MISKOLCI EGYETEM
MISKOLCI EGYETEM MISKOLCI EGYETEM
szervezeti és működési adataira, hanem meghatározott vezető állású személyek, továbbá ügyfelek, valamint a közvetítők személyi adataira is kiterjed. 200 2.2.3. Törvényességi felügyelet A Felügyelet e funkciója körében felülvizsgálja a befektetési vállalkozás tőkemegfelelésével összefüggő szabályzatokat, stratégiákat, eljárásokat és módszereket, valamint értékeli a befektetési vállalkozás kockázatait. A felülvizsgálatot és értékelést legalább évente egyszer el kell végezni. A gyakoriságát, mértékét és részletezettségét azonban a Felügyelet határozza meg. A felülvizsgálat nem formális, ugyanis a Felügyelet ez alapján határozza meg, hogy a befektetési vállalkozás által alkalmazott szabályzatok, stratégiák, eljárások, módszerek és a befektetési vállalkozás szavatoló tőkéje biztosítja-e a kockázatok fedezetét és megbízható kezelését. Abban az esetben, ha a felülvizsgálat során az tapasztalható, hogy a befektetési vállalkozás megsérti a törvényben, vagy a szabályzatokban foglaltakat, illetve a felügyeleti határozatokat, különböző intézkedéseket foganatosíthat. Ilyen intézkedés lehet a figyelmeztetés, illetve – ha szükséges – a feltételeknek való megfelelésre határidő kitűzésével felszólíthatja a befektetési vállalkozást. Ha azt tapasztalja, hogy a befektetési vállalkozás engedély nélkül végez bizonyos befektetési szolgáltatásokat, e tevékenység folytatását megtilthatja, ha pedig engedély birtokában követ el szabálytalanságot, a tevékenység végzésére jogosító engedélyt felfüggesztheti vagy visszavonhatja. Kezdeményezheti a befektetési vállalkozás vezető állású személyének és könyvvizsgálójának felmentését. Kötelezheti a befektetési vállalkozást rendkívüli közgyűlés összehívására. A befektetési vállalkozást szerződéses kötelezettségeinek más szolgáltató részére történő átadására kötelezheti. Lehetősége van a Felügyeletnek még egy vagy több felügyeleti biztos kirendelésére, illetve bírságolásra is. A felügyeleti szerv intézkedési köre ennél jóval szélesebb, azonban elegendő annak érzékeltetésére, hogy rendkívül széleskörű jogosítványokkal rendelkezik a befektetési vállalkozások felett. 200 Lásd bővebben Bef.váll.tv. 161.§ 150
Összegzésként – megállapítható, hogy a befektetési szolgáltatások nyújtására vonatkozó jogforrás kógens jellegű és nagy mértékben közjogi jellegű elemeket magába foglaló szabályozás, amely – az uniós szabályozási követelményeket, előírásokat teljes mértékben érvényre juttatva – kötelező módon határozza meg a befektetési vállalkozások tevékenységének, mozgásterének, működési feltételeinek valamennyi, állam által kontrolált szegmensét. Ebbe a keretbe, mederbe ágyazódva a befektetési vállalkozás és az ügyfél, mint szerződő felek közötti – befektetési szolgáltatás nyújtására irányuló – jogviszonyban kell a jogviszony tartalmát kitöltve érvényre jutniuk a polgári jogi normáknak. Mindebből levonható az a következtetés, hogy a befektetési szolgáltatások nyújtására irányuló jogviszonyok szabályozása komplex jogterület, ahol a magánjogi és közjogi szabályozás egymást kiegészítve egyaránt alkalmazást nyer. Korunkban a szociális piacgazdaság megteremtésével és működtetésével párhuzamosan a modern állam egyre nagyobb mértékben lát el szolgáltató, kiegyenlítő funkciókat. Ennek köszönhetően relatíve szűkül a tisztán közjogi és tisztán magánjogi jogterület, és egyre bővül a két terület egymást átfedő, vegyes, komplex jogterülete. 201 A befektetési szolgáltatások szabályozása körében éppen ezt a jelenséget követhetjük nyomon. Az állam egyrészt közhatalmi funkciót tölt be, mikor erőteljes kontrollt gyakorolva felügyeli a befektetési vállalkozásokat, ellenőrzi jogkövető magatartásukat és az általuk nyújtott befektetési szolgáltatásokat, másrészt kiegyenlítő funkciót is betölt a tőkepiac megfelelő működésének biztosítása céljából az ügyfelek érdekében. A befektetési vállalkozásokat és az általuk nyújtott szolgáltatásokat azért szabályozza olyan aprólékosan, részletekbe menően, azért felügyeli ezek gyakorlati megvalósítását, hogy az ügyfelek befektetési érdekei érvényesülhessenek a tőkepiac kiegyensúlyozott működési feltételeinek körében. 201 Bíró György-Lenkovics Barnabás: Magyar polgári jog Általános tanok. Novotni Kiadó Miskolc, 1997. 19. p. 151
- Page 100 and 101: A Tőkepiaci törvény lényegében
- Page 102 and 103: meg a várt eredményt. Emellett a
- Page 104 and 105: utasítás esetén, - már amennyib
- Page 106 and 107: kötelezettség), bizonyos ismérve
- Page 108 and 109: Ezt a megállapítást támasztja a
- Page 110 and 111: A jogviszony szerkezete két irány
- Page 112 and 113: szerződések és a bizományi szer
- Page 114 and 115: 2.2.1.2. A limitár betartásának
- Page 116 and 117: Ezt fenntartja a Javaslat is, amiko
- Page 118 and 119: költségeket. A díj magában fogl
- Page 120 and 121: etekintetben is érvényesülő sza
- Page 122 and 123: A megbízó kötelezettségét a ha
- Page 124 and 125: Összegzésként - a bizományi tev
- Page 126 and 127: III. FEJEZET A LETÉT ÉS A BEFEKTE
- Page 128 and 129: egybe, utóbb a letéteményes csak
- Page 130 and 131: 1.1.3.Értesítési kötelezettség
- Page 132 and 133: 1.1.6. Zálogjog A letéteményest
- Page 134 and 135: 3. A gyűjtő letét Új intézmén
- Page 136 and 137: értékpapírok átruházásához),
- Page 138 and 139: követelményeket. Azt pedig, hogy
- Page 140 and 141: pénzpiaci alapnál 189 (utóbbiná
- Page 143 and 144: I. FEJEZET A befektetési szolgált
- Page 145 and 146: Az elméleti alapozás érdekében
- Page 147 and 148: erejű rendelkezésekben, előírá
- Page 149: A Felügyelet nemcsak az engedély
- Page 153 and 154: A szerződési szabadság megítél
- Page 155 and 156: találta és érvényesítette. Enn
- Page 157 and 158: a magánautonómia széles körű e
- Page 159 and 160: szerződéstípusokat választani,
- Page 161 and 162: megítélésem szerint nemcsak a t
- Page 163 and 164: 2. A szerződéskötés Megbízási
- Page 165 and 166: 2.1.2. Keretszerződés A befektet
- Page 167 and 168: IV. FEJEZET A SZERZŐDÉS MEGSZŰN
- Page 169: IV. RÉSZ A BEFEKTETÉSI SZOLGÁLTA
- Page 172 and 173: láttuk - 1991-ben jelent meg elős
- Page 174 and 175: A befektetési alapkezelő fő tev
- Page 176 and 177: kell minden olyan információt, am
- Page 178 and 179: alapkezelőnél és a forgalmazón
- Page 180 and 181: saját tőkéjét sem fektetheti be
- Page 182 and 183: alapkezelő kizárólag elhárítha
- Page 184 and 185: alapkezelő társaság utasításai
- Page 186 and 187: 4.4. Az ingatlan értékbecslő jog
- Page 188 and 189: lehet, ami azt jelenti, hogy a befe
- Page 190 and 191: újabb befektetési jegyeket kívá
- Page 192 and 193: mégpedig bármikor visszaválthat
- Page 194 and 195: esetén viszont nem határozzák me
- Page 196 and 197: megszüntetni az alapot. Ha az alap
- Page 198 and 199: A jogviszony megszűnése tekintet
szervezeti és működési adataira, hanem meghatározott vezető állású személyek,<br />
továbbá ügyfelek, valamint a közvetítők személyi adataira is kiterjed. 200<br />
2.2.3. Törvényességi felügyelet<br />
A Felügyelet e funkciója körében felülvizsgálja a befektetési vállalkozás<br />
tőkemegfelelésével összefüggő szabályzatokat, stratégiákat, eljárásokat és<br />
módszereket, valamint értékeli a befektetési vállalkozás kockázatait. A<br />
felülvizsgálatot és értékelést legalább évente egyszer el kell végezni. A gyakoriságát,<br />
mértékét és részletezettségét azonban a Felügyelet határozza meg.<br />
A felülvizsgálat nem formális, ugyanis a Felügyelet ez alapján határozza meg,<br />
hogy a befektetési vállalkozás által alkalmazott szabályzatok, stratégiák, eljárások,<br />
módszerek és a befektetési vállalkozás szavatoló tőkéje biztosítja-e a kockázatok<br />
fedezetét és megbízható kezelését.<br />
Abban az esetben, ha a felülvizsgálat során az tapasztalható, hogy a befektetési<br />
vállalkozás megsérti a törvényben, vagy a szabályzatokban foglaltakat, illetve a<br />
felügyeleti határozatokat, különböző intézkedéseket foganatosíthat. Ilyen intézkedés<br />
lehet a figyelmeztetés, illetve – ha szükséges – a feltételeknek való megfelelésre<br />
határidő kitűzésével felszólíthatja a befektetési vállalkozást. Ha azt tapasztalja, hogy<br />
a befektetési vállalkozás engedély nélkül végez bizonyos befektetési<br />
szolgáltatásokat, e tevékenység folytatását megtilthatja, ha pedig engedély<br />
birtokában követ el szabálytalanságot, a tevékenység végzésére jogosító engedélyt<br />
felfüggesztheti vagy visszavonhatja. Kezdeményezheti a befektetési vállalkozás<br />
vezető állású személyének és könyvvizsgálójának felmentését. Kötelezheti a<br />
befektetési vállalkozást rendkívüli közgyűlés összehívására. A befektetési<br />
vállalkozást szerződéses kötelezettségeinek más szolgáltató részére történő átadására<br />
kötelezheti. Lehetősége van a Felügyeletnek még egy vagy több felügyeleti biztos<br />
kirendelésére, illetve bírságolásra is. A felügyeleti szerv intézkedési köre ennél jóval<br />
szélesebb, azonban elegendő annak érzékeltetésére, hogy rendkívül széleskörű<br />
jogosítványokkal rendelkezik a befektetési vállalkozások felett.<br />
200 Lásd bővebben Bef.váll.tv. 161.§<br />
150
Change language