2008 - Stiftung Auffangeinrichtung BVG

Stiftung Auffangeinrichtung BVG
Jahresbericht und Jahresrechnung 2008: 2. Juni 2009
Der Marktwert der offenen Devisenterminkontrakte belief sich auf CHF +16'058'744.
Gesamtstiftung 31.12.2008 31.12.2007 Abw.
CHF
CHF
USD
Guthaben (abgesicherter Betrag) 225'344'200 391'180'812 -42.4%
Verpflichtung 223'446'197 383'045'083 -41.7%
Wert der Verpflichtung 1'898'003 8'135'729 -76.7%
EUR
Guthaben (abgesicherter Betrag) 367'694’100 1'385'419'000 -73.5%
Verpflichtung 354'477’600 1'385'654'000 -74.4%
Wert der Verpflichtung 13'216'500 -235'000 -----
JPY
Guthaben (abgesicherter Betrag) 36'175'974 142'811'429 -74.7%
Verpflichtung 35'585'794 142'281'068 -75.0%
Wert der Verpflichtung 590'180 530'361 11.3%
GBP
Guthaben (abgesicherter Betrag) 6'468'000 0 na-
Verpflichtung 6'113'939 0 na
Wert der Verpflichtung 354'061 0 na
Total
Guthaben (abgesicherter Betrag) 635'682'274 1'919'411'241 -66.9%
Verpflichtung 619'523'530 1'910'980'151 -67.6%
Wert der Verpflichtung 16'058'744 8'431'090 90.5%
652 Swaps
Die Swaps wurden zur Steuerung des Zinsrisikos eingesetzt. Der Nominalwert der Swaps war
jeweils vollständig durch Floating Rate Notes (FRN) oder andere liquide Anlagen gedeckt. Per
31.12.2008 bestanden folgende offene Swap-Positionen:
Gesamtstiftung
Marktwert Nominalwert Nominalwert
Swap
Swap Deckung
CHF CHF CHF
CHF Obligationen CHF: Pay Fix -20'290’447 274'000'000 1'160'165'000
Obligationen CHF: Pay Variabel 7'682'690 100'000'000 213'000'000
EUR Obligationen EUR: Pay Variabel 2'948’418 72'000'000 252'000'000
Total -9'659’339 446'000'000 1'625'165'000
Das Ergebnis der Swaps wurde den einzelnen Anlagekategorien zugeordnet.
653 Futures
Zur Steuerung des Zinsrisikos wurden von den Portfoliomanagern unterjährig auch Futures eingesetzt.
Am 31.12.2008 bestanden hingegen keine offene Future-Positionen.
D 2009_06_02_Jahresbericht und Rechnung 2008 def.doc Seite 61 / 78