Prospectus de scission et d'introduction en bourse - Total.com
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RESUME DU PROSPECTUS<br />
Avertissem<strong>en</strong>t<br />
Le prés<strong>en</strong>t résumé expose dans un langage non technique, certaines informations ess<strong>en</strong>tielles cont<strong>en</strong>ues<br />
dans le prés<strong>en</strong>t prospectus <strong>et</strong> doit être lu <strong>com</strong>me une introduction à celui-ci. Toute décision relative aux actions<br />
Arkema doit être fondée sur un exam<strong>en</strong> exhaustif du prés<strong>en</strong>t prospectus. Lorsqu’une action concernant<br />
l’information cont<strong>en</strong>ue dans le prospectus est int<strong>en</strong>tée <strong>de</strong>vant un tribunal, l’investisseur plaignant peut, selon la<br />
législation nationale <strong>de</strong>s États membres <strong>de</strong> la Communauté europé<strong>en</strong>ne ou parties à l’accord sur l’Espace<br />
économique europé<strong>en</strong>, avoir à supporter les frais <strong>de</strong> traduction du prospectus avant le début <strong>de</strong> la procédure<br />
judiciaire. Les personnes qui ont prés<strong>en</strong>té le résumé, y <strong>com</strong>pris le cas échéant sa traduction <strong>et</strong> <strong>en</strong> ont <strong>de</strong>mandé la<br />
notification au s<strong>en</strong>s <strong>de</strong> l’article 212-42 du règlem<strong>en</strong>t général <strong>de</strong> l’AMF, n’<strong>en</strong>gag<strong>en</strong>t leur responsabilité civile que<br />
si le cont<strong>en</strong>u du résumé est trompeur, inexact ou contradictoire par rapport aux autres parties du prospectus.<br />
Le prés<strong>en</strong>t prospectus ne constitue (i) ni une offre <strong>de</strong> v<strong>en</strong>te ou <strong>de</strong> souscription ni la sollicitation d’une offre<br />
d’acquisition ou <strong>de</strong> souscription <strong>de</strong>s actions décrites dans le prés<strong>en</strong>t prospectus, (ii) ni une sollicitation afin<br />
d’obt<strong>en</strong>ir un cons<strong>en</strong>tem<strong>en</strong>t ou un vote favorable <strong>en</strong> vue d’approuver les opérations décrites dans le prés<strong>en</strong>t<br />
prospectus, tel que cela est expliqué aux pages i <strong>et</strong> ii du prés<strong>en</strong>t prospectus.<br />
1. PRINCIPALES CARACTÉRISTIQUES DE L’OPÉRATION<br />
1.1 Objectif <strong>de</strong> l’opération<br />
La réorganisation du secteur Chimie <strong>de</strong> TOTAL, <strong>en</strong>gagée <strong>en</strong> 2004 <strong>et</strong> poursuivie <strong>en</strong> 2005 <strong>et</strong> au début <strong>de</strong> 2006,<br />
a visé, dans une première étape, à simplifier <strong>en</strong> trois grands pôles c<strong>et</strong>te structure <strong>de</strong> portefeuille d’activités très<br />
diversifiées, à savoir :<br />
) d’une part, la Chimie <strong>de</strong> Base qui regroupe les activités Pétrochimie <strong>et</strong> Fertilisants y inclus les sociétés<br />
Gran<strong>de</strong> Paroisse <strong>et</strong> Rosier, les activités <strong>de</strong> la Pétrochimie ayant été regroupées au sein <strong>de</strong> TOTAL<br />
PETROCHEMICALS ;<br />
) d’autre part, la Chimie <strong>de</strong> Spécialités qui <strong>com</strong>pr<strong>en</strong>d le caoutchouc industriel, les résines, les adhésifs <strong>et</strong> la<br />
métallisation ; <strong>et</strong> <strong>en</strong>fin<br />
) ARKEMA, nouvelle <strong>en</strong>tité appelée à <strong>de</strong>v<strong>en</strong>ir indép<strong>en</strong>dante <strong>et</strong> regroupant trois pôles d’activité : Produits<br />
Vinyliques, Chimie Industrielle <strong>et</strong> Produits <strong>de</strong> Performance.<br />
L’opération obj<strong>et</strong> du prés<strong>en</strong>t prospectus s’inscrit dans la continuité <strong>de</strong> c<strong>et</strong>te réorganisation du secteur Chimie<br />
<strong>de</strong> TOTAL. Elle répond à une logique industrielle <strong>et</strong> a pour objectif la constitution d’un nouvel acteur important <strong>de</strong><br />
la chimie mondiale, indép<strong>en</strong>dant <strong>de</strong> TOTAL, regroupant sous Arkema S.A., société <strong>de</strong> tête du futur ARKEMA, les<br />
activités Produits Vinyliques, Chimie Industrielle <strong>et</strong> Produits <strong>de</strong> Performance aujourd’hui conduites par Arkema<br />
France, Arkema Delaware Inc. <strong>et</strong> d’autres <strong>en</strong>tités <strong>de</strong> TOTAL (les Activités Arkema).<br />
Les actions Arkema S.A. seront admises aux négociations sur le marché Eurolist by Euronext TM (<strong>com</strong>partim<strong>en</strong>t<br />
A), la date <strong>en</strong>visagée pour les premières négociations étant le jeudi 18 mai 2006.<br />
C<strong>et</strong>te opération sera réalisée au moy<strong>en</strong> <strong>de</strong> <strong>de</strong>ux <strong>scission</strong>s partielles <strong>et</strong> d’une fusion (<strong>en</strong>semble la Scission <strong>de</strong>s<br />
Activités Arkema) qui pr<strong>en</strong>dront eff<strong>et</strong> con<strong>com</strong>itamm<strong>en</strong>t à zéro heure le jour <strong>de</strong>s premières négociations <strong>de</strong>s<br />
actions Arkema S.A. sur le marché Eurolist by Euronext TM (la Date <strong>de</strong> Réalisation).<br />
1.2 Modalités <strong>de</strong> l’opération<br />
La Scission <strong>de</strong>s Activités Arkema sera réalisée au moy<strong>en</strong> <strong>de</strong>s trois opérations suivantes, qui pr<strong>en</strong>dront eff<strong>et</strong><br />
toutes trois à la Date <strong>de</strong> Réalisation, sous réserve <strong>de</strong> la réalisation <strong>de</strong>s conditions susp<strong>en</strong>sives m<strong>en</strong>tionnées à la<br />
section 2.1.2.9 du prés<strong>en</strong>t prospectus :<br />
(i) Elf Aquitaine procé<strong>de</strong>ra :<br />
— à un apport, placé sous le régime juridique <strong>de</strong>s <strong>scission</strong>s, <strong>de</strong>s participations qu’elle déti<strong>en</strong>t <strong>et</strong> déti<strong>en</strong>dra<br />
dans le capital <strong>de</strong>s <strong>en</strong>tités exerçant <strong>de</strong>s Activités Arkema — parmi lesquelles sa participation dans le<br />
capital d’Arkema France — à une société holding, S.D.A., sans activité à la date du prés<strong>en</strong>t prospectus ;<br />
<strong>et</strong><br />
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