Nº 32, Enero 2011 - Centro de Estudios Garrigues

CENTRO DE ESTUDIOS
GARRIGUES
GLOBAL ALUMNI
El nuevo convenio tributario
entre España y Uruguay
Carlos Loaiza Keel
Olivera & Delpiazzo Abogados. Antiguo Alumno Máster en Tributación 2006 -2007
Luego de años de intensa negociación,
España y Uruguay han
firmado finalmente un Convenio
para Evitar la Doble Imposición y Prevenir
la Evasión Fiscal (CDI), que se
espera entre en vigor en los próximos
meses, una vez que ambos países lo
ratifiquen.
A continuación resumimos aquellos
aspectos del CDI y su Protocolo
que entendemos de mayor relevancia
para las relaciones económicas entre
ambos países:
En primer lugar, el CDI se aplica,
subjetivamente, sobre las personas
físicas y entidades residentes en España
y Uruguay y, objetivamente, sobre
los impuestos sobre las rentas y
el patrimonio de los dos países, tanto
nacionales como locales.
Por su parte, ya en materia impositiva,
el CDI reduce de forma significativa
las retenciones sobre los flujos de
capital (dividendos, intereses y plusvalías),
eliminándolas por completo en
algunos casos. A modo de ejemplo,
los dividendos distribuidos por sociedades
uruguayas, que por el Impuesto
a la Renta de los No Residentes tributan
al 7 %, sólo podrán ser gravados
con un tipo máximo del 5 %, de acuerdo
con el nuevo Convenio, y estarán
exentos si la empresa española accionista
tiene más del 75 % del capital
de la uruguaya. Los intereses, sujetos
a una retención del 12 % en Uruguay,
pasarán a tener como tipo máximo el
10 %, y quedarán exentos en algunos
supuestos (entre otros, cuando los
beneficiarios o pagadores sean entes
públicos, o si se tratara de ventas a
crédito o préstamos de instituciones
financieras a más de tres años).
Además, el CDI recoge el criterio
general de los modelos internacionales
para distribuir la potestad
tributaria sobre los beneficios empresariales:
las ganancias obtenidas
por medio de sociedades o establecimientos
permanentes (EP) en un territorio,
directamente imputables a esas
entidades, solo podrán gravarse por
ese Estado (Estado “fuente”). Esto,
junto con los mecanismos existentes
en España para evitar la doble imposición
jurídica y económica, da lugar
a que empresas españolas puedan
invertir en Uruguay aprovechando los
impuestos pagados por ellas mismas
y sus sucursales en Uruguay, e incluso
por sus filiales, en su Impuesto sobre
Sociedades en España. Más todavía,
es importante destacar que el CDI
también alcanza a las entidades de
Zonas Francas uruguayas, salvo para
la prestación de servicios financieros,
lo que supone una hipótesis de doble
no imposición: las ganancias obtenidas
bajo este régimen no estarían
gravadas en Uruguay, por la amplia
exención de las Zonas, y tampoco
en España, en virtud de su normativa
interna que evita la doble imposición.
Una clara ventaja comparativa para
las inversiones productivas off shore
de España en Uruguay
El CDI también trae efectos positivos
para la industria del software e
IT, puesto que disminuye la tributación
sobre los royalties al 10 % (por el régimen
uruguayo el impuesto a retener es
del 12 %), y elimina cualquier retención
cuando se trata de servicios técnicos
prestados desde el exterior sin un EP.
Como si fuera poco, si la prestadora
de servicios fuera uruguaya, podría
aprovechar el régimen de promoción
que existe para este sector, lo que elimina
casi por completo su carga tributaria.
Un nuevo supuesto de doble no
imposición.
Por último, un punto sustancial a
señalar es la inclusión en el CDI de
una cláusula de intercambio de información
que sigue el estándar de la
Organización para la Cooperación y el
Desarrollo Económicos (OCDE), y parte
de la nueva estrategia uruguaya de
transparencia y solidaridad tributaria
internacional.
Con este nuevo CDI, Uruguay consolida
su firme vocación por una inserción
fiscal selectiva en un mundo
globalizado, y hace justicia a los lazos
históricos que mantiene con España,
apostando al presente y futuro de la
integración económica entre ambos
países.
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