Besteuerung der Wiederanlage - Hansainvest

Aufteilung nach Fondskategorien
31.08.2010
12,2 %
Aktienfonds Japan/Asien
17,4 %
Aktienfonds USA
31.08.2011
18,5 %
Aktienfonds International
9,3 %
Aktienfonds Japan/Asien
17,3 %
Aktienfonds
International
20,5 %
Aktienfonds USA
2,3 %
Rohstofffonds
0,3 %
Kasse und Sonstiges
3,9 %
Rohstofffonds
49,3 %
Aktienfonds
Europa
0,1 %
Kasse und Sonstiges
48,9 %
Aktienfonds
Europa
Das Ergebnis aus Veräußerungsgeschäften des
HI Topselect D für den Berichtszeitraum betrug:
–52.107,14 Euro.
Dieser negative Ergebnisbeitrag aus Veräußerungsgeschäften
resultiert nahezu vollumfänglich
aufgrund von Anteilsverkäufen des japanischen
Aktienfonds der KAG Vitruvius,
unmittelbar nach der Fukushima-Katastrophe im
März 2011 in Japan. Dasselbe gilt auch für den
Verkauf des internationalen Aktienfonds von
Baloise. Diese Fonds wurden bereits in der Börsenhochphase
2006/2007 erworben. Diese
negativen Ergebnisbeiträge aus Veräußerungsgeschäften
wurde allerdings erheblich durch
Anteilsverkäufe des DWS Top50 Asien aus gleichem
Anlass begrenzt, da diese einen positiven
Ergebnisbeitrag lieferten, weil dieser Fonds
zuvor in der Börsentiefphase 2008/2009 erworben
wurde.
Risikoanalyse
Im Berichtszeitraum musste HI Topselect D
eine negative Wertentwicklung von –5,57 %
hinnehmen. Die Volatilität des Sondervermögens
betrug in den vergangenen 36 Monaten
16,88 %.
Marktpreisrisiken
Höhere Marktpreisrisiken ergeben sich traditionell
aus der mit höheren Schwankungsbreiten
versehenen Kategorie der Aktienfonds
Adressausfallrisiken bestanden keine.
Währungsrisiken ergaben sich durch die außerhalb
der Eurozone investierenden Aktienfonds.
Die durchgerechnete Fremdwährungsquote lag
stets unter 60 %.
Operationelle Risiken waren im Berichtszeitraum
nicht zu verzeichnen.
Liquiditätsrisiken bestanden keine. Es waren
jederzeit sämtliche Zielfondsanteile veräußerbar.
Sonstige Hinweise
Die mit der Verwaltung des Sondervermögens
betraute Kapitalanlagegesellschaft ist die
HANSAINVEST Hanseatische Investmentgesellschaft
mbH, Hamburg.
Das Portfoliomanagement für den HI Topselect D
ist weiterhin an die SIGNAL IDUNA Asset
Management GmbH ausgelagert. Hierbei handelt
es sich um eine Schwestergesellschaft der
HANSAINVEST GmbH.
Im kommenden Geschäftsjahr sind einige
Veränderungen in der Anlagekonzeption
geplant, um den Anforderungen der Kunden
an einen Dachfonds noch mehr Rechnung zu
tragen. Dazu sollen 3 Elemente in die Anlagepolitik
mit einbezogen werden. Diese wären
eine verstärkte Orientierung an Zukunftsthemen,
eine noch mehr quantitativ ausgerichtete Fondsselektion,
sowie die Implementierung einer
Verlustbegrenzung in Schwächephasen der
Aktienmärkte.
Weitere für den Anleger wesentliche Ereignisse
haben sich nicht ergeben.
Der Dachfonds SI BestSelect ist ein für das
fondsgebundene Versicherungsprodukt SIGNAL
IDUNA Global Garant Invest (SIGGI) konzipiertes
Sondervermögen der HANSAINVEST. Anlageziel
dieses richtlinienkonformen Sondervermögens
(Dachfonds) ist die Erwirtschaftung
eines langfristig hohen Ertrags für den Anleger,
wobei alle Vorteile der Risikostreuung, die ein
Dachfonds dem Anleger bietet, genutzt werden
sollen. Der SI BestSelect legt seine Mittel ausschließlich
in anderen Investmentanteilen an,
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