Nº 32, Enero 2011 - Centro de Estudios Garrigues
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CENTRO DE ESTUDIOS<br />
GARRIGUES<br />
GLOBAL ALUMNI<br />
El nuevo convenio tributario<br />
entre España y Uruguay<br />
Carlos Loaiza Keel<br />
Olivera & Delpiazzo Abogados. Antiguo Alumno Máster en Tributación 2006 -2007<br />
Luego <strong>de</strong> años <strong>de</strong> intensa negociación,<br />
España y Uruguay han<br />
firmado finalmente un Convenio<br />
para Evitar la Doble Imposición y Prevenir<br />
la Evasión Fiscal (CDI), que se<br />
espera entre en vigor en los próximos<br />
meses, una vez que ambos países lo<br />
ratifiquen.<br />
A continuación resumimos aquellos<br />
aspectos <strong>de</strong>l CDI y su Protocolo<br />
que enten<strong>de</strong>mos <strong>de</strong> mayor relevancia<br />
para las relaciones económicas entre<br />
ambos países:<br />
En primer lugar, el CDI se aplica,<br />
subjetivamente, sobre las personas<br />
físicas y entida<strong>de</strong>s resi<strong>de</strong>ntes en España<br />
y Uruguay y, objetivamente, sobre<br />
los impuestos sobre las rentas y<br />
el patrimonio <strong>de</strong> los dos países, tanto<br />
nacionales como locales.<br />
Por su parte, ya en materia impositiva,<br />
el CDI reduce <strong>de</strong> forma significativa<br />
las retenciones sobre los flujos <strong>de</strong><br />
capital (divi<strong>de</strong>ndos, intereses y plusvalías),<br />
eliminándolas por completo en<br />
algunos casos. A modo <strong>de</strong> ejemplo,<br />
los divi<strong>de</strong>ndos distribuidos por socieda<strong>de</strong>s<br />
uruguayas, que por el Impuesto<br />
a la Renta <strong>de</strong> los No Resi<strong>de</strong>ntes tributan<br />
al 7 %, sólo podrán ser gravados<br />
con un tipo máximo <strong>de</strong>l 5 %, <strong>de</strong> acuerdo<br />
con el nuevo Convenio, y estarán<br />
exentos si la empresa española accionista<br />
tiene más <strong>de</strong>l 75 % <strong>de</strong>l capital<br />
<strong>de</strong> la uruguaya. Los intereses, sujetos<br />
a una retención <strong>de</strong>l 12 % en Uruguay,<br />
pasarán a tener como tipo máximo el<br />
10 %, y quedarán exentos en algunos<br />
supuestos (entre otros, cuando los<br />
beneficiarios o pagadores sean entes<br />
públicos, o si se tratara <strong>de</strong> ventas a<br />
crédito o préstamos <strong>de</strong> instituciones<br />
financieras a más <strong>de</strong> tres años).<br />
A<strong>de</strong>más, el CDI recoge el criterio<br />
general <strong>de</strong> los mo<strong>de</strong>los internacionales<br />
para distribuir la potestad<br />
tributaria sobre los beneficios empresariales:<br />
las ganancias obtenidas<br />
por medio <strong>de</strong> socieda<strong>de</strong>s o establecimientos<br />
permanentes (EP) en un territorio,<br />
directamente imputables a esas<br />
entida<strong>de</strong>s, solo podrán gravarse por<br />
ese Estado (Estado “fuente”). Esto,<br />
junto con los mecanismos existentes<br />
en España para evitar la doble imposición<br />
jurídica y económica, da lugar<br />
a que empresas españolas puedan<br />
invertir en Uruguay aprovechando los<br />
impuestos pagados por ellas mismas<br />
y sus sucursales en Uruguay, e incluso<br />
por sus filiales, en su Impuesto sobre<br />
Socieda<strong>de</strong>s en España. Más todavía,<br />
es importante <strong>de</strong>stacar que el CDI<br />
también alcanza a las entida<strong>de</strong>s <strong>de</strong><br />
Zonas Francas uruguayas, salvo para<br />
la prestación <strong>de</strong> servicios financieros,<br />
lo que supone una hipótesis <strong>de</strong> doble<br />
no imposición: las ganancias obtenidas<br />
bajo este régimen no estarían<br />
gravadas en Uruguay, por la amplia<br />
exención <strong>de</strong> las Zonas, y tampoco<br />
en España, en virtud <strong>de</strong> su normativa<br />
interna que evita la doble imposición.<br />
Una clara ventaja comparativa para<br />
las inversiones productivas off shore<br />
<strong>de</strong> España en Uruguay<br />
El CDI también trae efectos positivos<br />
para la industria <strong>de</strong>l software e<br />
IT, puesto que disminuye la tributación<br />
sobre los royalties al 10 % (por el régimen<br />
uruguayo el impuesto a retener es<br />
<strong>de</strong>l 12 %), y elimina cualquier retención<br />
cuando se trata <strong>de</strong> servicios técnicos<br />
prestados <strong>de</strong>s<strong>de</strong> el exterior sin un EP.<br />
Como si fuera poco, si la prestadora<br />
<strong>de</strong> servicios fuera uruguaya, podría<br />
aprovechar el régimen <strong>de</strong> promoción<br />
que existe para este sector, lo que elimina<br />
casi por completo su carga tributaria.<br />
Un nuevo supuesto <strong>de</strong> doble no<br />
imposición.<br />
Por último, un punto sustancial a<br />
señalar es la inclusión en el CDI <strong>de</strong><br />
una cláusula <strong>de</strong> intercambio <strong>de</strong> información<br />
que sigue el estándar <strong>de</strong> la<br />
Organización para la Cooperación y el<br />
Desarrollo Económicos (OCDE), y parte<br />
<strong>de</strong> la nueva estrategia uruguaya <strong>de</strong><br />
transparencia y solidaridad tributaria<br />
internacional.<br />
Con este nuevo CDI, Uruguay consolida<br />
su firme vocación por una inserción<br />
fiscal selectiva en un mundo<br />
globalizado, y hace justicia a los lazos<br />
históricos que mantiene con España,<br />
apostando al presente y futuro <strong>de</strong> la<br />
integración económica entre ambos<br />
países.<br />
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