발행시장 동향 - KIS채권평가

486호
2012.
07. 27
금리 및 채권지수 추이
발행시장 동향
신용등급 평가 현황
국고채, 통안채 시장동향
은행채 및 기타금융채 시장동향
회사채 발행 및 유통현황
스왑 시장동향
ELS 발행 시장동향
외화표시채권 시장동향
부록1 : 주간 주요 지표
부록2 : 주간 채권 만기현황
pages
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금리 및 채권지수 추이
채권종류별 Spot Curve Swap Spread 추이
한경-KIS-Reuters, KOBI30, KOBI120 추이 (Call 재투자 지수)
채권종류별 시가총액 가중평균 YTM 추이
No. 486 July 27, 2012
채권지수 Duration
1

옵션행사내역
발행시장 동향
No. 486 July 27, 2012
김문선 02) 3215-1454
종목명 표준코드 발행일 만기일 조기행사일 행사비율
현대카드203 KR6065906W70 2009-07-27 2014-07-27 2012-07-27 100%
주택금융공사MBS2009-4(1-5) KR3544077W47 2009-04-29 2016-04-29 2012-07-29 100%
하나은행11-07이180갑29(고콜) KR6002868174 2011-07-29 2026-07-29 2012-07-29 100%
한국장학재단11-12(콜) KR3560019175 2011-07-29 2021-07-29 2012-07-29 100%
기업은행(구조)1107이10A-28 KR3105127178 2011-07-28 2021-07-28 2012-07-30 100%
기업은행(구조)1107이10B-28 KR3105117179 2011-07-28 2021-07-28 2012-07-30 100%
우리캐피탈오토십팔차1-13 KR614495D186 2011-08-04 2012-09-04 2012-08-03 100%
우리캐피탈오토십팔차1-14 KR614495E184 2011-08-04 2012-10-04 2012-08-03 100%
우리캐피탈오토십팔차1-15 KR614495F181 2011-08-04 2012-11-04 2012-08-03 100%
현대카드204 KR6065901W83 2009-08-05 2014-08-05 2012-08-05 100%
국민은행2708구조일(12)11-06 KR3804017T84 2007-08-06 2018-08-06 2012-08-06 100%
현대카드205 KR6065902W82 2009-08-06 2014-08-06 2012-08-06 100%
우리캐피탈오토십육차1-11 KR613864B139 2011-03-11 2012-11-09 2012-08-10 100%
우리캐피탈오토십육차1-12 KR613864C137 2011-03-11 2013-01-11 2012-08-10 100%
우리캐피탈오토십육차1-13 KR613864D135 2011-03-11 2013-03-11 2012-08-10 100%
우리캐피탈오토십육차1-14 KR613864E133 2011-03-11 2013-06-11 2012-08-10 100%
현대캐피탈1042 KR6029882W82 2009-08-12 2014-08-12 2012-08-12 100%
현대캐피탈1043 KR6029885W89 2009-08-14 2014-08-14 2012-08-14 100%
신한은행11-08이10-C KR3821057T89 2007-08-17 2017-08-17 2012-08-17 100%
주택금융공사MBS2007-1(1-5) KR3544057T20 2007-02-21 2014-02-21 2012-08-21 100%
주택금융공사MBS2007-4(1-5) KR3544057T87 2007-08-23 2014-08-23 2012-08-23 100%
현대캐피탈1048 KR602988AW87 2009-08-25 2014-02-25 2012-08-25 100%
주택금융공사MBS2010-10(1-4) KR3544057085 2010-08-26 2015-08-26 2012-08-26 100%
주택금융공사SLBS2007-3(1-5) KR3544057TB8 2007-11-29 2014-11-29 2012-08-29 100%
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신용등급 평가 현황
3사 신용등급 변경 현황 (7월 23일 ~ 7월 27일)
회사명 변경일 종류
No. 486 July 27, 2012
정미연 02)3215-1434
등급변경내역 한신평 한신정 한기평
이전 이후 등급 평가일 등급 평가일 등급 평가일
삼환기업 2012-07-23 BOND CCC D D 2012-07-23 D 2012-07-23
주간 유효 신용등급변경 현황 (7월 23일 ~ 7월 27일)
구
분
하
락
업체명 평가일 종류
등급변경내역 유효
평가 이전 신규 등급
한신
평
삼환기업 2012-07-23 BOND 한신평 CCC D D D D
삼환기업 2012-07-23 BOND 한신정 CCC D D D D
한신정 한기평 서신정
3

국고채, 통안채 시장동향
No. 486 July 27, 2012
최호섭 02)3215-1435
금주 채권시장은 전주의 강세를 이어갔으나 마지막 날 유럽 위기 해
결에 대한 기대가 확산되며 한 주의 강세폭을 되돌렸다. 주중에 스페
인의 전면 구제금융 신청 예상, 그리스 디폴트 우려 등 유럽 이슈와
국내 2분기 GDP가 시장의 예상을 하회하며 강세장을 이끌었다. 더불
어 주중 국고 30년물 발행이 확정된 가운데 기관투자자의 10년 이상
장기물 매수세 확대에 따라 장기물의 금리 하락이 두드러졌다. 그러나
금요일 유럽중앙은행 총재의 유럽 위기 해결 시사로 위험자산 선호
심리가 강해지며 코스피가 큰 폭으로 상승한 반면, 채권시장은 뚜렷한
약세장이 나타나 한 주의 금리 하락폭을 모두 되돌리며 장을 마감했
다.
3/5년 스프레드는 9bp로 전주 대비 1bp 축소되었으며, 5/10년 스프레
드도 17bp로 전주대비 1bp 축소되었다. 국고채 3년물이 통안채 2년물
보다 1bp 낮은 금리 역전은 해소되지 않았다.
[Table1] 주간 국고채, 통안채 금리변동 (단위 : %)
잔존 7/13 7/20 7/27 전주대비
통안 1년 2.95 2.85 2.82 -3
통안 2년 2.94 2.88 2.87 -1
국고 3년 2.95 2.87 2.86 -1
국고 5년 3.06 2.97 2.97 -0
국고 10년 3.26 3.15 3.14 -1
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[Fig.1] 국고채 금리 변동1
[Fig.2] 통안채 금리 변동
No. 486 July 27, 2012
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[Fig.3] 금리스프레드 변동
[Fig.4] BEI 변동
No. 486 July 27, 2012
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은행채 및 기타 금융채 시장동향
채권시장 및
금융채 동향
I) 은행채
No. 486 July 27, 2012
정재구 02)3215-1436
강세로 출발했던 금주의 채권 시장은 중국발 경기 부양 소식과 ECB
총재의 유로존 지원 의지 발언으로 주초의 하락분을 대부분 되돌리
면서 전주대비 강보합 수준에서 마감했다. 은행채 유통시장에서는 금
리메리트에 따라 그 동안 시장에서 소외되어온 후순위채에 대한 관
심이 높아지는 모습을 보였다.
금주의 은행채 AAA 크레딧 스프레드는 1년 구간 1bp, 2년 구간 2bp,
3년 구간 6bp 축소되면서 마감했다.
금주의 은행채 발행액은 9,100억 원으로 지난 주 대비 7,000억원이
늘어났다. 대부분 1년 이하의 할인채 발행이 주를 이뤘으나, 주말을
앞두고 10년 만기 후순위채의 발행이 눈에 띄었다.
잔존 07/13 07/20 07/27 전주대비
1년 7bp 6bp 5bp -1
2년 17bp 10bp 8bp -2
3년 34bp 28bp 22bp -6
(기준 : 은행채 AAA)
II) 기타금융채
금주의 기타금융채권은 절대 금리 메리트로 꾸준한 수요가 이어지면
서 지표물의 금리 반등에도 강세를 유지하는 모습을 보였다. 이에 지
표대비 스프레드는 전주에 이어서 크게 줄어드는 모습을 연출했다.
금주의 기타금융채 AA+등급의 지표대비 크레딧 스프레드는 전주대
비 1년 구간 5bp, 2년 구간 8bp, 3년 구간에서는 10bp 축소되면서
마감했다.
금주의 기타금융채 발행액은 7,649억 원으로, 전주대비 약 2,000억
원이 늘어나는 모습을 보였다. 업계의 연체율 이슈에도 불구하고 자
산건전성이 우위에 있는 AA+등급의 우량 발행사 중심으로 발행이
이루어 졌으며, 발행 구간은 3년 이상의 장기물 위주로 이루어졌다.
잔존 07/13 07/20 07/27 전주대비
1년 36bp 32bp 27bp -5
2년 43bp 35bp 27bp -8
3년 51bp 45bp 35bp -10
(기준 : 기타금융채 AA+)
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[Fig 1] Change in Bank Bond AAA Yield
[Fig 2] Change in Bank Bond AAA Credit Spread
[Fig 3] Change in Credit Spread of Other Financial Debenture
No. 486 July 27, 2012
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주간 기타금융채 발행현황
종목명 발행금리 발행일 만기일 발행액 등급
씨앤에이치리스 4 9.10 20120723 20130723 99 BBB-
케이티캐피탈 61 3.65 20120723 20170922 450 AA-
현대캐피탈 1374-1 3.57 20120723 20150123 200 AA+
현대캐피탈 1374-2 3.65 20120723 20160122 300 AA+
신한카드 1686 3.30 20120724 20170922 200 AA+
아이비케이캐피탈 71-1 3.31 20120724 20140724 300 AA-
아이비케이캐피탈 71-2 3.42 20120724 20150724 300 AA-
오릭스캐피탈코리아 3 3.87 20120724 20140724 300 A0
우리캐피탈 216 3.85 20120724 20150724 500 A+
케이비국민카드 37 3.33 20120724 20170922 900 AA+
현대카드 463 3.62 20120724 20151023 500 AA+
하나에스케이카드 77-1 3.10 20120727 20140127 1,100 AA0
하나에스케이카드 77-2 3.11 20120727 20140727 1,000 AA0
하나에스케이카드 77-3 3.67 20120727 20150727 1,500 AA0
No. 486 July 27, 2012
9

시장동향
회사채 발행 및 유통현황
발행 시장동향
유통 시장동향
No. 486 July 27, 2012
박현식 02)3215-1438
신혜리 02)3215-2904
채권 시장은 9월 국채 30년물 발행 및 2분기 GDP가 부진한 가운데 유럽
발 이슈에대한 우려로 인해 강세를 이어나갔다. 7월 금통위 이후 초강세를
보인 지표물의 금리대비 약보합세를 보이던 크레딧 채권에 대해 절대 금리
수준에서 우위를 보인 지방공사채와 A등급의 채권들에 대한 발행 및 수요
가 활발해 지고 국채 10년물 금리가 기준금리에 근접하는 지표물 강세로
인해 우량 크레딧 채권의 매력도가 부각이 되면서 AA등급의 매수세 또한
살아나면서 회사채 크레딧 스프레드는 축소되는 장 분위기를 이어나갔다.
주중 발행시장은 운영 및 차환 자금을 목적으로 하는 물량이 발행된 가운
데 SH공사를 비롯한 지방공사채 발행이 이루어졌다.
이번주에는 대우조선해양(AA-), 두산인프라코어(), 현대중공업(), 신한금융
지주(AAA)등의 발행 및 SH공사, 울산도시공사등의 발행이 있었다.
한편, 다음주에는 한국남동발전(AAA), 율촌화학(A+), 한솔테크닉스(BBB+),
보성(BBB)의 발행이 있을 예정이다.
주중 회사채 유통시장은 공사채 및 여전채 발행 및 유통시장의 강세에 딸
른 크레딧 스프레드 축소 분위기가 이어지면서 A급 회사채의 거래가 두드
러 졌으며, 3년물 이하의 거래가 주를 이룬 가운데 1년이하의 단기물의 거
래가 A급 건설사와 지방공사를 중심으로 이루어졌다. 발행시장에서 강세를
보이는 지방공사채의 분위기는 유통시장으로도 이어져 SH공사(AAA), 충북
개발공사(AA+)의 거래가 이루어졌으며, 특히 SH공사는 3년기준 3.18%로 회
사채 AAA 매트릭스 대비 +2bp로 마감하였다. 7월 기준금리 인하 이후 보
합권에서 등락을 거듭하던 회사채 시장에 유통물의 거래가 강하게 이루어지
면서 회사채 크레딧 스프레드는 축소되는 분위기를 주중 유지하면서 장을
마감하였다.
.
당사 평가금리 기준 회사채 3년 AAA등급 스프레드는 국고3년 대비 34bp
를 기록하며 전주대비 축소 되었으며, A0등급 또한 78bp로 전주대비 축소
되면서 크레딧 스프레드 축소되는 분위기로 마감하였다.
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회사채 발행현황 (단위: %, bp, 억 원, 년)
신용
등급
종 목 명 표면이율 발행일 발행
No. 486 July 27, 2012
금액
AAA 신한금융지주76-1 20120726 년-bp
AAA 에스에이치공사113 20120723 3
국고 년-
AAA 신한금융지주76-2 20120726 년-bp
AA+ 울산도시공사8 20120726 년-bp
AA+ 현대중공업114-1 20120724 년-bp
AA+ 현대중공업114-2 20120724 년-bp
AA+ 대구도시공사2012-01 20120725 년-bp
AA- 대우조선해양4-2 20120723 3.73
AA- 대우조선해양4-1 20120723 3.52
bp
국고5년
+75bp
국고3년
발행
만기 자금사용내역
1,000 5
610 1
1,000 7
600 2
3,000 3
4,000 5
500 3
3,000 5
+64bp 2,000 3
AA- 대신증권12-2 20120727 년-bp 1,000 5
A+ 현대다이모스31-2 20120727 년-bp 300 5
A+ 현대다이모스31-1 20120727 년-bp 200 3
A0 한화203 20120725 년-bp 1,500 3
A0 SKC129-1 20120727 년-bp 500 3
A0 두산인프라코어21-1 20120727 년-bp 700 3
A0 두산인프라코어21-2 20120727 년-bp 2,300 5
A- 에스티엑스팬오션14 20120724 년-bp 1,000 1.5
BBB+ 노루페인트22-1 20120726 년-bp 100 3
BBB+ 노루페인트22-2 20120726 년-bp 100 5
AAA 신한금융지주76-1 20120726 년-bp
AAA 에스에이치공사113 20120723 3
국고 년-
AAA 신한금융지주76-2 20120726 년-bp
*무보증 공모 선순위 일반 회사채, ELS 제외
bp
1,000 5
610 1
1,000 7
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회사채 만기현황 (단위: %, bp, 억 원, 년)
신용등급 종 목 명 발행일 표면이율 만기 상환금액 기업잔존금액
A0 두산인프라코어10-3 20090727 7 3 1300 13700
BBB+ 이랜드월드48-3 20100726 8.5 2 200 2550
AAA 증권금융채권2011-1 20110725 3.63 1 2000 12400
AA0 신한투자17 20090723 5.69 3 500 500
AA- 지에스리테일28-1 20090723 5.29 3 500 2500
BBB+ 두산건설58-1 20100723 6.8 2 100 1400
BBB0 동부건설225 20110126 8.7 1 400 3330
차주 회사채 발행계획 (단위: %, bp, 억 원, 년)
신용등급 종 목 명 발행일 표면이율 발행스프레드 만기 상환금액
AAA 한국남동발전 28-1 20120730 3.34 국고5년+43 20170730 900
AAA 한국남동발전 28-2 20120730 3.33 국고10년+27 20220730 1100
A+ 율촌화학 10 20120730 3.46 국고3년+55 20170730 400
BBB+ 한솔테크닉스 33-1 20120731 5.10 20150731 200
BBB+ 한솔테크닉스 33-2 20120731 5.50 20170731 300
BBB 보성 11 20120801 8.20 20140801 200
회사채 만기 도래액 추이 (단위: 억 원)
회사채 등급별 유통 (단위: 억 원)
구분 6/29 7/6 7/13 7/20 7/27
No. 486 July 27, 2012
12

AAA 9,200 9,641 7,769 18,200 9,651
AA 12,243 9,419 27,119 16,662 19,501
A 19,857 12,350 37,073 24,456 16,163
BBB 404 1,132 1,642 1,334 2,129
BB+ 66 79 62 92 71
회사채 잔존별 유통 (단위: 억 원)
구분 6/29 7/6 7/13 7/20 7/27
~1y 7,115 7,250 17,264 17,264 14,509
1y~3y 26,470 21,010 33,167 47,947 35,885
3y~5y 8,015 3,805 18,546 21,506 20,934
5y~ 183 555 4,700 7,532 21,345
회사채 신용등급별 유통 추이 및 등급별 비중 (단위: 억 원, %)
회사채 잔존만기별 유통 추이 및 비중 (단위: 억 원, %)
회사채 유통수익률 및 Credit Spread (단위: %, bp, 억 원, 년)
신용
등급
종목명 거래일 거래
수익률
No. 486 July 27, 2012
Credit
Spread
YTM 거래량 잔존만기
AAA BS금융지주4 20120724 3.32 0.41 3.33 400 4.9
13

AAA 경기도시공사12-07-21 20120726 3.08 0.27 3.14 300 1.96
AAA 경기도시공사12-07-22 20120726 3.3 0.41 3.34 600 4.98
AAA 경기도시공사12-07-22 20120723 3.49 0.59 3.42 750 4.99
AAA 신한금융지주55-1 20120727 2.93 0.12 2.92 500 0.57
AAA 신한금융지주76-1 20120726 3.25 0.36 3.25 1000 5
AAA 신한금융지주76-2 20120726 3.34 0.38 3.34 1000 7
AAA 에스에이치공사102 20120724 3.12 0.28 3.14 200 2.52
AAA 에스에이치공사104 20120723 3.01 0.21 3.01 900 1.12
AAA 에스에이치공사107 20120726 2.94 0.15 2.97 500 1.34
AAA 에스에이치공사111 20120723 2.99 0.19 2.96 500 0.97
AAA 에스에이치공사111 20120726 2.9 0.12 2.89 100 0.97
AAA 에스에이치공사112 20120726 2.97 0.16 3 400 1.97
AAA 에스에이치공사113 20120723 3 0.2 2.98 1740 1
AAA 에스에이치공사113 20120727 2.92 0.1 2.93 400 0.99
AAA 에스에이치공사113 20120724 2.95 0.15 2.95 300 1
AAA 에스에이치공사113 20120726 3 0.22 2.91 100 0.99
AAA 에스에이치공사71 20120725 2.88 0.13 2.85 300 0.51
AAA 에스에이치공사94 20120726 2.9 0.13 2.9 100 0.83
AAA 우리금융지주28-1 20120726 2.85 0.09 2.86 200 0.3
AAA 우리금융지주36-1 20120726 2.96 0.17 2.98 400 1.26
AAA 증권금융채권2012-1 20120726 2.83 0.06 2.85 2000 0.46
AAA 한국동서발전14-1 20120727 3.17 0.22 3.18 270 3.83
AAA 한국수력원자력34-1 20120723 3.37 0.31 3.36 630 9.97
AAA 한국중부발전20-1 20120727 3.19 0.22 3.22 600 4.59
AA+ GS칼텍스122-1 20120723 3.16 0.36 3.12 800 1.51
AA+ GS칼텍스129 20120723 3.43 0.5 3.4 800 5.95
AA+ GS칼텍스129 20120724 3.41 0.47 3.39 300 5.95
AA+ GS칼텍스129 20120726 3.36 0.44 3.36 300 5.94
AA+ LG화학45-1 20120723 3.26 0.44 3.21 200 2.68
AA+ SK255-1 20120725 3.07 0.29 3.11 100 2.39
AA+ SK255-1 20120726 3.06 0.24 3.11 300 2.39
AA+ SK256-1 20120724 3.18 0.35 3.2 600 2.85
AA+ SK에너지16-2 20120724 3.16 0.32 3.19 300 2.59
AA+ SK종합화학3 20120725 2.95 0.19 2.97 300 1.09
AA+ SK종합화학7-1 20120724 3.24 0.39 3.25 400 3.26
AA+ 강원도개발공사42-1 20120726 3.16 0.38 3.19 100 0.9
AA+ 강원도개발공사51 20120726 3.21 0.43 3.23 1200 1.23
AA+ 기아자동차276-1 20120725 2.87 0.14 2.81 100 0.1
AA+ 대구도시공사2012-01 20120725 3.3 0.53 3.29 800 3
AA+ 울산도시공사8 20120727 3.17 0.31 3.19 400 2
AA+ 울산도시공사8 20120726 3.17 0.36 3.16 2600 2
AA+ 이마트8 20120727 3.12 0.25 3.14 700 2.53
AA+ 이마트8 20120723 3.16 0.34 3.17 500 2.54
No. 486 July 27, 2012
14

AA+ 이마트8 20120725 3.07 0.29 3.09 100 2.53
AA+ 인천도시공사15 20120727 3.64 0.78 3.65 800 2.06
AA+ 인천도시공사15 20120725 3.64 0.87 3.64 900 2.07
AA+ 충북개발공사2012-06 20120724 3.3 0.47 3.33 500 2.99
AA+ 충북개발공사2012-06 20120725 3.24 0.47 3.26 500 2.98
AA+ 충북개발공사2012-06 20120726 3.23 0.42 3.26 700 2.98
AA+ 현대백화점19 20120727 3.1 0.23 3.12 400 2.37
AA+ 현대중공업114-1 20120726 3.16 0.35 3.19 600 2.99
AA+ 현대중공업114-1 20120724 3.23 0.4 3.23 300 3
AA+ 현대중공업114-2 20120724 3.35 0.44 3.35 1600 5
AA0 LG생활건강7 20120726 2.89 0.12 2.92 300 0.47
AA0 SKC&C22 20120727 2.97 0.16 2.99 900 0.78
AA0 삼성토탈11-2 20120727 3.5 0.47 3.52 200 6.46
AA0 현대증권28 20120727 3.16 0.35 3.22 500 0.52
AA- CJ E&M3-2 20120726 3.32 0.43 3.34 500 3.95
AA- SK브로드밴드36-2 20120723 3.36 0.55 3.36 400 2.99
AA- 대림산업247 20120727 3.6 0.74 3.52 100 2.94
AA- 대신증권12-2 20120727 3.59 0.62 3.61 1100 5
AA- 대우조선해양4-1 20120723 3.52 0.71 3.49 1895 3
AA- 대우조선해양4-1 20120725 3.51 0.74 3.42 600 2.99
AA- 대우조선해양4-1 20120724 3.52 0.69 3.48 1160 3
AA- 대우조선해양4-2 20120724 3.68 0.77 3.69 500 5
AA- 대우조선해양4-2 20120723 3.73 0.83 3.7 4000 5
AA- 롯데삼강29 20120727 3.07 0.22 3.06 600 1.78
AA- 엘지디스플레이24 20120726 3.36 0.5 3.39 400 3.59
AA- 엘지디스플레이26 20120726 3.38 0.49 3.42 800 4.08
AA- 엘지디스플레이27-1 20120724 3.27 0.43 3.28 500 2.22
AA- 엘지디스플레이27-1 20120725 3.2 0.43 3.22 1400 2.22
AA- 연합자산관리4 20120727 3.05 0.24 3.03 200 0.45
AA- 연합자산관리7 20120723 3.19 0.39 3.17 200 1.24
AA- 연합자산관리7 20120727 3.11 0.29 3.12 500 1.23
AA- 연합자산관리8 20120726 3.14 0.35 3.12 50 1.45
AA- 현대오일뱅크106 20120725 3.05 0.29 3.07 1000 1.72
A+ SK건설136 20120723 3.42 0.63 3.47 400 0.73
A+ SK건설141-1 20120724 3.82 0.99 3.86 500 2.97
A+ SK건설141-1 20120725 3.82 1.05 3.8 100 2.97
A+ SK건설141-1 20120727 3.82 0.96 3.84 300 2.96
A+ 두산280-1 20120725 3.67 0.91 3.39 70.4 1.38
A+ 두산280-1 20120724 3.39 0.58 3.45 200 1.39
A+ 두산중공업36 20120725 3.26 0.51 3.32 400 0.7
A+ 롯데건설100 20120725 3.23 0.48 3.3 1100 0.69
A+ 롯데건설101-2 20120723 3.4 0.6 3.44 200 1.05
A+ 롯데건설103 20120727 3.74 0.91 3.45 112.4 1.34
No. 486 July 27, 2012
15

A+ 씨제이 씨지브이17 20120727 3.27 0.41 3.32 800 2.9
A+ 씨제이 씨지브이17 20120724 3.31 0.48 3.33 300 2.91
A+ 엘에스전선7-1 20120725 3.05 0.29 3.05 200 1.58
A+ 케이티스카이라이프16 20120724 3.28 0.44 3.28 300 2.75
A+ 한일시멘트60 20120726 4.5 1.63 4.5 68 3.8
A+ 효성245-1 20120726 3.53 0.74 3.3 100 1.45
A+ 효성245-1 20120725 3.27 0.51 3.3 700 1.45
A+ 효성245-1 20120727 3.53 0.7 3.33 50 1.45
A0 SK해운18-1 20120726 4.1 1.27 4.17 200 3.19
A0 대성산업가스52 20120724 4.66 1.75 4.2 300 4.84
A0 대한항공43-1 20120726 3.26 0.45 3.28 200 2.03
A0 대한항공43-2 20120725 3.77 0.92 3.79 400 4.04
A0 대한항공46-1 20120725 3.42 0.65 3.42 1500 2.98
A0 대한항공46-2 20120725 3.78 0.93 3.83 56 4.98
A0 대한항공46-2 20120726 3.89 1 3.86 100 4.98
A0 대한항공46-2 20120723 3.87 0.97 3.9 534 4.99
A0 두산인프라코어11 20120726 3.51 0.75 3.35 70.2 0.18
A0 두산인프라코어14 20120725 3.44 0.68 3.46 205 1.29
A0 두산인프라코어14 20120724 3.53 0.72 3.52 135 1.29
A0 두산인프라코어14 20120726 3.47 0.69 3.46 160 1.28
A0 두산인프라코어15-2 20120724 4.09 1.21 4.01 620 3.54
A0 두산인프라코어17-2 20120724 4.2 1.29 4.16 225 4.02
A0 두산인프라코어17-2 20120723 4.36 1.46 4.17 270 4.03
A0 두산인프라코어17-2 20120727 4.2 1.23 4.16 60 4.02
A0 두산인프라코어21-1 20120727 4.03 1.17 4.04 900 3
A0 두산인프라코어21-2 20120727 4.71 1.74 4.77 3233.9 5
A0 세아제강40 20120727 3.29 0.43 3.29 600 2.95
A0 에스케이하이닉스209 20120724 3.25 0.45 3.16 95.4 1.13
A0 풍산95 20120726 3.08 0.31 3.15 100 0.7
A0 한진중공업134 20120723 4.96 2.14 4.8 50 2.07
A0 한진중공업140 20120724 5.08 2.25 4.95 50.7 2.87
A0 한화203 20120725 3.45 0.68 3.43 1950 3
A0 현대상선175-2 20120725 4.75 1.96 4.6 220 3.24
A0 현대상선180 20120723 5.24 2.34 5.05 174.3 4.95
A0 현대상선180 20120727 5.26 2.29 5.07 51.7 4.94
A0 현대상선180 20120724 5.24 2.33 5.04 78.1 4.94
A0 현대상선180 20120725 5.25 2.4 5 351.6 4.94
A0 현대상선180 20120726 5.21 2.32 5.03 73 4.94
A- 세아특수강14 20120723 3.71 0.9 3.67 100 2.99
A- 세아특수강14 20120726 3.65 0.84 3.63 600 2.98
A- 에스티엑스팬오션12 20120726 7.66 4.84 6.1164 134.9 2.6
A- 웅진홀딩스47-2 20120726 5.98 3.17 5.5 77 2.92
A- 웅진홀딩스47-2 20120725 6.01 3.24 5.47 54 2.92
No. 486 July 27, 2012
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A- 풀무원식품61 20120724 4.02 1.18 3.99 156 2.66
A- 한라건설70 20120727 6.77 3.93 6.29 152.5 1.56
A- 한진57 20120723 3.48 0.68 3.47 300 1
A- 한진해운73-1 20120724 4.79 1.95 4.67 122.8 2.18
A- 한진해운76-1 20120724 5.23 2.4 4.88 202.3 2.87
A- 한진해운76-2 20120723 5.66 2.76 5.51 56.1 4.87
BBB+ 노루페인트22-2 20120726 4.87 1.98 4.88 310 5
BBB+ 아시아나항공66 20120724 3.68 0.85 3.66 800 1.87
BBB+ 현대로지스틱스21 20120726 4.45 1.64 4.37 290 2.22
BBB+ 현대로지스틱스26 20120723 4.73 1.92 4.63 85 2.98
BBB0 동부제철183 20120726 8.45 5.66 8.19 234.6 1.42
*Credit Spread는 유통일 현재 회사채 YTM - 유사만기 국고채 YTM / 거래량 50억 원 이상 종목 / 분석기간: 2012-07-02~2012-07-06
AAA 3년물 기준 Credit Spread 추이 (단위: %, bp)
회사채 AAA급과 A급 수익률 및 Credit Spread (단위: %, bp)
일자 국고 3 년 AAA 3 년 (Spread) A0 3 년 (Spread)
20120723 2.81 3.22 41 3.65 84
20120724 2.83 3.2 37 3.64 81
20120725 2.77 3.14 37 3.58 81
20120726 2.81 3.17 36 3.61 80
20120727 2.86 3.2 34 3.64 78
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주식관련채권
시장동향
주간 주가 추이
정크등급 Parit
y 수준
이번 주 KOSPI는 스페인에서 유럽 재정위기가 다시 급부상하며 외국인과
기관의 매도세로 1800선이 무너지면서 시작하였다. 25일 수요일에는 또 다시
연저점을 갱신하며 1760포인트 아래까지 떨어졌다. 그러나 27일 금요일 유럽
중앙은행(ECB)총재의 부양 발언이 강한 호재로 작용하여 KOSPI지수가 3% 가
까이 급등 하며 장을 마감 했다. KOSPI지수는 전주 대비 6.23포인트 상승한
1829.16 포인트로, KOSDAQ 지수는 전주 대비 17.11포인트 하락한 464.72 포
인트로 마감하였다.
정크등급 Parity 추이 (단위:%)
정크 등급의 Parity 수준은 ITM채권 (parity 1.2이상)의 일 평균 parity가 약
1.818로 집계되어, 전주 1.892보다 하락하였다.
*ITM(Parity 1.2이상, ATM: Parity 0.8~1.2, OTM: Parity 0.8이하)
주요거래현황
금주 주식관련채권은 동부건설244 BW 78.9억 원, STX팬오션12 BW 100억
원, 두산중공업 40회차 EB 48.9억 원 등의 거래가 이루어졌다.
주요 주식관련채권 유통 현황 (단위: 년, 원, %, 억 원)
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등급 종목명 거래일
No. 486 July 27, 2012
주가
(종가, 원)
Parity 거래평균
단가(원)
거래량 잔존만기 기업잔존
금액
A+ LG이노텍27CB 20120723 81,200 0.54 10,030.00 1.5 2.3 2,000
A+ LG이노텍27CB 20120724 81,000 0.54 10,033.91 11 2.3 2,000
A+ LG이노텍27CB 20120726 77,400 0.52 10,050.00 0.8 2.29 2,000
A+ 두산중공업40EB 20120724 2,920 0.49 10,507.99 9.9 3.89 2,200
A+ 두산중공업40EB 20120725 2,845 0.47 10,520.00 39 3.89 2,200
A0 세아제강39EB 20120723 32,350 0.64 10,450.00 1.2 1.59 1,521
A0 세아제강39EB 20120725 30,800 0.61 10,400.00 2.5 1.58 1,521
A0 세아제강39EB 20120727 32,700 0.64 9,727.00 40 1.58 1,521
A0
A0
A0
A0
A0
에스케이하이닉스
207CB
에스케이하이닉스
207CB
에스케이하이닉스
207CB
에스케이하이닉스
207CB
에스케이하이닉스
207CB
20120723
20120724
20120725
20120726
20120727
20,350 0.87 11,990.00 1.5 1.12
20,800 0.89 12,106.00 3 1.12
20,400 0.87 12,079.67 6.1 1.11
20,400 0.87 12,074.01 7.1 1.11
21,150 0.91 12,128.57 3.5 1.11
A0 에스티엑스팬오션12 20120723 3,850 0.55 9,608.93 11.8 2.61 2,500
A0 에스티엑스팬오션12 20120724 3,780 0.54 9,407.87 19.2 2.61 2,500
A0 에스티엑스팬오션12 20120725 3,605 0.52 9,377.07 2.4 2.6 2,500
A0 에스티엑스팬오션12 20120726 3,590 0.51 9,596.67 66.6 2.6 2,500
A- STX조선해양22 20120724 9,030 0.64 9,154.00 1.9 2.41 1,000
A- STX조선해양22 20120725 8,540 0.60 9,150.00 1 2.41 1,000
A- 유진투자증권11CB 20120725 2,460 0.19 12,000.00 0.5 0.56 1,000
A- 유진투자증권11CB 20120726 2,430 0.19 12,000.00 1.1 0.56 1,000
BBB+ 두산건설64CB 20120723 2,930 0.59 10,510.00 0.6 1.84 1,000
BBB+ 두산건설64CB 20120724 2,920 0.58 10,528.00 1 1.83 1,000
BBB+ 두산건설64CB 20120725 2,845 0.57 10,502.35 7.3 1.83 1,000
BBB+ 두산건설64CB 20120727 2,865 0.57 10,520.60 8.4 1.83 1,000
BBB+ 웅진에너지3 20120723 4,595 0.93 9,627.28 1.2 4.41 1,200
BBB+ 웅진에너지3 20120724 4,625 0.94 9,805.00 1.5 4.4 1,200
BBB+ 웅진에너지3 20120727 4,295 0.87 9,649.00 10 4.4 1,200
BBB0 JW중외제약58 20120723 12,550 0.61 11,030.00 0.5 0.18 300
BBB0 동부건설235 20120726 3,355 0.67 9,829.22 4.8 2.27 1,000
BBB0 동부건설235 20120727 3,365 0.67 10,160.00 2 2.27 1,000
BBB0 동부건설244 20120723 3,630 0.73 9,204.50 13.5 2.93 800
BBB0 동부건설244 20120724 3,525 0.71 9,397.24 15.4 2.93 800
BBB0 동부건설244 20120725 3,485 0.70 9,595.30 18.3 2.93 800
BBB0 동부건설244 20120726 3,355 0.67 9,437.82 20.1 2.92 800
BBB0 동부건설244 20120727 3,365 0.67 9,468.08 11.6 2.92 800
BBB0 코오롱글로벌128 20120723 4,380 0.88 10,720.00 0.5 1.15 1,000
BBB0 코오롱글로벌128 20120724 4,270 0.85 10,730.00 0.7 1.15 1,000
BBB- 경남기업73 20120724 6,570 0.70 10,050.00 0.5 2.27 500
BB+ 대한전선152 20120725 2,550 0.49 8,700.00 0.6 2.66 2,500
BB+ 대한전선152 20120726 2,600 0.50 8,765.25 2 2.65 2,500
BB+ 대한전선152 20120727 2,655 0.51 8,747.61 2.5 2.65 2,500
BB0 케이이씨3 20120725 698 0.90 9,500.00 0.5 2.73 300
19
5,000
5,000
5,000
5,000
5,000

BB- 이건산업63 20120724 4,790 0.70 10,508.16 5 1.88 96
*Parity는 유통일 현재 주가종가/주식행사가격을 의미함. 거래량 0.5억 원 이상 종목.
No. 486 July 27, 2012
20

스왑시장동향
주요 금리 추이 주간변동
7. 30%
20110120 USDI RS 3Y
0. 20%
6. 30%
KRW CRS 3Y KRWI RS 3Y
5. 30%
KTB 3Y
4. 30%
3. 30%
2. 30%
1. 30%
0. 30%
- 0. 70%
20110103 20110414 20110725 20111103 20120210 20120522
No. 486 July 27, 2012
0. 00%
- 0. 20%
- 0. 01%
KRW CRS Curve 추이 KRW IRS Curve 추이
3. 50%
4. 00%
3. 00%
2. 50%
2. 00%
1. 50%
1. 00%
0. 50%
0. 00%
1 3 5 7 9 11 13
IRS 장단기 스프레드 추이 및 주간변동
20111230
20120720
20120727
3. 50%
3. 00%
2. 50%
2. 00%
1. 50%
1. 00%
0. 50%
0. 00%
IRS 장단기 스프레드 추이 주간변동
0. 30%
0. 20%
0. 10%
0. 00%
- 0. 10%
- 0. 20%
- 0. 30%
- 0. 40%
1
61
121
181
241
KRWI RS 5Y- 3Y
KRWI RS 10Y- 5Y
301
361
0. 00%
0. 00%
0. 00%
0. 00%
0. 00%
0. 00%
0. 05%
최문희 02)3215-1473
- 0. 02% - 0. 01%
0. 01%
KTB
KRW I RS
KRW CRS
USD I RS
USD TB
20111230
20120720
20120727
1 3 5 7 9 11 13
0. 00%
0. 00%
KRWI RS 5Y- 3Y
KRWI RS 10Y- 5Y
21

스왑베이시스 추이 및 주간 변동
스왑베이시스 추이 주간변동
0. 50%
- 0. 50%
- 1. 50%
- 2. 50%
- 3. 50%
- 4. 50%
- 5. 50%
- 6. 50%
SWAP BASI S( 1Y)
SWAP BASI S( 3Y)
20110103 20110401 20110629 20110926 20111220 20120316 20120614
No. 486 July 27, 2012
0. 30%
0. 10%
- 0. 10%
Bond/IRS 추이 주간변동
0. 80%
0. 30%
- 0. 20%
- 0. 70%
- 1. 20%
20110103 20110401 20110629 20110926 20111220 20120316 20120614
주요 Yield
및 Spread
SWAP SPREAD( 1Y)
SWAP SPREAD( 3Y)
0. 10%
0. 00%
- 0. 10%
- 0. 02%
0. 05%
SWAP BASI S( 1Y)
SWAP BASI S( 3Y)
- 0. 06%
0. 06%
SWAP SPREAD( 1Y)
SWAP SPREAD( 3Y)
금리구분 20111230 20120727 20120720 주간증감 연말대비
US TREASURY 3Y 0.40 0.31 0.30 0.01 -0.10
US IRS 3Y 0.88 0.51 0.51 -0.01 -0.38
KRW CRS 3Y 1.60 1.83 1.84 -0.01 0.23
KRW IRS 3Y 3.30 2.77 2.72 0.05 -0.53
KTB 3Y 3.34 2.86 2.87 -0.01 -0.48
IRS 5Y-3Y 0.07 0.03 0.04 0.00 -0.04
SWAP BASIS 3Y -1.70 -0.94 -0.88 -0.06 0.76
SWAP SPREAD 3Y -0.04 -0.09 -0.15 0.06 -0.05
(단위: %)
22

월요일(07/23)
IRS: IRS가 하락함. 최근 CD금리 하락 추세와 함께 스페인에 대한
No. 486 July 27, 2012
우려 재부각으로 위험회피 성향이 강해지면서 IRS금리도 레벨을
낮춘 것으로 보임. 1년 IRS는 전일보다 6.75bp 내린 연 2.7750%에
거래를 마쳤고, 3년 IRS는 9.65bp, 5년 IRS는 10bp 급락하는 등 커
브는 다소 플래트닝됨.
CRS: CRS도 스페인 우려가 재부각된 데 따라 하락했지만, 그 폭은
IRS에미치지 못함. 1년 CRS는 전일보다 4bp 내린 연 2.03%에 마
감함. 2년과 3년 CRS는 각각 2bp,3bp 하락함. 4년 이상 CRS는 모
두 5bp씩 내림.
양도성예금증서(CD)금리는 전일대비 1bp 하락한 3.20%로 마감함.
화요일(07/24)
IRS: IRS가 상승함. 그간 급등에 부담감을 느꼈던 국채선물이 이날
조정을 보이면서 IRS금리도 레벨을 높임. 중국의 HSBC 제조업 구
매관리자지수(PMI)가 양호했던 점도 IRS금리 상승 요인으로 보임.
1년 IRS는 전일보다 1.5bp 오른 연 2.79%에 거래를 마쳤고, 3년
IRS는 약 2bp, 5년 IRS는 약 1bp 상승함. 10년과 20년 IRS는 2bp
씩 상승함. 이날 양도성예금증서(CD) 금리 하락세가 멈춘 것도 일
부 영향을 미친 것으로 풀이됨.
CRS: CRS는 자산스와프 물량이 나오면서 대부분 구간에서 하락함.
1년 CRS는 전일보다 1bp 오른 연 2.04%에 마감한 반면 3년 CRS
는 4bp, 4년 CRS는 5bp 하락함. 5년 이상 CRS는 모두 7bp씩 하락
함. 스와프베이시스(CRS-IRS)는 소폭 확대됨. 1년 스와프베이시스
역전 폭은 전일보다 0.5bp 늘어난 75bp를 나타냄.
양도성예금증서(CD)금리는 전일대비 보합인 3.20%로 마감함.
수요일(07/25)
IRS: IRS가 반등 하루 만에 하락했지만, 그 폭은 현물금리보다 작았
음. 1년 IRS는 전일보다0.5bp 내린 연 2.7850%에 거래를 마침. 2년
에서 5년 구간 IRS는 2~2.5bp, 10년과 20년 IRS는 4bp 넘게 내리
는 등 커브는 플래트닝됨. 본드-스와프 스프레드 역전폭은 다소 축
소됨. 3년과 5년 스프레드 역전폭은 전일보다 각각 2.85bp, 3.5bp
씩 줄어든 15.75bp와 21.5bp를 나타냄.
CRS: CRS도 하락함. 스와프베이시스는 큰 폭으로 축소됨. 1년과 2
년 CRS는 전일보다 4bp 하락하였고, 4년 이상 CRS는 6bp 하락함.
1년 스와프베이시스 역전폭은 전일보다 3.5bp 줄어든 78.50bp를
나타냄.
23

양도성예금증서(CD)금리는 전일대비 1bp 하락한 3.19%로 마감함.
목요일(07/26)
IRS: IRS는 최근 단기 급락한 데 따른 되돌림 압력이 작용해 상승
No. 486 July 27, 2012
함. 1년 IRS는 전일보다 4.75bp 오른 연 2.8325%에 거래를 마침. 2
년 이상 IRS는 모두 7bp 넘게 상승함. IRS가 현물금리 상승폭을 웃
돌면서 본드-스와프 스프레드는 전 구간이 축소됨.
CRS: CRS는 달러-원 환율 하락과 코스피 상승 등에 영향받아 상승
함. 1년 CRS는 전일보다 4bp 오른 연 2.04%에 거래를 마침. 3년
이상 CRS는 모두 6bp씩 상승함. 스와프 베이시스는 소폭 확대됨.
1년 스와프베이시스 역전폭은 전일보다 0.75bp 확대된 79.25bp를
나타냄.
양도성예금증서(CD)금리는 전일대비 보합인 3.19%로 마감함.
금요일(07/27)
IRS: IRS는 안전자산 쏠림 현상이 완화한 데다 손절성 오퍼가 일단
락됐다는 인식으로 이틀 연속으로 급등함. 채권금리가 큰 폭으로
오른 것도 스와프시장 심리 변화에 영향을 미침. 1년 IRS는 전일보
다 3.25bp 오른 연 2.8650%에 거래를 마침. 2년과 4년 사이 구간
은 6~7bp, 10년과 20년 구간 등 장기물은 8bp 넘게 상승하면서
커브가 스티프닝됨.
CRS: CRS는 상승세를 보였으나 그 폭은 제한됨. 1년 CRS는 전일보
다 3bp 오른 연 2.07%에 마감함. 3년 이상 CRS는 모두 4bp 정도
상승함. CRS와 IRS의 차이인 스와프베이시스는 확대 추세를 이어
감. 5년과 10년 베이시스 역전 폭은 전일보다 각각 3.75bp, 4.5bp
벌어지면서 100bp대를 넘어섬. 1년 베이시스 역전 폭은 0.25bp 늘
어난 79.50bp를 나타남.
양도성예금증서(CD)금리는 전일대비 1bp 상승한 3.2%로 마감함.
24

주식
시장 동향
주간 ELS 발행 시장 동향
No. 486 July 27, 2012
홍진기 3215-1462
이번 주 국내 증시는 주초 스페인 재정 위기 우려가 깊어지면서 다시 1800
선을 내주며 수요일 1769.31 포인트까지 하락하는 모습을 보였다. 그러나
목요일 중국 후난성에서 8500억위안 규모의 경기 부양책이 발표됨에 따라
그에 따른 기대감으로 상승세를 탄 주식 시장은 금일 마리오 드라기 ECB
총재의 유로존 보호 발언에 더욱 힘을 얻어 전일 대비 2.62% 오른 1829.16
에 장을 마감하였다.
금주 및 최근 1년 KOSPI200, HSCEI 지수 추이
주간
시장 동향
금주의 ELS 발행 종목 수는 공모 138건, 사모 179건으로 총 317건이 발행
되어 전주에 비해 총 33건이 감소하였다. 발행금액은 공모 2,268.42 억 원,
사모 4,692.17 억 원이 발행되어 전주 대비 각각 5,504.62 억 원 감소,
2271.16 억 원 감소하였다. 공모는 전주 대비 4건 감소하였고 사모는 전주 대
비 29건 감소하였다.
최근 3개월 주간 발행 추이
25

주간
발행 유형
금주에는 총 350개 발행 종목 중 약 78.86%인 250종목이 Step Down 유형
으로 ELS 발행 유형 중 가장 큰 부분을 차지하였고, Option 유형은 43종목,
기타 유형이 24종목 발행되었다.
상품유형별 발행현황 발행 만기 현황 (단위: 억 원)
No. 486 July 27, 2012
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No. 486 July 27, 2012
기초자산 개수 vs 상품유형
기초자산 개수 상품유형 상품유형 발행종목수 발행금액(억 원)
1 Option 유형 국내지수형 42 1455.12
1 Step Down 국내지수형 22 1413.34
1 Step Down 국내종목형 6 103.46
1 기타유형 해외지수형 2 20.89
1 기타유형 국내종목형 2 12.31
1 기타유형 국내지수형 1 300
1 Step Down 해외지수형 1 300
1 Step Down 해외종목형 1 14.98
2 Step Down 국내종목형 86 614.44
2 Step Down 해외지수형 76 1874.88
2 Step Down 국내혼합형 23 145.49
2 기타유형 국내혼합형 9 112.04
2 기타유형 국내종목형 6 43.75
2 Step Down 해외종목형 6 103.92
2 Step Down 해외혼합형 6 76.96
2 기타유형 해외지수형 4 24.69
2 Option 유형 해외지수형 1 4.97
3 Step Down 해외지수형 23 339.33
기초자산명
신규발행 1-Stock 현황: Volatility (기준일자: 2012.07.27)
발행
종목수
발행금
액
(억 원)
Time Buckets
EWMA 60일 90일 120일 180일 240일
KOSPI200 Index 65 3168.46 22.08 21.83 19.16 18.15 21.4 26.87
현대차 4 56.04 32.95 30 31.12 30.09 30.47 37.77
삼성전자 3 51.73 33.63 36.5 33.38 32.43 33.38 34.97
S&P500 2 20.89 17.18 16.02 15.02 13.91 16.3 20.52
Vol Target Switching
Basket B407V
1 300 6.83 7.2 6.96 6.92 6.92 6.92
두산인프라코어 1 8 44.67 39.3 39.86 39.87 42.66 54.56
Generic 1st 'CO' 1 14.98 30.67 29.96 26.39 24.82 23.93 25.32
27

신규발행 2-STOCK 현황: Volatility & Correlation (기준일자: 2012.07.27)
기초자산명1 기초자산명2
발행
종목
수
No. 486 July 27, 2012
발행금
액
(억 원)
Volatility(EWMA)
Correlation Time Bucket
s
기초자산1 기초자산2 EWMA 120일 180일
S&P500 KOSPI200 Index 43 1126.97 17.18 22.08 0.42 0.27 0.19
KOSPI200 Index HSCEI 36 739.42 22.08 23.03 0.79 0.72 0.76
삼성전자 KOSPI200 Index 10 131.13 33.63 22.08 0.81 0.84 0.85
LG화학 삼성전자 10 165.57 45.12 33.63 0.37 0.26 0.39
삼성전자 현대차 10 50.13 33.63 32.95 0.54 0.52 0.56
호남석유 삼성전자 8 48.73 52.12 33.63 0.35 0.3 0.43
London Silver
Market Fixing
Ltd Silver Fix
Price/US Cents
London Gold
Market Fixing
Ltd PM Fix Price
6 103.92 39.78 19.95 0.63 0.56 0.65
현대중공업 KOSPI200 Index 4 22.01 40.18 22.08 0.74 0.66 0.74
LG화학 대우조선해양 4 14.3 45.12 49.45 0.56 0.45 0.47
KB금융 KOSPI200 Index 4 2.96 31.43 22.08 0.73 0.65 0.74
LG화학 KOSPI200 Index 3 49.4 45.12 22.08 0.67 0.56 0.65
기업은행 LG 3 20 31.47 34.93 0.62 0.63 0.63
SK텔레콤 KOSPI200 Index 3 17.85 28.25 22.08 0.26 0.23 0.35
두산인프라코어 엔씨소프트 2 20.43 44.67 52.03 0.23 0.15 0.22
LG화학 현대차 2 11.39 45.12 32.95 0.39 0.18 0.33
현대차 KOSPI200 Index 2 5.7 32.95 22.08 0.69 0.59 0.67
SK이노베이션 삼성전자 2 30.01 45.05 33.63 0.45 0.38 0.5
FTSE 100 S&P500 2 38.15 17.19 17.18 0.74 0.73 0.75
SK이노베이션 LG전자 2 6.66 45.05 40.75 0.43 0.39 0.45
S&P500 현대중공업 2 13.53 17.18 40.18 0.12 0.09 0.13
LG전자 KOSPI200 Index 2 11 40.75 22.08 0.58 0.55 0.58
삼성중공업 삼성전기 2 8.3 44.66 35.72 0.48 0.44 0.49
LG전자 삼성중공업 2 24.62 40.75 44.66 0.43 0.39 0.41
삼성전기 대림산업 2 19.2 35.72 46.75 0.38 0.33 0.42
LG화학 삼성중공업 2 10.2 45.12 44.66 0.55 0.41 0.51
LG화학 호남석유 2 16.21 45.12 52.12 0.77 0.81 0.76
LG전자 기아차 2 8.71 40.75 29.31 0.24 0.18 0.24
S&P500 삼성전자 2 58.21 17.18 33.63 0.46 0.23 0.13
엔씨소프트 호남석유 1 12.74 52.03 52.12 0.17 0.12 0.17
LG디스플레이 KOSPI200 Index 1 3.25 43.87 22.08 0.65 0.59 0.62
고려아연 KOSPI200 Index 1 1.40 47.35 22.08 0.55 0.44 0.57
호남석유 현대중공업 1 4.79 52.12 40.18 0.63 0.57 0.62
LG전자 현대건설 1 1.83 40.75 39.24 0.49 0.48 0.53
SK이노베이션 하나금융지주 1 3.19 45.05 36.28 0.50 0.45 0.5
28

한진해운 금호석유 1 33.11 58.58 52.80 0.33 0.34 0.33
LG화학 현대모비스 1 0.44 45.12 33.71 0.37 0.15 0.31
LG전자 LG화학 1 4.49 40.75 45.12 0.42 0.37 0.38
LG KOSPI200 Index 1 8.83 34.93 22.08 0.74 0.67 0.74
LG전자 현대미포조선 1 2.66 40.75 41.30 0.41 0.38 0.41
삼성물산 하이닉스 1 4.51 35.19 46.93 0.54 0.56 0.52
SK이노베이션 LG화학 1 3.25 45.05 45.12 0.72 0.69 0.68
LG전자 하이닉스 1 9.01 40.75 46.93 0.43 0.36 0.39
한화케미칼 하이닉스 1 2.21 44.88 46.93 0.41 0.34 0.35
금호석유 대림산업 1 2.89 52.8 46.75 0.55 0.48 0.49
삼성SDI 현대제철 1 0.6 38.2 37.61 0.41 0.32 0.4
LG전자 현대중공업 1 6.97 40.75 40.18 0.47 0.43 0.44
두산인프라코어 현대제철 1 0.3 44.67 37.61 0.63 0.56 0.65
SK이노베이션 현대차 1 8.11 45.05 32.95 0.47 0.29 0.47
엔씨소프트 금호석유 1 2.44 52.03 52.8 0.15 0.06 0.13
현대중공업 현대건설 1 3.72 40.18 39.24 0.62 0.6 0.63
호남석유 현대미포조선 1 5 52.12 41.3 0.57 0.52 0.56
CJ제일제당 삼성전자 1 4.25 37.04 33.63 0.16 0.12 0.21
S&P500 GS 1 1.19 17.18 41.26 0.39 0.18 0.16
KT&G SK텔레콤 1 8.9 28.11 28.25 0.07 -0.05 0.12
LG디스플레이 대림산업 1 1.1 43.87 46.75 0.51 0.47 0.53
호남석유 대림산업 1 1 52.12 46.75 0.61 0.54 0.58
삼성엔지니어링 하이닉스 1 2.49 40.11 46.93 0.42 0.48 0.47
SK이노베이션 삼성엔지니어링 1 6.48 45.05 40.11 0.55 0.49 0.55
KB금융 삼성중공업 1 9.22 31.43 44.66 0.58 0.52 0.57
LG화학 현대미포조선 1 1.9 45.12 41.3 0.52 0.48 0.51
LG화학 삼성엔지니어링 1 21.66 45.12 40.11 0.46 0.33 0.48
LG화학 한화케미칼 1 3.39 45.12 44.88 0.7 0.67 0.68
LG전자 대한항공 1 3.55 40.75 35.91 0.41 0.45 0.48
삼성테크윈 KOSPI200 Index 1 4 34.59 22.08 0.56 0.42 0.52
LG디스플레이 고려아연 1 1.46 43.87 47.35 0.32 0.27 0.3
LG전자 SK 1 7.61 40.75 42.1 0.45 0.4 0.47
LG화학 삼성물산 1 2.66 45.12 35.19 0.58 0.54 0.56
삼성전자 HSCEI 1 4.03 33.63 23.03 0.72 0.55 0.59
LG디스플레이 삼성엔지니어링 1 3.72 43.87 40.11 0.43 0.38 0.45
SK이노베이션 하이닉스 1 7.74 45.05 46.93 0.5 0.49 0.45
삼성중공업 삼성전자 1 4.34 44.66 33.63 0.52 0.49 0.53
No. 486 July 27, 2012
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외화표시채권 시장동향
미국 국채
시장 동향
유럽 국채
시장 동향
No. 486 July 27, 2012
전주희 02)3215-1497
이번 주 미 국채 금리는 스페인 지방 정부의 채무 위험이 점차 증폭되면서 단
기금리는 소폭 상승하고 장기 금리는 하락하며 마감하였다.
이번 주는 스페인 발렌시아 지방 정부가 유동성 프로그램에 지원 신청을 할 것
이라고 밝히는 등 유로존 문제가 재차 부각되면서 안전자산 선호 현상이 강화되
었다. 주 초반 스페인 10년물 국채 수익률은 사상 최고치인 7.44% 까지 급등하였
고, 독일과 스페인 국채 10년물 스프레드도 613bp 포인트로 사상 최대로 확대되
었다. 또한 미국 7월 PMI가 51.8로서 예상치(52.0)를 하회하고, 6월 신규 주택판매
역시 전월 대비 8.4% 감소하는 등 미국 경기 둔화의 우려도 금리 하락 압력을 높
이는 모습이었다. 이에 따라 25일 미 국채 5년, 10년, 30년물 수익률은 장중 사상
최저치를 기록하기도 하였다. 그러나 주 후반 드라기 ECB 총재가 유로 붕괴를 막
기 위해 모든 조치를 취하겠다고 밝혔고, 적극적인 경기 부양 의지를 기대하던 시
장에서는 증시가 큰 폭으로 상승하고, 국채 수익률은 상승 반전하며 마감되었다.
26일 2년 만기 미 국채 금리는 지난 주 대비 1bp 상승한 0.23%, 10년 만기 미
국채 금리는 지난 주 대비 7bp 하락한 1.44%를 기록했다.
이번 주, 안전자산인 독일 국채 금리는 ECB가 유로존 사수 의지에 대하여 확고
히 함으로써 상승 마감하였다.
지난 주, 스페인 중앙정부가 전면 구제금융을 취할지 모른다는 우려 속에 스페
인 10년 국채금리는 7%를 상회하면서 유로존 불안감은 증가하였다. 이에 따라 지
난주 스페인 국채금리는 큰 폭 증가하였다. 24일, 무디스가 독일의 신용등급 전망
을 ‘안정적’에서 ‘부정적’으로 하향 조정하면서 유로존 재정위기에 대한 위기감은
더욱 고조되었다. 이로 인해 스페인의 국채금리는 한때 7.6%를 상회하기도 하였
다. 하지만 25일, ECB 관계자로부터 구제금융 기구에 은행 면허를 줘 부실 은행에
직접 대출 할 수 있는 방안을 강구하겠다는 발언이 알려지자 안전자산에 대한 수
요는 증가하였다. 이에 안전자산인 독일 국채 금리는 상승하였고, 스페인의 국채
금리는 하락하였다. 26일 ECB 총재가 통화정책에 적극적으로 개입하겠다는 의지를
시사하면서 안전자산에 대한 수요는 더욱 증가하였으며, 스페인의 국채 금리는 지
난 주 대비 소폭 하락 마감하였다.
26일 2년 만기 독일 국채 금리는 지난 주와 동일한 -0.05%, 10년 만기 독일 국
채 금리 역시 지난 주 대비 10bp 상승한 1.32%를 기록했다.
30

미국 Benchmark 추이 (Treasury Note / Bond)
주요 Bench Mark Yield (단위: %)
금리구분 2012/07/26 2012/07/19 2012/06/26 주간증감 전월대비
US TREASURY 2Y 0.23 0.22 0.31 0.01 -0.08
US TREASURY 5Y 0.59 0.61 0.72 -0.02 -0.13
US TREASURY 10Y 1.44 1.51 1.63 -0.07 -0.19
US TREASURY 30Y 2.50 2.61 2.70 -0.11 -0.20
BUNDESCA ANW 2Y -0.05 -0.05 0.10 0.00 -0.15
BUNDESOBL 5Y 0.35 0.28 0.57 0.08 -0.21
DEUTSCHLAND REP 10Y 1.32 1.22 1.51 0.10 -0.18
DEUTSCHLAND REP 30Y 2.20 2.09 2.23 0.11 -0.03
JAPAN GOVT 2Y 0.10 0.10 0.10 0.00 -0.01
JAPAN GOVT 5Y 0.19 0.18 0.21 0.01 -0.03
JAPAN GOVT 10Y 0.74 0.74 0.82 0.00 -0.09
JAPAN GOVT 30Y 1.77 1.72 1.88 0.05 -0.11
SWAP 주요금리 (단위: %)
금리구분
2012/
07/26
No. 486 July 27, 2012
USD IRS KRW CRS KRW IRS
2012/
07/19
전주
대비
2012/
07/26
2012/
07/19
전주
대비
2012/
07/26
2012/
07/19
전주
대비
1Y 0.42 0.43 -0.02 2.04 2.11 -0.07 2.83 2.87 -0.03
2Y 0.44 0.46 -0.02 1.76 1.83 -0.07 2.71 2.75 -0.04
3Y 0.49 0.53 -0.03 1.78 1.87 -0.09 2.70 2.75 -0.05
4Y 0.62 0.66 -0.04 1.77 1.90 -0.13 2.71 2.77 -0.06
5Y 0.78 0.83 -0.05 1.76 1.92 -0.16 2.72 2.79 -0.06
7Y 1.14 1.21 -0.07 1.76 1.92 -0.16 2.78 2.85 -0.06
10Y 1.55 1.63 -0.08 1.87 2.03 -0.16 2.86 2.93 -0.07
31

Curve 추이
2012년 07월 26일
(단위: %)
단기금리시장
USD IRS Curve 추이 KRW CRS Curve 추이
KOREA Market US Market EURO Market
2012/07/26 전주대비 2012/07/26 전주대비 2012/07/26 전주대비
CD(91일물) 3.19 -0.03 FDFD 0.17 0.02 EUDR1T 0.00 -0.01
외환
CP 3.21 -0.06 3M LIBOR 0.45 -0.01 3M EURIBOR 0.29 -0.04
외환시세 (단위 : 원)
기준 2012/07/26 2012/07/19 전주대비
USD 1146.85 1139.10 7.75
JPY 14.67 14.49 0.18
EUR 1393.02 1400.58 -7.56
GBP 1776.76 1785.60 -8.84
AUD 1185.90 1185.40 0.50
CNY 179.67 178.79 0.88
주간 신용 등급 변경 내역
No. 486 July 27, 2012
6M LIBOR 0.72 0.00 6M EURIBOR 0.60 -0.04
USD, EUR 환율 추이
회 사 명 일 자 신용 등급 유형 신용 평가기관 현행등급 직전등급
POSCO 7/25/2012 Long Term Rating Moody's A3 *- -
32

POSCO 7/25/2012 Senior Unsecured Debt Moody's A3 *- A3
Korea Investment &
Securities Co Ltd
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주간 Korea Paper 발행 정보
7/24/2012 ST Foreign Issuer Credit S&P A-2 -
7/24/2012 ST Local Issuer Credit S&P A-2 -
7/24/2012 LT Foreign Issuer Credit S&P BBB -
7/24/2012 Outlook S&P STABLE -
7/24/2012 LT Local Issuer Credit S&P BBB -
종 목 명 발행시장 통화 발행일 만기일 Coupon
No. 486 July 27, 2012
신용
등급
발행규모
(Milion)
HANA BANK SAMURAI JPY 2012-08-06 2014-08-06 1.27 NR 30000
EXP-IMP BK KOREA EURO MTN HKD 2012-08-01 2015-08-04 1.8 NR 250
HANJIN HVY IND DOMESTIC USD 2012-08-03 2015-08-03 US0003M+350 - 50
TAE KWANG IND DOMESTIC USD 2012-07-25 2015-07-25 US0003M+246 - 30
지난 주 미국 경제 지표
Date Name Survey Actual Prior
12-07-23 시카고 연방 국가활동 지수 - -0.15 -0.45
12-07-24 Markit 미국 PMI 잠정 52 51.8 52.5
리치몬드 연방 제조업지수 -1 -17 -3
주택가격지수(전월대비) 0.004 0.008 0.008
12-07-25 MBA 주택융자 신청지수 - 0.009 0.169
신규주택매매 372K 350K 369K
신규주택매매 (전월대비) 0.007 -0.084 0.076
12-07-26 내구재 주문 0.003 0.016 0.011
운송제외 내구재 0.001 -0.011 0.004
자본재 수주 비방위산업(항공기제외) 0.001 -0.014 0.016
자본재 출하 비방위산업(항공기제외) 0.006 0.012 0.004
33

주간 미국 경제 지표 일정
신규 실업수당 청구건수 380K 353K 386K
실업보험연속수급신청자수 3300K 3287K 3314K
미결주택매매(전월대비) 0.003 -0.014 0.059
미결주택매매 (전년대비) 0.121 0.084 0.153
Date Name Survey Actual Prior
12-07-27 캔자스시티 제조업활동 4 5 3
GDP 분기별대비 (연간화) 0.014 - 0.019
No. 486 July 27, 2012
개인소비 0.013 - 0.025
GDP 가치지수 0.015 - 0.02
주요 개인소비지출 (전분기대비) 0.018 - 0.023
소비심리평가지수 (미시건대) 72 - 72
12-07-30 달라스 연준 제조업 활동 2.5 - 5.8
12-07-31 고용비용지수 0.005 - 0.004
개인소득 0.004 - 0.002
개인소비지수 0.001 - 0
PCE 디플레이터 (전월대비) 0 - -0.002
PCE 디플레이터(전년대비) 0.017 - 0.015
PCE 근원(전월대비) 0.002 - 0.001
PCE 근원(전년대비) 0.018 - 0.018
S&P/CS 20개 도시 전월대비% SA 0.0035 - 0.0067
S&P/CS 종합-20 전년대비 -0.015 - -0.019
S&P/케이스쉴러 주택가격지수 - - 135.8
시카고 구매자협회 52.5 - 52.9
소비자기대지수 61.5 - 62
12-08-01 MBA 주택융자 신청지수 - - 0.009
ADP취업자 변동 120K - 176K
Markit 미국 PMI 최종 - - -
ISM 제조업지수 50.5 - 49.7
ISM 구매물가지수 41 - 37
건설지출 전월대비 0.004 - 0.009
12-08-02 FOMC 금리결정 0.0025 - 0.0025
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No. 486 July 27, 2012
총 차량판매 14.00M - 14.05M
국내 자동차판매 11.00M - 11.05M
RBC 소비자전망지수 - - 47
신규 실업수당 청구건수 378K - 353K
실업보험연속수급신청자수 - - 3287K
제조업수주 0.003 - 0.007
35

국내 주요금리 (단위: %)
.
부록1: 주간 주요지표
금리구분 2011-12-30 2012-07-20 2012-07-27 주간증감 년말대비
CD 91일 3.55 3.21 3.20 -0.01 -0.35
국고 1년 3.41 2.85 2.82 -0.03 -0.59
통안 2년 3.49 2.88 2.87 -0.01 -0.62
국고 3년 3.34 2.87 2.86 -0.01 -0.48
국고 5년 3.46 2.97 2.97 0.00 -0.49
국고 10년 3.78 3.15 3.14 -0.01 -0.64
회사채3년(AA-) 4.11 3.47 3.39 -0.08 -0.72
회사채3년(BBB-) 9.70 8.86 8.79 -0.07 -0.91
주) CD금리:금융투자협회, 채권금리 : KIS채권평가 수익률 기준
미국 주요금리 (단위: %)
금리구분 2010-12-31 2012-07-19 2012-07-27 주간증감 년말대비
주) TB : FRB
TB 2Y 0.64 0.22 0.22 0.00 -0.43
TB 5Y 2.06 0.60 0.57 -0.03 -1.49
TB 10Y 3.37 1.49 1.41 -0.08 -1.96
TB 30Y 4.42 2.59 2.46 -0.13 -1.97
No. 486 July 27, 2012
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기타 Curve 추이 (2012년 7월 27일) (단위: %, bp)
국고채 Spot Curve 추이 Swap 기울기 추이
기간 Spread 분석 (2012년 7월 27일) (단위: bp)
최 근 1 년
구분 CD-1년 CD-3년 1년-3년 3년-5년 5년-10년
금 주 말 -38 -34 4 11 17
전 주 말 -36 -34 2 10 18
전 년 말 -6 -21 -15 12 32
1 년 전 20 23 3 18 23
평균 -13 -15 -2 13 25
최대 25 31 9 24 33
최소 -354 -354 -15 0 0
주) CD금리:금융투자협회, 1년 : KIS채권평가 통안증권 수익률, 3,5,10년 : KIS채권평가 국고채 수익률
신용 Spread 분석 (2012년 7월 27일) (단위: bp)
최 근
1 년
구분 3년-한전 3년-산금 3년-카드AA0 3년-회사AA- 3년-회사BBB-
금 주 말 20 18 44 53 593
전 주 말 26 24 53 60 599
전 년 말 37 37 88 77 636
1 년 전 35 34 75 65 656
주) KIS채권평가 수익률 기준
평균 34 33 75 70 629
최대 45 45 110 92 670
최소 20 18 44 49 587
No. 486 July 27, 2012
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부록2: 주간 채권 만기현황
주간 채권종류별 만기금액현황 (단위 : 백만원)
국공채 통안채 은행채 기타금융채 특수채 회사채 ABS 계
1,585,207 8,380,000 2,390,032 174,400 889,522 634,399 153,300 14,206,860
※ 발행잔액은 증권예탁원의 예탁채권 기준이므로 실제와는 차이가 있을 수 있음
주간 국공채 만기현황 (단위 : 백만원)
만기일 종목명 발행일 발행만기 발행잔액 신용등급
2012-07-31 국민주택2종92-07 1992-07-31 20y 12m 21,152
2012-07-31 서울도시철도05-07 2005-07-31 7y 12m 51,073
2012-07-31 지역개발 21종목 2007-07-31 5y 12m 175,957
2012-07-31 국민주택1종07-07 2007-07-31 5y 12m 667,025
2012-08-02 재정2012-0140-0063 2012-05-31 2m 2d 670,000
국공채 소계 1,585,207
주간 통안채 만기현황 (단위 : 백만원)
만기일 종목명 발행일 발행만기 발행잔액 신용등급
2012-08-01 통안DC12-0801-0910 2012-05-02 2m 30d 1,240,000
2012-08-02 통안0381-1208 2010-08-02 2y 7,140,000
통안채 소계 8,380,000
주간 특수채 만기현황 (단위 : 백만원)
만기일 종목명 발행일 발행만기 발행잔액 신용등급
2012-07-31 한국수자원공사 2종목 2009-07-31 3y 12m 62 AAA
2012-07-31 대한주택공사(폐업) 2종목 2009-07-31 3y 12m 19,837
2012-07-29 한국장학재단11-12(콜) 2011-07-29 1y 50,000 AAA
2012-07-31 토지개발 2종목 2009-07-31 3y 12m 59,623 AAA
2012-08-02 한국가스공사169 2006-08-02 6y 60,000 AAA
2012-08-03 정금10-이-0200-0803-1 2010-08-03 2y 70,000 AAA
2012-08-01 정금11-할-0009-1101-1 2011-11-01 9m 90,000 AAA
2012-08-02 한국가스공사190 2007-08-02 5y 100,000 AAA
2012-08-04 중소기업진흥공단317 2009-08-04 3y 100,000 AAA
2012-07-30 한국장학재단3 2009-07-30 3y 140,000 AAA
2012-07-29 정금10-이-0200-0729-3 2010-07-29 2y 200,000 AAA
특수채 소계 889,522
주간 은행채 만기현황 (단위 : 백만원)
만기일 종목명 발행일 발행만기 발행잔액 신용등급
2012-07-31 산금채 3종목 2009-07-31 3y 12m 32 AAA
2012-08-03 수산금융채권11-8할1-03 2011-08-03 1y 10,000 AAA
2012-08-04 스탠다드차타드은행11-08-할-01-04 2011-08-04 1y 20,000 AAA
2012-08-04 기업은행(신)1008이2A-4 2010-08-04 2y 30,000 AAA
2012-08-02 우리은행(구조)11-11이(변)10갑-2 2007-11-02 4y 9m 50,000 AAA
2012-08-03 농업금융채권(은행)2011-11할9M-C 2011-11-03 9m 50,000 AAA
2012-08-04 수산금융채권11-8할1-04 2011-08-04 1y 50,000 AAA
2012-07-29 하나은행 2종목 2011-07-29 1y 70,000 AAA
2012-08-04 농업금융채권(은행)2011-11할9M-D 2011-11-04 9m 70,000 AAA
2012-08-02 농업금융채권(은행)2011-08할1Y-A 2011-08-02 1y 100,000 AAA
2012-08-02 기업은행(단)1111할274A-2 2011-11-02 9m 150,000 AAA
2012-07-30 중소기업은행 2종목 2011-07-28 1y 2d 160,000 AAA
No. 486 July 27, 2012
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2012-07-30 기업은행(단)1201 할 182A-30 2012-01-30 6m 190,000 AAA
2012-07-29 하나은행09-07이36갑29(변) 2009-07-29 3y 200,000 AAA
2012-07-30 기업은행(신)1007이2A-30 2010-07-30 2y 230,000 AAA
2012-07-31 하나은행07-01-03이66갑31후 2007-01-31 5y 6m 500,000 AA+
2012-08-04 기업은행(신)1108할1A-4 2011-08-04 1y 510,000 AAA
은행채 소계 2,390,032
주간 기타금융채 만기현황 (단위 : 백만원)
만기일 종목명 발행일 발행만기 발행잔액 신용등급
2012-07-30 하이캐피탈대부3 2009-07-30 3y 4,400
2012-08-02 롯데캐피탈154-1 2010-08-02 2y 10,000 AA-
2012-08-02 효성캐피탈75 2011-08-02 1y 10,000 A+
2012-07-29 현대캐피탈1172 2010-07-29 2y 20,000 AA+
2012-07-30 케이티캐피탈25-2 2009-07-30 3y 25,000 AA-
2012-07-29 현대카드319 2010-07-29 2y 30,000 AA+
2012-07-29 효성캐피탈74 2011-07-29 1y 30,000 A+
2012-08-04 신한카드1392 2009-08-04 3y 45,000 AA+
기타금융채 소계 174,400
주간 회사채 만기현황 (단위 : 백만원)
만기일 종목명 발행일 발행만기 발행잔액 신용등급
2012-07-31 대전도시공사보상(남대전) 2009-6 2009-07-31 3y 12m 27 AA+
2012-07-31 충남개발공사보상(신도시)09-07 2009-07-31 3y 12m 145 AA+
2012-07-31 경북개발공사(보상)(성주)09-07 2009-07-31 3y 12m 225 AA+
2012-07-29 한국제분4 2011-07-29 1y 5,000
2012-07-30 선팩테크11CB 2009-07-30 3y 6,816 C
2012-07-31 에스에이치보상09-07 2009-07-31 3y 12m 8,032 AAA
2012-07-31 경기도시공사 2종목 2009-07-31 3y 12m 8,314 AAA
2012-07-29 한신공영8 2011-07-29 1y 10,000 BBB+
2012-07-29 동양시멘트11 2010-07-29 2y 25,840 BBB-
2012-07-29 현대엘리베이터27-1 2010-07-29 2y 40,000 A0
2012-08-03 부산교통공사2011-10 2011-08-03 1y 40,000 AAA
2012-07-29 전남개발공사09-5 2009-07-29 3y 50,000 AA+
2012-07-31 울산도시공사3 2009-07-31 3y 12m 60,000 AA+
2012-07-29 한진해운66-2 2009-07-29 3y 80,000
2012-07-31 SK248-1 2009-07-31 3y 12m 100,000 AA+
2012-07-29 에스티엑스팬오션6 2009-07-29 3y 200,000 A0
회사채 소계 634,399
주간 ABS 만기현황 (단위 : 백만원)
만기일 종목명 발행일 발행만기 발행잔액 신용등급
2012-08-03 우리캐피탈오토십팔차1-14 2011-08-04 11m 30d 3,000 AAA
2012-08-03 우리캐피탈오토십팔차1-15 2011-08-04 11m 30d 3,000 AAA
2012-08-03 우리캐피탈오토십팔차1-12 2011-08-04 11m 30d 4,000 AAA
2012-08-03 우리캐피탈오토십팔차1-13 2011-08-04 11m 30d 4,000 AAA
2012-07-30 색동이제십일차유동화1-20 2010-11-30 1y 8m 5,000 AAA
2012-07-29 메리츠유동화1-9 2010-04-29 2y 3m 5,800 AAA
2012-07-29 주택금융공사MBS2009-4(1-5) 2009-04-29 3y 3m 8,500 AAA
2012-07-30 올레케이티제2차1-2 2012-05-30 2m 20,000 AAA
2012-07-30 생각대로티제십삼차1-1 2012-04-30 3m 50,000 AAA
2012-07-30 주택금융공사MBS2010-9(1-2) 2010-07-30 2y 50,000 AAA
ABS 소계 153,300
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평가 팀별 연락처
FI 실 실장 김미희 02) 3215 – 1433 서울 영등포구 여의도동 35-4 화재보험협회빌딩 4층
금리파생팀 이사 송성원 02) 3215 – 1471
파생상품팀 실장 송영준 02) 3215 – 1469
신용파생팀 팀장 이샛별 02) 3215 – 1474
외화상품팀 팀장 전주희 02) 3215 – 1497
Credit팀 팀장 박현식 02) 3215 – 1438
기업가치평가팀 팀장 박봉현 02) 3215 – 1452
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