Document de référence 2012 (PDF 1.92MB) - Valeo

1 PRÉSENTATION
PAGE 10
DE VALEO ET DE SES ACTIVITÉS
Chiffres clés
(1 )
1.1.13 CASH FLOW NET
En millions d’euros
440
(227)
2010 2011 2012
Document de référence 2012 - VALEO
(180)
(3 )
1.1.15 ROTATION DU CAPITAL
5,0 4,9
4,5
2010 2011 2012
1.1.14 ENDETTEMENT FINANCIER NET
En millions d’euros et en % des capitaux propres
consolidés hors participations ne donnant pas le contrôle
278
16 %
523
27 %
763
37 %
2010 2011 2012
(1 ) Il correspond au cash flow libre (+81 millions d’euros) après prise en compte (i) des flux d'investissement relatifs aux acquisitions et cessions
de participations (respectivement -19 et -10 millions d'euros) et à la variation de certains éléments inscrits en actifs financiers non courants
(-5 millions d'euros) et (ii) des flux sur opérations de financement relatifs aux dividendes versés (-124 millions d’euros), aux ventes (rachats)
d’actions propres (+23 millions d’euros), aux intérêts financiers versés et reçus (-66 millions d’euros), et aux rachats de participations sans
prise de contrôle (-60 millions d’euros).
(2 ) L’endettement financier net comprend l’ensemble des dettes financières à long terme, les crédits à court terme et découverts bancaires
diminués des prêts et autres actifs financiers à long terme, de la trésorerie et équivalents de trésorerie (cf. Note 5.12 .5 des Notes annexes
aux états financiers consolidés au Chapitres 5, section 5.2.6, page 248) .
(3 ) Chiffre d’affaires/capitaux employés hors goodwill (cf. Glossaire financier, Chapitre 5, section 5.8, pages 29 6).
(2 )