Éves beszámoló elemzése - Gazdaságtudományi kar
Éves beszámoló elemzése - Gazdaságtudományi kar
Éves beszámoló elemzése - Gazdaságtudományi kar
Create successful ePaper yourself
Turn your PDF publications into a flip-book with our unique Google optimized e-Paper software.
MISKOLCI EGYETEM<br />
<strong>Gazdaságtudományi</strong> Kar<br />
Üzleti Információgazdálkodási és Módszertani Intézet<br />
Számvitel Tanszék<br />
<strong>Éves</strong> <strong>beszámoló</strong> <strong>elemzése</strong><br />
Vagyoni helyzet <strong>elemzése</strong><br />
Pénzügyi helyzet <strong>elemzése</strong><br />
Jövedelmezõségi helyzet <strong>elemzése</strong><br />
Musinszki Zoltán<br />
<strong>Éves</strong> <strong>beszámoló</strong>, mint az elemzés<br />
információ forrása<br />
részei<br />
Mérleg<br />
Eredmény kimutatás<br />
Kiegészítõ melléklet<br />
Valamint<br />
Üzleti jelentés<br />
vagyoni helyzet<br />
pénzügyi helyzet<br />
A mérleg elemzés módszerei<br />
jövedelmezõség<br />
hatékonyság<br />
• Átfogó pénzügyi elemzés a vagyoni, pénzügyi<br />
helyzetre vonatkozóan<br />
• Az egyes eszköz és forrás csoportok belsõ arányainak<br />
<strong>elemzése</strong><br />
• Mutatószámokkal történõ elemzés<br />
• Vagyoni helyzet mutató számai<br />
• Pénzügyi helyzet mutató számai (likviditási mutatók)<br />
• Az egyes mérlegtételek alakulásának részletes<br />
<strong>elemzése</strong><br />
<strong>Éves</strong><br />
<strong>beszámoló</strong><br />
Aki nem<br />
készíthet<br />
egyszerûsített<br />
éves <strong>beszámoló</strong>t<br />
Beszámolási kötelezettség<br />
A <strong>beszámoló</strong> formája<br />
Egyszerûsített<br />
éves<br />
<strong>beszámoló</strong><br />
kettõs könyvvitelt vezetõ vállalkozó<br />
nagyság rendet<br />
jelzõ mutató<br />
számok alapján<br />
Egyedi <strong>beszámoló</strong><br />
Egyszerûsített<br />
<strong>beszámoló</strong><br />
Egyszeres könyvvitel<br />
vezetése<br />
sztv-ben meghat.<br />
szervezetiforma<br />
vállalkozási<br />
tevékenységbõl<br />
származóéves nettó<br />
árbevétel<br />
Konszolidált<br />
éves<br />
<strong>beszámoló</strong><br />
anyavállalat<br />
A számviteli információk felhasználói<br />
Tulajdonosok<br />
Beszámoló<br />
Kutatók<br />
Konkurencia<br />
Befektetõk<br />
Hitelezõk<br />
Vevõk-szállítók<br />
Munkavállalók<br />
Kormányzat/önkormányzat<br />
Az egyes mérlegtételek<br />
alakulásának részletes <strong>elemzése</strong><br />
• Abszolút eltérések módszere<br />
• alkalmas valamennyi mérlegtétel elemzésére<br />
• Lépései<br />
• Az eltérések abszolút összegének megállapítása<br />
• Az eltérések felbontása fõbb alkotókra (fõkönyv, analitika)<br />
• Az eltérések okainak tételes vizsgálata (indokolt –<br />
indokolatlan eltérések)<br />
• Javasolt intézkedések<br />
Easy PDF Creator is professional software to create PDF. If you wish to remove this line, buy it now.<br />
1
Az egyes mérlegtételek<br />
alakulásának részletes <strong>elemzése</strong><br />
Relatív eltérések módszere<br />
Elsõsorban<br />
tárgyi eszközök<br />
készletek<br />
Lépései<br />
vevõk<br />
szállítók<br />
Tartalomhoz igazodó viszonyítási alap kiválasztása<br />
Mutatószámok képzése<br />
A mutatószámok eltérésének megállapítása<br />
Az eltérések okainak tételes vizsgálata<br />
Javasolt intézkedések<br />
Vertikális mutatók I. - eszközök<br />
a. /Az eszköz (fõ)csoportok arány mutatója és annak változása<br />
1. Befektetett eszközök aránya<br />
Befektetett eszközök<br />
Mérlegfõösszeg<br />
* 100<br />
2. Forgó eszközök aránya<br />
Forgó eszközök<br />
Mérlegfõösszeg<br />
* 100<br />
3. Aktív idõbeli elhatárolások aránya<br />
Aktív idõbeli elhat.<br />
Mérlegfõösszeg<br />
* 100<br />
Vertikális mutatók III. - eszközök<br />
d./ Egyéb vertikális mutatók<br />
1. A szabad forgóeszközök aránymutatója<br />
Pénzeszközök<br />
+ Követelések<br />
+ Értékpapírok<br />
•100<br />
Forgóeszközök<br />
2. A vásárolt készletek aránymutatója<br />
Anyagok + Áruk + Készletekre<br />
adott elölegek<br />
•100<br />
Készletek<br />
3. A saját termelésû készletek aránymutatója<br />
Késztermék ek + Befejezetl en term. és félkészter m. + Növendék-, hizó-, egyéb állatok<br />
•100<br />
Készletek<br />
Vagyoni helyzet <strong>elemzése</strong><br />
•Az elemzés tárgya<br />
•Az eszközök és források összetétele<br />
•A vagyon változása<br />
•Eszközök és források lejárati összhangja<br />
•Vagyoni helyzet elemzésének módszerei<br />
•abszolút eltérések módszere<br />
•relatív eltérések módszere<br />
•Vertikálisan (strukturális elemzés)<br />
•Horizontálisan<br />
Vertikális mutatók II. - eszközök<br />
b./ Eszköz csoporton belüli összetétel vizsgálata és annak változása<br />
1. Ingatlanok aránya<br />
Ingatlanok<br />
Tárgyi eszközök<br />
2. Anyagkészletek aránya Anyagok<br />
Készletek<br />
c./ Legfontosabb eszköz csoportok aránymutatója<br />
1. Forgóeszközök aránya<br />
a befektetett eszközökhöz<br />
viszonyítva<br />
* 100<br />
* 100<br />
Forgóeszközök<br />
Befektetett eszközök<br />
* 100<br />
Vertikális mutatók IV. - források<br />
a./ A forrás csoportok aránymutatója és annak változása<br />
1. Saját tõke aránya<br />
(Tõkeerõsség)<br />
Saját tõke<br />
Mérlegfõösszeg<br />
* 100<br />
2. Céltartalékok aránya Céltartalékok<br />
Mérlegfõösszeg * 100<br />
3. Kötelezettségek aránya<br />
(Idegen források aránya)<br />
4. Passzív idõbeli elhat.<br />
aránya<br />
Kötelezettségek<br />
Mérlegfõösszeg<br />
* 100<br />
Passzív idõbeli elhat.<br />
Mérlegfõösszeg<br />
* 100<br />
Easy PDF Creator is professional software to create PDF. If you wish to remove this line, buy it now.<br />
2
Vertikális mutatók V. - források<br />
b./ Egyéb vertikális mutatók<br />
1. Tõke feszültségi mutató<br />
2. Esedékességi arány mutató<br />
c./ A saját tõke alakulás vizsgálata<br />
1. Tõke növekedési ráta<br />
(Saját tõke növekedése)<br />
2. Tõke arányos eredmény,<br />
vagyon gyarapodás<br />
Kötelezettségek<br />
Saját tõke<br />
Rövid lej. köt<br />
Összes köt.<br />
Saját tõke<br />
Jegyzett tõke<br />
MSZE<br />
Saját T.(v. Jegyzett T)<br />
* 100<br />
* 100<br />
* 100<br />
* 100<br />
3. Tõke önfinanszírozási mutatója MSZE + Eredménytartalék<br />
* 100<br />
Saját tõke<br />
Horizontális mérleg elemzés - II.<br />
4. Eszköz igényességi mutató (tõke multiplikátor)<br />
Eszközök összesen<br />
* 100<br />
Saját tõke<br />
5./ Rövidlejáratú kötelezettségek fedezettsége<br />
Forgó eszközök<br />
Rövid lej. köt<br />
6/ Szállítók fedezettségi mutatója<br />
7. Nettó forgótõke<br />
Vevõk<br />
Szállítók<br />
* 100<br />
* 100<br />
Forgóeszközök – Rövid lejáratú kötelezettségek<br />
Adósságállományra vonatkozó<br />
mutatók<br />
Adósságállomány<br />
Az egy évet meghaladó hosszú lejáratú tartozások<br />
Adósságállomány részei<br />
Hátrasorolt kötelezettségek<br />
Hosszú lejáratú kötelezettségek<br />
Horizontális mérlegelemzés –<br />
fedezettségi mutatók<br />
1. Befektetett eszközök fedezettsége<br />
Saját tõke<br />
Befektetett eszközök<br />
* 100<br />
2. Mûködés biztonsági mutató (bef eszk fed 2)<br />
ST + Hátrasorolt + Hosszú lejáratú köt<br />
Befektetett eszközök<br />
3. Tárgyi eszközök fedezettsége<br />
Saját tõke<br />
Tárgyi eszközök<br />
* 100<br />
* 100<br />
Pénzügyi helyzet vizsgálatának<br />
módszerei<br />
•Viszonyszámok, mutatók<br />
•A hosszú lejáratú fizetõ- és hitelképesség az<br />
adóság állomány vizsgálata<br />
•Rövidlejáratú fizetõképesség (likviditási<br />
mutatók, futamidõk)<br />
•A likviditás statikus és dinamikus elemzésére<br />
alkalmas mérlegek<br />
•A Cash flow kimutatások<br />
Adósság állomány vizsgálata - I.<br />
1. Adósságállomány aránya<br />
Adósságállomány<br />
Adósságállomány + ST<br />
* 100<br />
2. Saját tõke aránya<br />
Saját tõke<br />
Adósságállomány + ST<br />
* 100<br />
3. Adósság állomány fedezettsége<br />
Saját tõke<br />
Adósságállomány<br />
Easy PDF Creator is professional software to create PDF. If you wish to remove this line, buy it now.<br />
* 100<br />
3
Adósság állomány vizsgálata - II.<br />
4. Eladósodottság foka<br />
Kötelezettségek<br />
Eszközök összesen<br />
* 100<br />
5. Adósságszolgálati fedezeti mutató – I<br />
Adózott er + écs + adósságállomány kamata<br />
* 100<br />
Adósságáll esedékes törlesztõrészlete + kamata<br />
6. Adósságszolgálati fedezeti mutató – II<br />
Adózott er + écs<br />
Adósságáll esedékes törlesztõrészlete<br />
Futamidõ mutatók<br />
1. Vevõk átfutási ideje<br />
Átl vevõ állomány-ÁFA<br />
1 napi ért. árbev.<br />
2. Szállítók átfutási ideje<br />
Átl. szállító állomány-ÁFA<br />
1 napi anyag j. ráf<br />
3. Készletek forgási sebesség napokban<br />
Készletek átl. értéke<br />
1 napi ért. árbev.<br />
* 100<br />
Az összköltség és forgalmi költségeljárással készülõ<br />
eredmény kimutatás összehasonlítása - I.<br />
Összköltség<br />
Idõszak<br />
meghatározott<br />
Költség nemek<br />
szerint<br />
5. Számla osztály<br />
Költség<br />
elszámolása<br />
Költségek<br />
bontása<br />
Költségek<br />
nyilvántartása<br />
Forgalmi költség<br />
Árbevétel<br />
meghatározott<br />
Közvetlen/közvet<br />
ett ktg.<br />
5,6,7<br />
számlaosztály<br />
Likviditási mutató I.<br />
Likviditási mutató II.<br />
Likviditási mutató III.<br />
Pénzhányad<br />
Likviditási mutatók<br />
Forgóeszközök<br />
Rövid lej kötelezettségek<br />
Forgóeszk-Készlet<br />
RLK<br />
Pénzeszk+értékpapír<br />
RLK<br />
Pénzeszközök<br />
RLK<br />
Dinamikus likviditási mutató Mûködési CF (er+écs)<br />
RLK átl állománya<br />
Eredmény kimutatás módszerei<br />
Összköltség eljárás<br />
módszere<br />
A változat<br />
B változat<br />
Forgalmi költség eljárás<br />
módszere<br />
A változat<br />
B változat<br />
Az összköltség és forgalmi költségeljárással készülõ<br />
eredmény kimutatás összehasonlítása - II.<br />
korlátozott<br />
Kereskedelmi,<br />
szolgáltató cégek<br />
Kis vállalk, nem<br />
bonyolult tev<br />
Készletezési tev.<br />
nem jelentõs<br />
Információ<br />
tartalma<br />
Alkalmazása<br />
jelentõs<br />
Termelõ<br />
tevékenység<br />
Diverzifikált<br />
tevékenység,<br />
több telephely<br />
Készletezési tev.<br />
jelentõs<br />
Easy PDF Creator is professional software to create PDF. If you wish to remove this line, buy it now.<br />
4
A. Üzemi Üzleti tev. eredménye<br />
összköltség eljárással<br />
Eredménykimutatás<br />
B. Pénzügyi mûveletek eredménye<br />
C. Szokásos vállalk. eredmény (A+B)<br />
D. Rendkívüli eredmény<br />
E. Adózás elõtti eredmény<br />
F. Adózott eredmény<br />
G. Mérleg szerinti eredmény<br />
A. Üzemi Üzleti tev. eredménye<br />
forgalmi költség eljárással<br />
Jövedelmezõségi mutatók I.<br />
1. Bruttó jövedelmezõség (fedezeti hányad)<br />
Fedezeti összeg<br />
Értékesítés nettó árbevétele<br />
* 100<br />
2. (Ár)bevétel arányos üzemi eredmény<br />
Üzemi (üzleti) tevékenység eredménye<br />
Értékesítés nettó árbevétel + Egyéb bevétel<br />
* 100<br />
3. (Ár)bevétel arányos szokásos eredmény<br />
Szokásos váll. eredmény<br />
Ért nettó árbev + egyéb + pü-i bev<br />
* 100<br />
Jövedelmezõségi mutatók III.<br />
7. Osztalékfizetés mértéke<br />
Osztalék<br />
Adózott eredmény<br />
8. Nyereségvisszatartási mutató<br />
Mérleg szerinti eredmény<br />
Adózott eredmény<br />
9. Befektetések hozama<br />
Kapott osztalék, részesedés<br />
Befektetett pénzügyi eszközök<br />
* 100<br />
* 100<br />
* 100<br />
Jövedelmezõségi mutatók<br />
Beruházási, finanszírozási döntések hatékonysága<br />
Tulajdonosi elvárások<br />
Vállalkozás fejlõdése<br />
Jövedelmezõségi mutatók általános képlete<br />
Eredménykategória<br />
Vetítési alap<br />
Jövedelmezõségi mutatók II.<br />
4. (Ár)bevételarányos adózás elõtti eredmény<br />
Adózás elõtti eredmény<br />
Bevételek<br />
* 100<br />
5. (Ár)bevétel arányos adózott eredmény<br />
Adózott eredmény<br />
Bevételek<br />
6. (Ár)bevétel arányos mérleg szerinti eredmény<br />
Mérleg szerinti eredmény<br />
Bevételek<br />
* 100<br />
Jövedelmezõségi mutatók IV.<br />
10. Eszközarányos eredmény<br />
Üzemi (üzleti) eredmény<br />
Eszközök átlagos értéke<br />
11. Bérarányos eredmény<br />
Üzemi (üzleti) eredmény<br />
Bérköltség<br />
12. Tõkearányos eredmény<br />
Üzemi (üzleti) eredmény<br />
Saját tõke<br />
Easy PDF Creator is professional software to create PDF. If you wish to remove this line, buy it now.<br />
* 100<br />
* 100<br />
* 100<br />
* 100<br />
5
Köszönöm<br />
a<br />
figyelmet!<br />
Easy PDF Creator is professional software to create PDF. If you wish to remove this line, buy it now.<br />
6