009) al 29 giugno 2013 (la "Data Data Data di di Scadenza Scadenza"). Scadenza Scadenza Articolo Articolo 3 3 - Interessi Interessi Le Obbligazioni avranno godimento dalla Data di Emissione. Gli Obbligazionisti avranno il diritto di ricevere, il 29 giugno di ciascun anno di vita delle Obbligazioni (ciascuna, una "Data di Pagamento"), una cedola fissa (la "Cedola") pari al 4,25% annuo lordo del Valore Nominale di Emissione per la Cedola che sarà pagata il 29 giugno 2011 e pari al 4,25% annuo lordo del Valore Nominale Residuo (come definito all’Articolo 5 del presente Regolamento) per le Cedole che saranno pagate il 29 giugno 2012 e il 29 giugno 2013 (il “Tasso di Interesse”). La Cedola relativa agli interessi maturati dalla Data di Emissione (inclusa) al 29 giugno 2010 (esclusa) sarà pari ad Euro 1,59, al lordo delle imposte e tasse. I ratei di interesse maturati, ai sensi del presente Regolamento, saranno calcolati secondo la convenzione ACT/ACT. Ogni Obbligazione cesserà di produrre interessi dalla prima nel tempo delle seguenti date: (i) dalla Data di Rimborso (inclusa), per la parte di Valore Nominale in Scadenza (come successivamente definito) o (ii) in caso di esercizio da parte dell’Emittente dell’Opzione di Riscatto, dalla Data di Riscatto (inclusa). In caso di esercizio del Diritto di Conversione, ai sensi dell’Articolo 6 del presente Regolamento, gli Obbligazionisti avranno il diritto di ricevere comunque il pagamento della Cedola alla relativa Data di Pagamento. Nel caso in cui il calcolo dell’interesse dovesse essere effettuato per un periodo che abbia termine in una data diversa da una Data di Pagamento, l’interesse sarà calcolato applicando al valore nominale complessivo (calcolato, a seconda del caso, sul Valore Nominale di Emissione o sul Valore Nominale Residuo) il rateo di interesse maturato dalla Data di Pagamento dell’ultima cedola pagata (inclusa) alla data fissata per il calcolo degli interessi (esclusa). Articolo Articolo 4 4 – Natura Natura giuridica delle Obbligazioni Le Obbligazioni costituiscono obbligazioni dirette, generali, incondizionate e non subordinate dell’Emittente e saranno considerate in ogni momento di pari grado tra di loro e con le altre obbligazioni non privilegiate presenti e future della Banca. Le Obbligazioni saranno, pertanto, subordinate alle
PROSPETTO INFORMATIVO: Offerta in Opzione agli Azionisti obbligazioni presenti e future della Banca che siano privilegiate in base a disposizioni generali e inderogabili di legge. Articolo Articolo 5 5 – Rimborso del del capitale Il Prestito Obbligazionario sarà rimborsato in tre quote annuali posticipate a partire dal 29 giugno 2011 e, in particolare: - 1/3 del Valore Nominale di Emissione, pari ad Euro 25 per ciascuna Obbligazione, il 29 giugno 2011 (la “Prima Prima Data di Rimborso Rimborso”); Rimborso - 1/3 del Valore Nominale di Emissione, pari ad Euro 25 per ciascuna Obbligazione, il 29 giugno 2012 (la “Seconda Seconda Data di Rimborso Rimborso”); Rimborso - 1/3 del Valore Nominale di Emissione, pari ad Euro 25 per ciascuna Obbligazione, il 29 giugno 2013 (la Data di Scadenza e congiuntamente alla Prima Data di Rimborso e alla Seconda Data di Rimborso, le “Date “Date di di Rimborso” Rimborso”). Rimborso” Successivamente alla Prima Data di Rimborso, il valore nominale delle Obbligazioni sarà pari alla differenza tra il Valore Nominale di Emissione e la quota di valore nominale rimborsata (il “Valore Valore Nominale Nominale Residuo Residuo”) Residuo Residuo e nello specifico: A A partire partire dalla dalla Fino alla Valore Nominale Residuo Prima Data di Rimborso (inclusa) Seconda Data di Rimborso (esclusa) Euro 50 Seconda Data di Rimborso (inclusa) Data di Scadenza (esclusa) Euro 25 Le Obbligazioni, limitatamente alla quota di valore nominale rimborsata, cesseranno di essere fruttifere alla relativa Data di Rimborso (inclusa). Articolo Articolo 6 6 - Diritto Diritto di di Conversione Conversione degli degli Obbligazionisti Obbligazionisti I titolari delle Obbligazioni potranno nei Periodi di Conversione come di seguito definiti e secondo le modalità ed i termini di seguito indicati, esercitare il diritto di richiedere, in luogo del rimborso in denaro, la conversione in Azioni Creval (le “Azioni Azioni di di Compendio Compendio”) Compendio della quota di Valore Nominale in Scadenza delle Obbligazioni detenute (il "Diritto Diritto di di di Conversione Conversione"). Conversione Rapporto Rapporto Rapporto Rapporto di di di di conversione conversione conversione conversione Il rapporto di conversione a cui potranno essere convertite le Obbligazioni sarà pari al rapporto tra il Valore Nominale in Scadenza e il Valore di Mercato delle Azioni Creval nel Periodo di Rilevazione per la Conversione, quest’ultimo scontato del 10% (il “Rapporto Rapporto Rapporto di Conversione Conversione”). Conversione Il Valore Nominale in Scadenza è pari alla quota del valore nominale delle Obbligazioni che dovrà essere rimborsato alla Data di Rimborso. Il Valore di Mercato delle Azioni Creval nel Periodo di Rilevazione per per la la Conversione Conversione è pari alla media aritmetica dei Prezzi Ufficiali delle Azioni Creval, ponderata per i rispettivi quantitativi trattati e rettificata secondo metodologie di generale accettazione per tenere conto delle eventuali operazioni sul capitale o Distribuzioni (come di seguito definite) intervenute nel periodo di riferimento, rilevata nel Periodo di Rilevazione per la Conversione. Il Periodo di Rilevazione per la Conversione decorre dal ventesimo Giorno di Borsa Aperta (compreso) antecedente l’inizio del Periodo di Conversione e termina il sesto Giorno di Borsa Aperta (compreso) antecedente l’inizio del Periodo di Conversione. Nel caso in cui, per un qualsiasi motivo, non fosse disponibile alcun Prezzo Ufficiale delle Azioni Creval nel corso del Periodo di Rilevazione per la Conversione, il Valore di Mercato delle Azioni Creval nel Periodo di Rilevazione per la Conversione sarà determinato dal Consiglio di Amministrazione dell’Emittente, prima dell’inizio del Periodo di Conversione, sulla base dell’ultima situazione patrimoniale approvata e applicando uno sconto del 10%. Il Consiglio di Amministrazione potrà eventualmente farsi assistere da un esperto finanziario indipendente. Successivamente alla chiusura del Periodo di Rilevazione per la Conversione ed entro l’inizio del Periodo di Conversione, l’Emittente renderà noto con comunicato stampa e con successivo avviso, ai sensi dell’Articolo 16 del presente Regolamento, il Valore di Mercato delle Azioni Creval nel Periodo di Rilevazione per la Conversione, quest’ultimo scontato del 10%, e il Rapporto di Conversione (il “Comunicato Comunicato Comunicato sul sul Rapporto Rapporto di di Conversione Conversione”). Conversione Si riporta di seguito il Valore Nominale in Scadenza alle diverse Date di Rimborso: Date Date di di Rimborso Rimborso Valore Valore Nominale in Scadenza 29 giugno 2011 Euro 25 29 giugno 2012 Euro 25 29 giugno 2013 Euro 25 — 203 —
Page 1:
EMITTENTE ED OFFERENTE: CREDITO CRE
Page 5 and 6:
PROSPETTO INFORMATIVO: Offerta in O
Page 7 and 8:
Page 9 and 10:
18 PROSPETTO INFORMATIVO: Offerta i
Page 11 and 12:
Page 13 and 14:
Page 15 and 16:
PRINCIPALI PRINCIPALI DEF DEFINIZIO
Page 17 and 18:
NOTA NOTA DI DI SINTESI SINTESI PRO
Page 19 and 20:
Page 21 and 22:
Page 23 and 24:
Collocatori Impegni di sottoscrizio
Page 25 and 26:
5. 5. 5. DESCRIZIONE ESCRIZIONE DEL
Page 27 and 28:
Giorno di Efficacia della Conversio
Page 29 and 30:
dell’Opzione di Riscatto Anticipa
Page 31 and 32:
6. 6. 6. DESCRIZIONE ESCRIZIONE DEI
Page 33 and 34:
7 DOCUMENTI OCUMENTI ACCESSIBILI AC
Page 35 and 36:
1 PERSONE ERSONE RESPONSABILI ESPON
Page 37 and 38:
3 INFORMAZIONI NFORMAZIONI FI FINAN
Page 39 and 40:
Page 41 and 42:
Page 43 and 44:
Page 45 and 46:
FATTORI FATTORI FATTORI DI DI DI RI
Page 47 and 48:
4.1.4. Rischio di liquidità FATTOR
Page 49 and 50:
Page 51 and 52:
d Rischio derivante da cartolarizza
Page 53 and 54:
Page 55 and 56:
Page 57 and 58:
L Controvalore complessivo derivant
Page 59 and 60:
Page 61 and 62:
Page 63 and 64:
5 INFORMAZIONI NFORMAZIONI SULL SUL
Page 65 and 66:
Page 67 and 68:
5.2.3 Investimenti futuri dell’Em
Page 69 and 70:
Page 71 and 72:
Page 73 and 74:
Page 75 and 76:
Credito Credito Valtellinese Valtel
Page 77 and 78:
Page 79 and 80:
Page 81 and 82:
Page 83 and 84:
Page 85 and 86:
Page 87 and 88:
Page 89 and 90:
7 STRUTTURA TRUTTURA ORGANIZZATIVA
Page 91 and 92:
Page 93 and 94:
8 IMMOBILI MMOBILI MMOBILI, MMOBILI
Page 95 and 96:
10 10 RISORSE ISORSE FINANZIARIE PR
Page 97 and 98:
Page 99 and 100:
Page 101 and 102:
11 11 RICERCA ICERCA ICERCA E E SVI
Page 103 and 104:
13 13 PREVISIONI REVISIONI REVISION
Page 105 and 106:
Page 107 and 108:
Page 109 and 110:
Franco Moro Angelo Palma Valter Pas
Page 111 and 112:
Page 113 and 114:
Page 115 and 116:
Page 117 and 118:
Gabriele Villa PROSPETTO INFORMATIV
Page 119 and 120:
Page 121 and 122:
15 15 REMUNERAZIONI EMUNERAZIONI E
Page 123 and 124:
16 16 PRASSI RASSI DEL DEL CONSIGLI
Page 125 and 126:
16 16.4 16 Informazioni Informazion
Page 127 and 128:
Page 129 and 130:
Page 131 and 132:
17 17 DIPENDENTI IPENDENTI 17.1 17.
Page 133 and 134:
18 18 PRINCI RINCI RINCIPALI RINCI
Page 135 and 136:
Page 137 and 138:
Page 139 and 140:
Page 141 and 142:
Si riporta il conto economico conso
Page 143 and 144:
Page 145 and 146:
Page 147 and 148:
Page 149 and 150:
21 21 INFORMAZIONI NFORMAZIONI SUPP
Page 151 and 152:
Page 153 and 154:
Page 155 and 156: PROSPETTO INFORMATIVO: Offerta in O
Page 157 and 158: 22 22 CONTRATTI ONTRATTI IMPORTANTI
Page 159 and 160: 24 24 DOCUMENTI OCUMENTI ACCESSIBIL
Page 161 and 162: SEZIONE SEZIONE SECONDA SECONDA PRO
Page 163 and 164: 2 FATTORI ATTORI DI DI RISCHIO RISC
Page 195 and 196: 5 CONDIZIONI ONDIZIONI ONDIZIONI DE
Page 197 and 198: 5.2 Piano di riparto riparto e asse
Page 199 and 200: 5.4.2 Soggetti incaricati del servi
Page 201 and 202: 7. 7. 7. POSSESSORI OSSESSORI DI DI
Page 203 and 204: “A” “A” REGOLAMENTO EGOLAME
Page 205: PROSPETTO INFORMATIVO: Offerta in O
Page 215 and 216: “B” “B” REGOLAMENTO EGOLAME
show all

Prospetto Informativo - InvestireOggi

You also want an ePaper? Increase the reach of your titles

Delete template?

Save as template?