La Finanza Sociale Che cos'è la Finanza Sociale e quali ... - Dolceta

La Finanza Sociale
La Finanza Sociale è una complesso di attività finanziarie che vengono operate da istituzioni in
grado di rispondere a bisogni di tipo sociale. Questi bisogni difficilmente troverebbero risposta da
parte delle istituzioni finanziarie tradizionali.
Che cos’è la Finanza Sociale e quali istituzioni operano in essa?
La finanza sociale genera prosperità evitando che individui e famiglie economicamente
svantaggiate ne siano escluse. Chi ha una buona idea imprenditoriale ma pochi soldi per realizzarla
difficilmente riesce a reperire un finanziamento presso una banca tradizionale. Potrebbe però
trovare ascolto e credito presso una istituzione che opera nella finanza sociale. Quindi, in generale,
le organizzazioni e le istituzioni che operano in questo comparto forniscono servizi finanziari
soprattutto a coloro che non ne sarebbero esclusi se si rivolgessero ai canali tradizionali. Queste
organizzazioni sono in genere indipendenti dalle pubbliche amministrazioni e nascono per iniziativa
di soggetti privati, sia individui che organizzazioni non-profit.
In Italia, le principali istituzioni/strumenti della finanza sociale sono i seguenti:
Le Banche di Credito Cooperativo e le Casse Rurali sono istituti di credito di piccole
dimensioni che forniscono servizi finanziari a famiglie ed a piccole-medie imprese. Le
caratteristiche della loro azione sono la cooperazione, la mutualità ed il localismo (si veda il
paragrafo seguente). Le Banche di Credito Cooperativo e le Casse Rurali alla fine del 2008
in Italia sono 439 ed operano in 2.576 comuni con 4.044 sportelli (l’11,9% degli sportelli
bancari in Italia).
Banca Etica: si tratta di una organizzazione che ha per fine quello di gestire il risparmio
orientandolo verso le iniziative economiche che perseguono finalità sociali e che operano
nel pieno rispetto della dignità umana e della natura. La banca è stata fondata da 22
organizzazioni no-profit ed ha 12 filiali in tutto il Paese. Al momento, l’Istituto ha circa
30.000 soci e sostiene 3.400 progetti dell’economia solidale.
Cooperative di finanza solidale. Queste cooperative di solito finanziano singoli, associazioni
ed altre cooperative che sono escluse dall’accesso tradizionale al credito e che svolgono
attività di rilevanza sociale, culturale ed ambientale.
Microcredito: Per microcredito s'intende la concessione di finanziamenti di modesta entità
tesi alla realizzazione di piccoli progetti imprenditoriali, a favore di categorie svantaggiate e
di soggetti esclusi dal sistema del credito istituzionale. E’ uno strumento finalizzato allo
sviluppo locale delle microimprese, anche a conduzione familiare. In Italia non esistono
istituti di credito specializzati in questo tipo di attività. Tuttavia, alcune associazioni di
artigiani e piccoli imprenditori hanno siglato convenzioni con le banche tradizionali per
favorirne lo sviluppo.

Che cosa sono le banche di credito cooperativo?
Queste banche sono istituzioni finanziarie che fanno capo ad una cooperativa di persone. Esse
differiscono dalle banche tradizionali e dalle altre istituzioni finanziarie per il fatto che i depositanti
sono automaticamente membri della cooperativa e, quindi, proprietari della banca. I membri
eleggono gli amministratori in modo democratico sulla base del principio che ogni membro può
esprimere un solo voto indipendentemente dall’entità dei fondi depositati. Inoltre, la banca può
concedere prestiti solo ai membri della cooperativa ed ai loro familiari ma non ad esterni. Questo
vincolo rende la banca un istituto mutualistico.
Le banche di credito cooperative possono essere viste come organizzazioni no-profit oppure come
imprese che producono profitto per i loro proprietari ma che lo distribuiscono a questi nella forma
di tassi passivi più bassi sui prestiti e di tassi attivi più generosi sui depositi.
In Italia, le banche cooperative hanno una rilevanza locale dal momento che ammettono come
membri solo individui che risiedono in una determinate zona. L’accesso ai servizi della banca viene
tuttavia esteso ai familiari di ogni singolo membro.
Quali sono i vantaggi e gli svantaggi delle banche di credito cooperative e delle
casse rurali?
I vantaggi di questo tipo di banche sono i seguenti:
Esse concentrano la propria attenzione sui bisogni delle comunità locali e delle piccole
imprese, soprattutto di quelle che operano nell’artigianato e nell’agricoltura. Per converso, il
fine delle banche tradizionali è quello di generare profitto per i managers e per gli azionisti.
Esse sono presenti sul territorio in modo capillare mentre le banche tradizionali spesso non
hanno filiali nelle piccolo comunità e nelle aree rurali.
Esse sono di solito coinvolte nei problemi delle comunità locali e partecipano alla loro
soluzione.
Esse sono in grado di valutare le capacità e l’impegno di coloro che richiedono un prestito
sulla base della loro storia personale e delle informazioni sulla loro famiglia. Per converso,
le banche tradizionali valutano la solvibilità degli individui attraverso criteri impersonali che
spesso conducono a decisioni troppo prudenziali.
Un ulteriore vantaggio della dimensione contenuta e dell’organizzazione locale è dato dalla
capacità di decidere velocemente in merito alla richiesta di un prestito. Le banche
tradizionali, invece, sono più burocratizzate e la decisione finale arriva di solito dopo alcune
settimane.
Infine, essendo queste banche di piccola dimensione sono ovviamente più capaci di
comprendere i bisogni ed i problemi dei piccoli imprenditori.

Gli svantaggi sono invece i seguenti:
La loro dimensione contenuta non consente loro di finanziare progetti di investimento di una
certa rilevanza anche quando sarebbe conveniente farlo.
Inoltre, sempre la loro ridotta dimensione implica una minore attenzione da parte degli
istituti di vigilanza – in Italia, la vigilanza è esercitata dalla Banca d’Italia – per cui è
maggiore il rischio di cattiva gestione o, addirittura, di comportamenti fraudolenti da parte
degli amministratori.
Infine, esse non possono essere competitive con le banche tradizionali in tutti quei servizi
per i quali la piccolo dimensione è uno svantaggio. Si pensi, ad esempio, ai costi legati alla
fornitura di servizi on line. Le banche tradizionali possono “spalmare” questi costi su
milioni di clienti mentre le banche cooperative locali dovrebbero imputarli a poche migliaia
di utenti con il risultato di rendere tali servizi eccessivamente costosi.
Glossario
Solvibilità: la solvibilità di un individuo o di una impresa è la capacità di ripagare i debiti
contratti in passato. Una banca effettua un prestito se valuta positivamente la solvibilità
futura del richiedente.
Further reading:
L. Becchetti, Il microcredito, Il Mulino, 2008;
L. Becchetti e L. Paganetto, Finanza etica. Commercio equo e solidale. Donzelli, 2003.
Links:
http://www.microcredit.it
http://www.creditocooperativo.it
http://www.mag2.it
http://www.rsfsocialfinance.org
http://ec.europa.eu/internal_market...
Link al modulo 2:
http://www.dolceta.eu/italia/Mod2/
Altre schede di interesse (links alle seguenti schede didattiche):
Le Banche | Rischio

{{{What is Social Finance and what types of institutions does it involve?}}}
Social Finance generates an inclusive prosperity and its primary goal is the creation and
development of social capital that benefits all, particularly those who were otherwise excluded and
neglected. Social Finance includes a range of organisations and institutions providing financial
services to those who had no access to commercial finance. These organisations are generally
independent of state authorities or public policy initiatives and their funding comes from many
sources including: local investors, charities and charitable foundations, faith-based organisations,
local governments, companies and various donors.
Social Finance includes the following types of organisations:
-* Credit Unions – which are co-operative, non-profit financial institutions whose members save in
form of shares, which are then used for re-lending,
-* Micro Finance Funds – providing small loans to small businesses and individuals without
reliance on conventional collateral and credit-rating,
-* Mutual Guarantee Funds – which are associations of small and medium-size businesses that are
pooling savings in order to borrow more,
-* Community Loan Funds – usually owned and controlled by local communities and making
capital available to community regeneration projects whose loans are often used to leverage
additional capital,
-* Community Venture Capital Funds – similar to conventional venture capital funds but dedicated
to projects with certain social mission,
-* Socially responsible Investment Funds – investing in companies with social or ethical mission.
{{{What are Credit Unions?}}}
Credit Unions are co-operative financial institutions privately owned and controlled by their
members. They differ from commercial banks and other financial institutions by the fact that
members who have accounts in the credit union are also its owners who have a right to elect board
of directors in a democratic “one person – one vote” system regardless of the amount of money
invested. Only members of a credit union may deposit or borrow money from it.
Credit unions may be viewed as non-profit organisations, or as for-profit enterprises making profit
for their members who receive it in the form of reduced interest rates on loans or as dividends paid
on savings (which are usually taxed as ordinary income).
Credit unions usually follow the principle “once a member – always a member”, which allows
current membership to continue even if an individual no longer qualifies as a member (having
changed a profession or moved outside the area). However they may have a right to expel a member
who causes a financial loss or commits a crime. Also members who voluntarily terminated their
membership may not be allowed to rejoin the credit union.

Credit Unions may serve a specific employee group (i.e. teachers) or anyone who lives and works
or studies within a certain area. The membership is often extended to the family and relatives of a
member.
The majority of credit unions provide services to individual consumers, but there are also Corporate
Credit Unions serving the needs of credit unions with operational support, clearing of funds,
product and service delivery etc.
{{{What are the advantages and disadvantages of Credit Unions?}}}
Credit Unions and Community Banks offer the following advantages to their customers:
-* they focus attention on the needs of local communities, businesses and farmers (unlike
commercial banks aimed at generating profits for their managers and shareholders),
-* they channel most of their loans to local people and businesses (unlike commercial banks that
may invest their funds anywhere),
-* they are generally accessible to their customers (members) on site (unlike commercial banks that
may not have branches in small towns or rural areas),
-* they are usually deeply involved in the affairs of local communities,
-* they are willing to consider character, family history and discretionary spending in their loan
policy (unlike commercial banks which often apply impersonal criteria like credit scoring to all loan
decisions without regard to individual circumstances),
-* they offer fast decision-making on business loans, because decisions are made locally (unlike in
commercial banks which often convene loan approval committees),
-* being small businesses themselves they better understand the needs and problems of small
business owners.
On the other hand their disadvantages and risks for customers include the following:
-* deposits in credit unions and community banks are often not guaranteed (or insured) by the state
institutions (unlike deposits in commercial banks in many countries), although they may be insured
in other form (e.g. by a specialised insurance company owned by credit unions)
-* due to their small size and less oversight from supervisory institutions they are more likely to go
bankrupt as a result of financial problems or fraud,
-* often they cannot be competitive with commercial banks in terms of range and quality of
services, especially in the area of electronic banking (ATM network, internet access etc.).
{{{Glossary:}}}
Venture capital – Socially responsible investing
{ {{To add by national teams}} }
{{{Further reading:}}}
_ B. Balkenhof, Credit Unions and The Poverty Challenge, Inter. Labour Office, Geneva 1999;
_ J. Carroll Moody & Gilbert C. Fite, The Credit Union Movement: Origins and Development.
Kendall/Hunt Publishing Co., Dubuque, Iowa 1984;
_ P. Collier, Social Capital and Poverty, Oxford University Press, 1998;

_ Ian MacPherson, Hands Around the Globe: A History of the International Credit Union
Movement and the Role and Development of the World Council of Credit Unions, Inc. Horsdal &
Scubart Publishers Ltd, 1999;
_ G. Smith, Money, Banking and Financial Intermediation, D.C. Heath & Co., Lexington 1991;
{ {{To provide/add by national teams}} }
{{Web links to relevant texts and sites:}}
- [->http://www.socialfinance.org.uk]
- [->http://www.rsfsocialfinance.org]
- [->http://www.cdsofi.org]
- [->http://www.communitybanking.org.uk]
- [->http://www.icba.org]
- [->http://ec.europa.eu/internal_market/fin-net/index_en.htm]
{ {{To provide/add by national teams}} }
{{Links to Module 2:}}
- [->http://www.dolceta.eu/united-kingdom/Mod2/index.php]
{ {{To provide/add by national teams}} }
{{Cross references to other factsheets in Module 7:}}
[Banking->rub3] | [Loans available for students->rub17] | [Making a complaint->rub20] | [Risk-
>rub18]