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2.2 - Rischi di tasso di interesse e di prezzo - Portafoglio bancario
Informazioni di natura qualitativa
A. Aspetti generali, procedure di gestione e metodi di misurazione del rischio di tasso
di interesse e del rischio di prezzo
A.1 Aspetti generali
Il portafoglio bancario (banking book) evidenzia i rischi di tasso di interesse e di liquidità,
principalmente generati dalle operazioni di raccolta e di impiego relativi alla normale attività della
Banca.
Per la gestione di tali rischi, su base giornaliera, il Department Finanza utilizza il sistema di Asset and
Liability Management Operativo (ALMO).
Gli obiettivi e le strategie sottostanti la gestione del banking book sono orientati all’ottimizzazione e
massimizzazione nel tempo della contribuzione economica riveniente dalla normale attività
commerciale della Banca, nel rispetto delle policy emanate dalla Capogruppo.
A.2 Processi di gestione e metodi di misurazione dei rischi di mercato
A.2.1 Aspetti organizzativi
Il processo di gestione dei rischi di mercato della Banca, con riferimento al banking book, è
regolamentato nell’ambito del Sistema dei Controlli Interni per fasi, con il fine di identificare i criteri
per la gestione dei profili di rischio, le attività da porre in essere per la corretta applicazione dei criteri,
le unità deputate allo svolgimento delle citate attività e le procedure a supporto delle stesse.
L’articolazione per fasi e l’attribuzione delle attività alle diverse strutture organizzative è effettuata
avendo come obiettivo la funzionalità del processo ossia la sua idoneità a conseguire gli obiettivi
prefissati (efficacia) e la sua capacità a realizzarli a costi congrui (efficienza). Le fasi del processo
vengono di seguito riportate:
politica di gestione del rischio;
assunzione dei rischi;
misurazione dei rischi;
controllo dei rischi.
Politica di gestione del rischio
La politica di gestione del rischio, sempre aderente alla policy emanata da Capogruppo, ha come
obiettivo l’attuazione degli indirizzi strategici, di breve e di lungo periodo, al fine di quantificare il
profilo di rischio relativo al banking book in termini di volatilità del margine di interesse e di valore
economico del patrimonio netto. La quantificazione delle risorse da destinare al rischio di tasso del
banking book viene effettuata sulla base dei risultati rivenienti dalle analisi svolte in merito alle
previsioni circa l’andamento delle principali variabili macro-economiche, dei principali mercati di
riferimento, delle politiche monetarie nazionali ed internazionali, delle caratteristiche della struttura
finanziaria aziendale, delle caratteristiche del banking book, dei vincoli pubblici e delle norme di
Vigilanza.
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