Modelli per il Calcolo del Value at Risk
Modelli per il Calcolo del Value at Risk
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VaR con simulazioni Monte Carlo<br />
Monte Carlo: approccio non parametrico <strong>per</strong> <strong>il</strong><br />
calcolo <strong>del</strong> VaR, bas<strong>at</strong>o sulla generazione di<br />
scenari simul<strong>at</strong>i<br />
Passi fondamentali:<br />
determinare <strong>il</strong> valore corrente <strong>del</strong> portafoglio<br />
generare scenari <strong>per</strong> i f<strong>at</strong>tori di rischio<br />
(variab<strong>il</strong>i di merc<strong>at</strong>o) in base a processi<br />
stocastici, ovvero simulare un <strong>per</strong>corso <strong>per</strong> <strong>il</strong><br />
valore <strong>del</strong>le variab<strong>il</strong>i di merc<strong>at</strong>o in base al<br />
campione dei rendimenti<br />
Slides AB <strong>Mo<strong>del</strong>li</strong> <strong>per</strong> <strong>il</strong> calcolo <strong>del</strong> <strong>Value</strong> <strong>at</strong> <strong>Risk</strong><br />
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