Leitfaden zur Gesamtbankrisikosteuerung

die Bank jedoch im Laufe der Zeit einen Erfahrungswert ermittelt, stellt ein
Ausfall von Krediten in genau dieser Ho‹he kein Risiko dar, sondern kann unmittelbar
u‹ber das Pricing und u‹ber die Definition der Deckungsmassen in den
ICAAP integriert werden. Das eigentliche Risiko der Bank besteht somit darin,
dass das Ergebnis aufgrund von Zufallsschwankungen negativ vom Erwartungswert
abweicht.
Die Bewertung der Risiken hat zur Aufgabe, die Bedeutung und Auswirkungen
der eingegangenen Risiken auf die Bank darzustellen. In einem ersten Schritt
kann eine Bank anhand der Risikoindikatoren einscha‹tzen, welche Risiken fu‹r sie
wesentlich sind. In einem zweiten Schritt sollte eine Bank die Risiken, so weit es
mo‹glich ist, quantifizieren. 20 Schlie§lich kann in einem dritten Schritt der Bedarf
an internem Kapital, das zur Deckung der Risiken notwendig ist, abgeleitet werden.
Fu‹r einen bewussten Umgang mit Risiken und eine systematische Risikosteuerung
im Sinne des ICAAP ist insbesondere eine Differenzierung der relevanten
Risikokategorien erforderlich. Dieser Leitfaden orientiert sich hierbei an bankaufsichtlichen
Risikosystematisierungen. 21 Die gewa‹hlte Risikosystematisierung
soll als Hilfestellung (vgl. Abbildung 9) zur Beurteilung dienen, in welchen
Bereichen eine Bank gegebenenfalls auf bankaufsichtliche Risikomessverfahren
(vorgegebene Methoden zur Berechnung von Mindesteigenmittelerfordernissen)
zuru‹ckgreifen kann und in welchen Bereichen zusa‹tzliche Risikomessverfahren
angebracht erscheinen.
Unter dem Begriff des Kreditrisikos werden die negativen Folgen aus Leistungssto‹rungen
oder der Nichterfu‹llung abgeschlossener Kontrakte im Kreditgescha‹ft
aufgrund einer Bonita‹tsverschlechterung des Kontraktpartners verstanden.
Die Kategorie des Kreditrisikos la‹sst sich in die Auspra‹gungen Kontrahenten-,
Beteiligungs-, Verbriefungs- sowie Konzentrationsrisiko untergliedern.
Daru‹ber hinaus existiert eine weitere Art des Kreditrisikos: das Restrisiko aus
der Verwendung von Kreditrisikominderungstechniken. Bei dieser Kreditrisikoart
ist das Risiko nicht in einer Bonita‹tsvera‹nderung des Kontrahenten zu sehen,
sondern in einer unzureichenden Verwertungsmo‹glichkeit hereingenommener
Sicherheiten. Dies kann darin begru‹ndet liegen, dass der rechtliche Mechanismus,
durch den die Sicherheit verpfa‹ndet oder u‹bertragen wurde, nicht gewa‹hrleistet,
dass die Bank das Recht hat 22 , die Sicherheit zu liquidieren oder sich den
Besitz u‹ber sie zu verschaffen. Eine weitere Mo‹glichkeit besteht darin, dass sich
die Sicherheit wider Erwarten als nicht werthaltig erweist.
Unter Marktpreisrisiken werden generell jene Risiken zusammengefasst,
deren gemeinsames Merkmal es ist, dass sie sich aus Preisvera‹nderungen auf
den Geld- und Kapitalma‹rkten ergeben. Marktpreisrisiken resultieren somit
aus Schwankungen von Substanzwertkursen (z. B. Aktien), Fremdwa‹hrungen,
Zinsen und Warenpreisen. Dementsprechend werden Marktpreisrisiken weiter
20 Bei der Risikoquantifizierung wird typischerweise der so genannte Risikograd gemessen. Das ist das Produkt aus
der Schadensho‹he in Geldeinheiten und der Eintrittswahrscheinlichkeit der mo‹glichen Zielverfehlung.
21 A‹ hnliche Systematisierungen finden sich in der EU-Richtlinie sowie in der Vero‹ffentlichung des CEBS zur Umsetzung
der Anforderungen der zweiten Sa‹ule.
22 Rechtsrisiken sind grundsa‹tzlich Bestandteil des operationellen Risikos (siehe Definition operationeller Risiken).
Rechtsrisiken, die aus Transaktionen zur Reduzierung des Kreditrisikos resultieren, werden jedoch explizit als
Unterart des Kreditrisikos definiert (Restrisiken aus Kreditrisikominderungstechniken).
Internal Capital Adequacy
Assessment Process
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