Innovations agricoles au service du développement durable

Analyse économétrique
Définition des variables de l’étude
Les variables utilisées dans la présente étude sont les suivantes :
• DOLLAR = prix international du dollar américain ;
• CAFÉ = cours international du café (moyenne annuelle calculée à partir des moyennes mensuelles) ;
• PÉTROLE = cours international du pétrole (moyenne annuelle calculée à partir des moyennes mensuelles) ;
• EXPORTATION = recettes d’exportation (par an) ;
• INFL1 = taux d’inflation (moyenne annuelle calculée à partir des moyennes mensuelles) ;
• PIB = produit intérieur brut.
En application du modèle VAR, toutes les variables sont examinées en logarithme. Ainsi, le « L » avant les variables de notation
constitue le logarithme. La forme logarithmique peut aisément découler de l’élasticité et de la fonction du taux de croissance.
L’écart en log Yt et log Y (t-1) correspond au taux de croissance de Y. Par conséquent, le premier écart log de chaque fonction donne
une approximation du taux de croissance de la fonction.
Le test de stationnarité est une étape du modèle VAR. Nous avons utilisé les tests de Dickey-Fuller et Phillips-Perron. (L’utilisation
de ces deux tests est motivée par le fait que le premier prend en compte l’existence d’une possible corrélation de résidus, alors que
le second prend en compte l’existence d’une possible hétérocédasticité). Les résultats de ces tests montrent que seule la variable
« inflation » est stationnaire à un niveau de probabilité de 5 %. Nous avons donc différencié toutes les variables pour les rendre
stationnaires. Les séries différenciées sont dénotées par « DL ».
Causalité
Alors que les développements des cours du café et du cacao étaient similaires au cours de la période sous revue, nous avons utilisé
exclusivement les cours du café dans la présente modélisation (pour éliminer le risque de multi-colinéarité). Après avoir effectué
les différents tests, le modèle VAR obtenu était comme suit :
Y t
= A 0 + ∑ A j Y t-j + ε t
Innovations agricoles au service du développement
où ε t
= (ε 1t,
ε 2t,
ε 3t,
ε 4t,
ε 4t,
ε 5t,
ε 6t
) (le vecteur des termes d’erreurs stochastiques est appelé impulsions ou innovations ou
en encore chocs en langage VAR) ; Yt est le processus stationnaire ; Aj est le coefficient matriciel ; et t représente toute année
donnée. L’ordre de notre modèle est 1 et, dans la forme matricielle, nous utilisons l’équation ci-dessous :
DLCDOLLAR t
c1 a 11 a 12 … a 16 DLCDOLLAR t-1
DLCPETROLE t
c2 a 21 a 22 … a 26 DLCPETROLE t-1
DLCCAFE t = c3 + a 31 a 32 … a 36 DLCCAFE t-1
DLEXPORT t c4 a 41 a 42 … a 46 DLEXPORT t-1
LINFL1 t c5 a 51 a 52 … a 56 LINFL1 t-1
DLPIB t c6 a 61 a 62 … a 66 DLPIB t-1
⎨
t
⎟⎠
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