Versione integrale - Gruppo Banca Carige

TITOLI DA OPERAZIONI DI CARTOLARIZZAZIONE(importi in migliaia di euro)controvalori aprezzi di caricoquota % su totaleportafoglio titoliSenior 13.971 0,15%Mezzanine 1.592 0,02%Junior - -Cartolarizzazioni di credito al consumo,leasing, mutui, altre15.563 0,17%Senior 2.382 0,03%Mezzanine 2.403 0,03%Junior 37.556 0,40%Cartolarizzazioni di mutui del Gruppo 42.340 0,45%Totale 57.903 0,62%- portafoglio CDO, per un controvalore dicarico pari a circa 8,4 milioni (0,09% delportafoglio complessivo), composto dacartolarizzazioni sintetiche contenentiCDS (Credit Default Swap) e da cartolarizzazionidi cartolarizzazioni con esposizionisu RMBS (Residential Mortgage-Backed Securities), CMBS (CommercialMortgage-Backed Securities), ABS (Asset-Backed Securities) e posizioni subprime;queste ultime hanno un controvalore aprezzo di carico pari a 0,2 milioni pariallo 0,002% del portafoglio complessivo.Il 41% del portafoglio CDO ha un rating"AAA";PORTAFOGLIO CDO (1) (importi in migliaia di euro)Ratingcontrovalori aprezzi di caricoquota % su totaleportafoglio titoliAAA 3.466 0,04%BB- 2.001 0,02%B+ 1.168 0,01%CCC 1.763 0,02%C - -n.a. - -Totale 8.397 0,09%(1) CDO = Collateralized debt obligation: titoli obbligazionari garantiti da crediti (cfr. glossario)- titoli e derivati relativi ad operazioni finanziariea leva (leveraged finance)composti da titoli funded e unfunded. Iprimi hanno un controvalore di caricodi 124,2 milioni (pari all’1,32% delportafoglio) e, di questi, il 99% è strutturatoin formato garantito/protetto,coperto dal rischio specifico o, comunque,prevede il rimborso alla pari allascadenza.I titoli unfunded sono suddivisi in strumenti dicredito e di tasso; i primi presentano un nozionaledi 63 milioni e hanno determinatonel 2010 un impatto economico netto negativoper 3,5 milioni. I derivati strutturati ditasso, invece, a fronte di un nozionale di 25milioni hanno avuto un impatto negativo limitatopari a 0,8 milioni.36