Create successful ePaper yourself
Turn your PDF publications into a flip-book with our unique Google optimized e-Paper software.
7 Informations sur la Société et son capital<br />
Renseignements <strong>de</strong> caractère général concernant le capital<br />
PAGE 240<br />
7.C. Renseignements <strong>de</strong> caractère général<br />
concernant le capital<br />
7.C.1. Évolution du capital <strong>de</strong> <strong>Valeo</strong><br />
Au 31 décembre <strong>2008</strong>, le capital social <strong>de</strong> <strong>Valeo</strong> s’élevait<br />
à 234 628 851 euros, divisé en 78 209 617 actions <strong>de</strong> même<br />
catégorie, d’une valeur nominale <strong>de</strong> 3 euros chacune, entièrement<br />
libérées et admises aux négociations sur Euronext Paris.<br />
Depuis le 31 décembre 2004, le capital <strong>de</strong> <strong>Valeo</strong> a évolué comme suit :<br />
Année Nature <strong>de</strong> l’opération<br />
<strong>Document</strong> <strong>de</strong> <strong>référence</strong> <strong>2008</strong> - VALEO<br />
À la connaissance <strong>de</strong> la Société, aucune action <strong>de</strong> la Société ne fait<br />
l’objet d’un nantissement.<br />
Montant <strong>de</strong>s variations du capital<br />
(en millions d’euros)<br />
Nominal<br />
Prime<br />
d’émission Montant total<br />
Nombre<br />
d’actions<br />
Nombre<br />
cumulé<br />
d’actions<br />
2004 Augmentation <strong>de</strong> capital réservée<br />
aux salariés <strong>de</strong> <strong>Valeo</strong><br />
5 28 33 1 575 296 83 709 024<br />
2005 Augmentation <strong>de</strong> capital par exercice<br />
d’options <strong>de</strong> souscription<br />
- 1 1 51 333<br />
Réduction <strong>de</strong> capital par mise<br />
en œuvre d’offres publiques d’achat<br />
(19) (233) (252) (6 250 000) 77 510 357<br />
2006 Augmentation <strong>de</strong> capital par exercice<br />
d’options <strong>de</strong> souscription<br />
- 2 2 70 260 77 580 617<br />
2007 Augmentation <strong>de</strong> capital par exercice<br />
d’options <strong>de</strong> souscription<br />
2 15 17 629 000 78 209 617<br />
<strong>2008</strong> - - - - - 78 209 617<br />
Au cours <strong>de</strong> l’exercice 2004, <strong>Valeo</strong> a lancé une opération<br />
d’actionnariat salarié international (« <strong>Valeo</strong>rizon 2004 ») dans le<br />
cadre d’une augmentation <strong>de</strong> capital autorisée par l’Assemblée<br />
Générale <strong>de</strong>s actionnaires du 5 avril 2004. Cette augmentation <strong>de</strong><br />
capital a donné lieu à l’établissement d’une note d’opération qui a<br />
été visée par l’Autorité <strong>de</strong>s M archés F inanciers (AMF) le 27 août<br />
2004 sous le n° 04-738. À la suite <strong>de</strong> cette opération, <strong>Valeo</strong> a<br />
constaté, le 16 décembre 2004, la réalisation d’une augmentation<br />
<strong>de</strong> capital par émission <strong>de</strong> 1 575 296 actions nouvelles dont<br />
400 653 actions souscrites par la Société Générale, afin d’offrir aux<br />
salariés <strong>de</strong>s filiales <strong>de</strong> certains pays étrangers une formule à effet<br />
<strong>de</strong> levier équivalente à celle proposée par l’intermédiaire d’un fonds<br />
commun <strong>de</strong> placement d’entreprise. Les actions nouvelles ont été<br />
émises sans droit préférentiel <strong>de</strong> souscription au prix unitaire <strong>de</strong><br />
23,65 euros (soit une décote <strong>de</strong> 20 % par rapport à la moyenne <strong>de</strong>s<br />
cours d’ouverture <strong>de</strong> l’action <strong>Valeo</strong> constatés sur les vingt séances<br />
<strong>de</strong> bourse précédant le jour <strong>de</strong> la décision fixant la date d’ouverture<br />
<strong>de</strong> la pério<strong>de</strong> <strong>de</strong> souscription).<br />
Au cours <strong>de</strong> l’exercice 2005, <strong>Valeo</strong> a procédé à un rachat d’actions<br />
auprès <strong>de</strong> ses actionnaires portant sur un nombre global <strong>de</strong><br />
6 250 000 actions (soit environ 7,5 % du capital). Ce rachat a<br />
été réalisé à un prix <strong>de</strong> 40 euros par action dans le cadre d’une<br />
offre publique <strong>de</strong> rachat d’actions et d’une offre publique d’achat<br />
simplifiée (OPRA/OPAS). À l’issue <strong>de</strong> l’offre, le 3 juin 2005, toutes<br />
les actions rachetées ont été annulées le 20 juin 2005 par le Conseil<br />
d’Administration, qui a procédé à une réduction <strong>de</strong> capital <strong>de</strong> la<br />
Société à hauteur du montant nominal <strong>de</strong>s actions rachetées, soit<br />
18 750 000 euros. L’OPRA/OPAS a fait l’objet d’une note d’information<br />
ayant reçu le visa <strong>de</strong> l’AMF le 28 avril 2005 sous le n° 05-323.