Più semplicità . à facile con UniCredit. Bilancio 2009 - UniCredit Group
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<strong>Bilancio</strong> dell’Impresa I Nota integrativa<br />
Parte A - Politiche <strong>con</strong>tabili (SEGUE)<br />
A.2 - Parte relativa alle principali voci di bilancio<br />
1 - Attività finanziarie detenute per la negoziazione<br />
1.1 Criteri di classificazione<br />
Un’attività finanziaria è classificata come posseduta per negoziazione se:<br />
• è acquisita principalmente al fine di essere venduta a breve;<br />
• fa parte di un portafoglio di strumenti finanziari che è gestito <strong>con</strong>giuntamente e per il quale esiste una strategia volta al <strong>con</strong>seguimento di profitti nel<br />
breve periodo;<br />
• è un <strong>con</strong>tratto derivato, diverso da quelli designati come strumenti di copertura (si veda paragrafo 6 - Operazioni di copertura), incluso i derivati<br />
incorporati in strumenti strutturati e da questi <strong>con</strong>tabilmente separati.<br />
1.2 Criteri di iscrizione e cancellazione<br />
Le attività finanziarie detenute per la negoziazione sono inizialmente iscritte alla data di regolamento al loro fair value, che corrisponde al corrispettivo<br />
pagato, <strong>con</strong> esclusione dei costi e ricavi di transazione che sono <strong>con</strong>tabilizzati a Conto E<strong>con</strong>omico ancorché direttamente attribuibili a tale attività<br />
finanziaria. Gli strumenti derivati di negoziazione sono rilevati per data di <strong>con</strong>trattazione.<br />
Le attività detenute per negoziazione possono formare oggetto di trasferimento in altri portafogli, nei limiti e <strong>con</strong> le modalità definite dalle modifiche<br />
introdotte ai principi IAS 39 e IFRS 7, approvate dallo IASB e recepite dalla Commissione Europea <strong>con</strong> il Regolamento n.1004 del 15.10.2008. La<br />
Banca non ha effettuato negli anni 2008 e <strong>2009</strong> riclassificazioni di attività finanziarie detenute per la negoziazione.<br />
Non sono ammessi trasferimenti di attività finanziarie da altri portafogli.<br />
Gli strumenti del portafoglio di negoziazione ceduti a terzi non possono essere cancellati dal bilancio se, sostanzialmente, tutti i rischi e i benefici<br />
<strong>con</strong>nessi all’attività finanziaria restano in capo al cedente.<br />
1.3 Criteri di valutazione<br />
Successivamente alla rilevazione iniziale, le attività finanziarie detenute per la negoziazione sono valutate al fair value. Sono, invece, valutati al costo<br />
gli strumenti rappresentativi di capitale (titoli azionari) non quotati in un mercato attivo il cui fair value non può essere determinato in modo attendibile,<br />
nonché i derivati ad essi correlati che sono regolati <strong>con</strong> la <strong>con</strong>segna dei titoli azionari.<br />
Se per le attività di negoziazione eventualmente mantenute al costo vi è qualche obiettiva evidenza che abbiano subito una riduzione di valore<br />
(impairment), tali attività sono ridotte dell’importo della perdita - rilevata in Conto E<strong>con</strong>omico - determinata come differenza tra il valore <strong>con</strong>tabile delle<br />
stesse e il valore attuale dei futuri flussi finanziari attesi. Qualora tali perdite vengano meno, non è <strong>con</strong>sentito il ripristino del valore originario.<br />
Se il fair value di un’attività finanziaria diventa negativo, circostanza che può verificarsi per i <strong>con</strong>tratti derivati o gli “scoperti tecnici” in titoli, tale attività<br />
viene <strong>con</strong>tabilizzata alla voce 40 “Passività finanziarie di negoziazione”.<br />
1.4 Criteri di rilevazione delle componenti reddituali<br />
Gli utili e le perdite, realizzati sulla cessione o sul rimborso e gli utili e le perdite non realizzati, derivanti dalle variazioni del fair value del portafoglio<br />
di negoziazione, sono iscritti in Conto E<strong>con</strong>omico alla voce 80 “Risultato netto dell’attività di negoziazione”, fatta eccezione per i derivati finanziari<br />
<strong>con</strong>nessi <strong>con</strong> la “fair value option” il cui risultato e<strong>con</strong>omico, realizzato o valutativo, è iscritto alla voce 110 “Risultato netto delle attività e passività<br />
finanziarie valutate al fair value”.<br />
Le riduzioni di valore (impairment) sono rilevate alla voce 80 “Risultato netto dell’attività di negoziazione”. Gli interessi attivi e i dividendi sono registrati,<br />
rispettivamente, nelle voci del Conto E<strong>con</strong>omico 10 “Interessi attivi e proventi assimilati” e 70 “Dividendi e proventi simili”.<br />
2 - Attività finanziarie disponibili per la vendita<br />
2.1 Criteri di classificazione<br />
Si tratta di attività finanziarie non derivate che non sono classificate come crediti, attività finanziarie detenute sino alla scadenza, attività valutate al<br />
fair value. Tali attività sono detenute per un periodo di tempo non definito e rispondono all’eventuale esigenza di ottenere liquidità o di far fronte a<br />
cambiamenti nei tassi di interesse, nei tassi di cambio o nei prezzi.<br />
Sono classificati come investimenti finanziari disponibili per la vendita i titoli del mercato monetario, altri strumenti di debito e i titoli azionari; sono<br />
inclusi i possessi azionari che <strong>con</strong>figurano partecipazioni di minoranza, non qualificabili quali partecipazioni di <strong>con</strong>trollo o collegamento.<br />
2.2 Criteri di iscrizione e cancellazione<br />
Le attività incluse in tale categoria sono inizialmente rilevate alla data di regolamento, al loro fair value, che è pari al costo dell’operazione,<br />
124 <strong>Bilancio</strong> <strong>2009</strong> · <strong>UniCredit</strong> Banca