Die Chance für Anleger: Der unabhängige Depotcheck - Targobank

Frankfurter Allgemeine Sonntagszeitung
Anzeigen-Sonderveröffentlichung
24. November 2013
Anlageplanung
ie jüngste Senkung der Leitzinsen
auf 0,25 Prozent in
der Eurozone zeigt vor allem
eines: Wer weiterhin einen
Großteil seines Geldvermögens
auf einem Sparbuch, als Tages- oder
Festgeld parkt, verliert. Die Inflationsrate
frisst die Zinserträge auf – wer auf Nummer
Sicher geht, wird mit Kaufkraftverlust bestraft.
Eine Zinswende nach oben ist auf absehbare
Zeit kein Thema. Dafür geht es den
Ländern in der europäischen Währungsgemeinschaft
insgesamt zu schlecht. Dagegen
haben Anleger, die auf Sachwerte setzen,
gut lachen.
Die führenden Leitbörsen feiern praktisch
jede Woche neue Höchststände.
Zwar warnen erste Experten, dass der Aufschwung
schon bald in sich zusammenfallen
wird. Doch wann genau die Bären an den
Börsen wieder das Kommando übernehmen
werden, können auch Fachleute nicht sagen.
Das kann nächste Woche sein, nächsten
Monat, nächstes oder übernächstes Jahr.
Während einige Anleger überlegen, jetzt
noch auf den fahrenden Zug aufzuspringen, denken andere über
Gewinnmitnahmen nach.
Welche Überlegung Investoren auch anstellen, letztlich müssen
sie sich mit zahlreichen Fragen auseinandersetzen. Um eine
vernünftige Anlageentscheidung treffen zu können, braucht es vor
allem zweierlei: eine genaue Analyse des Status quo der Vermögensaufteilung.
Und sachkundigen Rat.
INNERHALB VON DREI WOCHEN KOMMT
DIE FUNDIERTE ANALYSE
Die Chance für Anleger:
Der unabhängige Depotcheck
Selten war es für Privatinvestoren so schwer wie heute, ein Vermögen aufzubauen. Leser der Frankfurter
Allgemeinen Sonntagszeitung haben die Möglichkeit, ihr Wertpapierdepot vom Institut für
Vermögensaufbau kostenlos analysieren zu lassen.
Genau das – sachkundigen Rat – bietet die Frankfurter Allgemeine
Sonntagszeitung (F.A.S.) ihren Leserinnen und Lesern. In Kooperation
mit der Targobank analysiert das Institut für Vermögensaufbau
(IVA) in München die Wertpapierdepots der F.A.S.-Leser
und beurteilt in einem ausführlichen Gutachten den Status quo. Die
Depotcheck-Aktion beginnt mit dem 24. November 2013 und endet
nach sechs Wochen am 6. Januar 2014.
Wer teilnehmen möchte, muss dazu lediglich den Fragebogen
auf Seite 3 dieser Anzeigen-Sonderveröffentlichung ausfüllen, den
Bogen ausschneiden und an das IVA nach München senden. Innerhalb
von drei Wochen erhalten Privatanleger dann ihren individuellen,
mehrseitigen Depotcheck. Und zwar völlig kostenfrei.
Eine solche Bestandsaufnahme lohnt sich: „Die Erfahrungen der
vergangenen Jahre haben gezeigt, dass speziell in Deutschland viele
private Investoren eine Schieflage im Depot aufweisen und mitunter
Optimierungsbedarf in ihrer Vermögensallokation haben“, sagt
Andreas Beck, Chef des Instituts für Vermögensaufbau.
„Mit dem Depotcheck
haben Investoren die
Möglichkeit, ihre
Investments auf den
Prüfstand zu stellen.“
Andreas Beck, Vorstand
Institut für Vermögensaufbau
Gehören Sie vielleicht auch dazu? Probieren
Sie es einfach aus! Der Depotcheck
zeigt, wo Verbesserungspotential der Anlagestrategie
besteht. Das Zinstief ist dabei
nur einer der Gründe, warum ein Check gerade
jetzt wichtig sein kann.
Um 9200 Punkte notiert der Deutsche
Aktienindex (Dax). Noch im Spätsommer
2011 stand das Barometer lediglich bei gut
5000 Punkten. Seitdem hat er mehr als 80
Prozent zugelegt. Im selben Zeitraum haben
die Notenbanken die Leitzinsen auf Rekordtiefststände
gesenkt und Sparer damit vor
neue Herausforderungen gestellt.
Niedrigzinsen machen einen
Depotcheck gerade jetzt
dringend nötig
Das Institut für Vermögensaufbau bietet Investoren
die Chance, ihr Depot nach professionellen
Anlageprinzipien aufzustellen und
damit langfristig ein Vermögen aufzubauen.
Viele Anleger haben Einzelwerte von Großkonzernen
im Depot, in der irrigen Annahme,
Verluste damit gänzlich vermeiden zu können. „Teilnehmer der Aktion
haben mit dem Depotcheck die Gelegenheit, ihre Wertpapierinvestments
auf den Prüfstand zu stellen“, sagt Andreas Beck vom IVA.
Wer von Sachwerten wie Aktien trotz der Rally an den Weltbörsen
nichts wissen will, muss damit rechnen, dass die Kaufkraft des Vermögens
Monat für Monat sinkt. Denn die Europäische Zentralbank orientiert
sich bei ihren Zinsentscheidungen nicht an Deutschland, sondern
am Wohlbefinden der Eurozone. Selbst ein Negativzins ist nicht
ausgeschlossen. Für F.A.S.-Leser gilt: Staatsanleihen, Investmentfonds,
ETFs, Derivate, Rohstoffe, Immobilien oder Aktien – egal,
worauf sie bislang gesetzt haben, der Depotcheck bietet eine fundierte
Analyse. „Das IVA wird bei der Analyse ein besonderes Augenmerk
darauf legen, inwieweit die Vermögensverteilung für die Verfolgung
von langfristigen Anlagezielen geeignet ist“, sagt Finanzexperte Beck.
Das IVA AUF EINEN BLICK
Das 2005 gegründete und in München ansässige Institut für
Vermögensaufbau (IVA) bietet vor allem Dienstleistungen für
professionelle Marktteilnehmer an. Es erstellt finanzmathematische
Analysen zur Bewertung von Portfoliorisiken und
überprüft Depotaufbau, Zusammensetzung und Investmentprozesse.
Zweites Standbein ist die Bewertung der Bankberatung
anhand von Testkäufen.
Top-Zinsen für
mein Festgeld.
Attraktive Festgeldzinsen bei
Depotübertrag
• Angebot gilt ab einem Depotübertrag 1 von mindestens
2.500,– EUR zur TARGOBANK
• Kostenlose Depotführung bei Nutzung des Online-Postfachs
2,75 % 1
für 12 Monate
Lernen Sie uns kennen – z. B. in einer unserer rund 340 Filialen oder unter www.targobank.de
(1) Die maximale Summe für das Festgeld beträgt 100.000,– EUR pro Kunde, darf jedoch den Wert des Depotübertrages nicht überschreiten. Stand: Oktober 2013. Angebot freibleibend.

V2 Frankfurter Allgemeine Sonntagszeitung Verlagsspezial / Anlageplanung / 24. November 2013
Gewinnen mit Investmentfonds
Das Thema Geldanlage wird immer wichtiger – wer es verdrängt, dem drohen finanzielle Engpässe im
Alter. Noch immer investieren zu wenige Privatanleger Teile ihres Geldvermögens in Wertpapiere. Gerade
aktiv gemanagte Investmentfonds eignen sich gut für Vermögensaufbau und Altersvorsorge. Worin
die Vorteile von Fonds liegen – und warum gute Beratung bei der Auswahl so wichtig ist.
ine Rendite, die deutlich oberhalb
der Inflationsrate liegt,
und zugleich ein risikoarm aufgestelltes
Portfolio, das ist der
Wunsch vieler Anleger. In Zeien
haussierender Aktienmärkte und niedrier
Sparzinsen möchten sich viele Investoren
ieder mit dem Thema Wertpapiere beschäfigen.
Doch welcher Titel gehört ins Depot?
ohstoffaktien oder Konsumwerte? Zyklier
oder defensive Werte? Ohne profunde
enntnisse der Märkte und der Konjunktur
assen sich diese Fragen nicht beantworten.
Anleger, die sich Einzelwerte ins Depot
egen, stehen dabei vor einem Problem. Die
eisten kaufen sich eine willkürliche Ausahl
an Einzelaktien, zumeist bekannte Unernehmen,
die im Deutschen Aktienindex
elistet sind. Die moderne Portfoliotheorie
esagt, dass nicht der Einstiegszeitpunkt über
en langfristigen Erfolg eines Wertpapiernvestments
entscheidet, sondern die Streung
auf verschiedene Anlageklassen. Bei der
ertpapierauswahl kommt es deshalb auf das
isikomanagement an.
Den meisten Privatanlegern fehlen sowohl
ie Zeit als auch die Kenntnisse, sich darüber
edanken zu machen. Andreas Beck vom
nstitut für Vermögensaufbau sagt, dass viele
enschen zudem Angst vor einer Versorungslücke
im Alter haben: „Die Vorsorgeroblematik
überfordert die Menschen.“ Das
eigen auch Ergebnisse einer europaweiten
mfrage im Auftrag des Bundesverbands für
nvestment und Asset Management (BVI)
om April 2013. Demnach fürchten 69 Proent
der Europäer, im Alter ihren Lebenstandard
nicht halten zu können.
Aktive Fondsmanager können dabei helen,
die Lücken in der langfristigen Geldanage
zu schließen. Die besten Fondsmanager
erfügen über langjährige Erfahrung an den
inanzmärkten und können als sogenannte
Stockpicker nachweisen, dass sie bei der Wertpapierauswahl
einen guten Riecher haben. Sie
verfügen über Branchenkenntnisse, interpretieren
makroökonomische Trends und wählen
dadurch Wertpapiere mit Kurspotential aus.
Das sind in der Regel Aktien und Anleihen.
Die besten Fondsmanager investieren
darüber hinaus in andere Anlageklassen wie
Immobilien, Währungen, Rohstoffe – zum
Beispiel Gold – und Derivate.
Doch welcher Fondsmanager verfolgt die
Strategie, die am besten zu den individuellen
Anlagezielen eines Privatanlegers passt?
Bei der Beantwortung dieser Frage hilft die
Targobank.
GUT GEMANAGTE FONDS KÖNNEN
DEN VERGLEICHSINDEX SCHLAGEN
Im Gegensatz zu Sparkassen und anderen
Banken ist die Tochtergesellschaft der französischen
Genossenschaftsbank Crédit Mutuel
nicht an hauseigene Produkte gebunden. Bei
der Produktauswahl wird die Targobank von
der Ratingagentur Feri unterstützt, die die
Fonds in einem zweistufigen Verfahren (siehe
Grafik rechts) auf Herz und Nieren prüft.
Am Ende des Auswahlprozesses bleiben
rund 100 Investmentfonds übrig, die den
Anforderungen der Targobank entsprechen
und am Ende eines Beratungsgesprächs
empfohlen werden. Entweder in Form von
„Vermögensmanagementfonds“ oder als Mix
von Aktien-, Renten- oder Immobilienfonds,
die nach den Grundsätzen der „Asset Allocation“
unter Risikogesichtspunkten zusammengestellt
werden.
Dieser Beratungsansatz bietet für die
Kunden viele Vorteile: Die besten aktiv gemanagten
Fonds schneiden – nach Berücksichtigung
der Kosten – besser ab als der Markt
– zum Beispiel der Deutsche Aktienindex, der
Eurostoxx 50 oder der MSCI World.
Was aber macht aktiv gemanagte Fonds
so besonders? Wo liegt der Mehrwert eines
Fondsmanagers und seines Teams? Bankkunden,
die ihr Geld in börsengehandelte
Indexfonds investieren – ihr Geld also passiv
anlegen –, sind stets zu 100 Prozent am Markt
investiert. Sie nehmen jeden Aufschwung,
aber auch jeden Absturz eins zu eins mit.
Der Vorteil von Investmentfonds: Die Finanzprodukte
sind sehr flexibel. Anleger, die
zum Beispiel eine große Summe geerbt haben,
können diese in eine oder mehrere Fonds investieren.
Wer dagegen für die Altersvorsorge
aus dem laufenden Gehalt sparen will, kann
dagegen schon ab 25 Euro pro Monat in einen
Investmentsparplan einzahlen.
Diese Flexibilität verlangen auch immer
mehr Anleger von den Fondsmanagern.
„Die Entwicklung geht dahin, absolute Performance
zu erzielen“, sagt Bert Flossbach
von Flossbach, Chef der Kölner Vermögensverwaltung
Flossbach & von Storch.
Welche Fondsauswahl ist nun aber möglich?
Für risikoscheue Anleger gibt es zum Beispiel
Renten- oder Geldmarktfonds. Rentenfonds
investieren in Anleihen von Staaten oder
Unternehmen. Geldmarktfonds legen das Kapitalvermögen
in Anleihen oder kurzen Festgeldanlagen
an. Die Renditen sind hier zwar
recht sicher, aber auch nicht sonderlich hoch.
Mehr Ertrag können Immobilien- oder
Aktienfonds bringen, allerdings ist hier auch
das Risiko etwas größer. Um unliebsame Überraschungen
bei Fondsinvestments zu vermeiden,
sollten Anleger generell wissen, wie der
Inhalt des Fonds aussieht, welche Unternehmen
in einem Aktienfonds vertreten sind. Hier
hilft das persönliche Beratungsgespräch.
Natürlich sollte in Aktienfonds nur Geld
fließen, dass man nicht zu einer bestimmten
Zeit braucht, etwa als Kapitalstock für eine
Immobilienfinanzierung. Der Anlagehorizont
sollte also idealerweise einige Jahre betragen.
Teure Sicherheit: Kaufkraft schwindet
Abgeltungsteuer FONDSUNIVERSUM
und Inflation fressen die spärlichen Zinserträge
auf. Nicht einmal mehr die 6000 aktuelle Fonds Kaufkraft wird so noch
gesichert.
Kaufkraftverlust:
Abgeltungsteuer:
2300 € 1 140 € 2
Zinsertrag:
Quantitative
Analyse
Qualitative
Analyse
1140 €
Verlust
pro
Jahr
100000 Euro Vermögen
1
Inlation 2011: 2,3%; 2 Nach Abzug Sparerpauschbetrag,
inkl. Solidaritätszuschlag FONDSAUSWAHL
und Kirchensteuer (max.);
3
bei 1,3 % Zins Festgeld (12 < 100 Monate); FondsGrafik nicht proportional
Renditekiller Sicherheitsbedürfnis
Viele Deutsche scheuen renditestarke Anlageformen: Nur ein Bruchteil -
weniger als zehn Prozent - haben sie in Investmentfonds angelegt. Auch
Aktien besitzt nur eine Minderheit. Ein Fehler in der Niedrigzinsphase.
Spar-, Sicht-, Termin-Einlagen und Bargeld
1928 Mrd. €
Geldanlagen bei Versicherungen
1300 € 3 1432 Mrd. €
Investmentfonds
395 Mrd. €
Festverzinsliche Wertpapiere 4
247 Mrd. €
Aktien
222 Mrd. €
Sonstiges
492 Mrd. €
Quelle: Deutsche Bundesbank,
Grafiken: Andreas Voltmer, André Laame
Schritt für Schritt ein Vermögen aufbauen
Kredite tilgen
Die Basis für einen langfristigen Investmenterfolg
beginnt im Alltag: Es geht darum,
den Zahlungsverkehr zu regeln. Pflicht
ist ein Girokonto, die Inanspruchnahme
des Dispokredits sollte die Ausnahme sein.
Kaum eine Anlage lohnt sich derzeit mehr,
als den Dispokredit zu tilgen.
Rücklagen bilden
Wer seinen Dispokredit getilgt hat, sollte im
zweiten Schritt anfangen, eine „eiserne Reserve“
aufzubauen. Denn mit einer Autoreparatur
oder einer kaputten Waschmaschine
sollte man immer rechnen. Für die Reserve
– Experten raten zu drei bis vier Monatsgehältern
– bietet sich ein täglich kündbares
Tagesgeldkonto an.
Langfristig Anlegen
Beim Vermögensaufbau geht es darum,
sein Geld zu mehren. Je länger der Spar–
horizont, desto stärker kann man auf renditestarke
Anlageformen wie aktiv gemanagte
Investmentfonds setzen. Regelmäßige
Depotchecks und Gespräche mit dem
Bankberater helfen, das Portfolio renditestark
auszurichten.
„Nichts bringt den Menschen im Leben weiter als Scheitern“
Andreas Beck, der Leiter des Instituts für Vermögensaufbau, blickt auf eine ungewöhnliche Karriere zurück.
Heute ist der promovierte Philosoph ein gefragter Experte bei Banken und Finanzredaktionen
Andreas Beck weiß, dass es sich lohnen kann,
ungewöhnliche Wege zu gehen. Dafür reicht
schon ein kurzer Blick auf seine Biographie:
Nach der achten Klasse bricht Beck die Schule
ab und wird Betriebsschlosser. Erst auf
dem zweiten Bildungsweg holt er das Abitur
nach, studiert schließlich Mathematik und
Philosophie. In Letzterer promoviert er sogar.
„Nichts bringt den Menschen im Leben weiter
als Scheitern“, findet Beck rückblickend.
Und er selbst ist der beste Beweis.
Seine berufliche Laufbahn beginnt Beck,
Jahrgang 1965, bei der Münchner Rück, wo
er Risiken bewertet. Später wechselt er zur
Softwarefirma Tetralog Systems und steigt
hier bis zum Vorstand auf. 2005 gründet er
das Institut für Vermögensaufbau (IVA). 25
Mitarbeiter hat das Unternehmen inzwischen,
soeben ist man in größere Büroräume
gezogen. Die Kompetenz des IVA ist
begehrt. Das Geschäft boomt.
analytiker suchen ständig nach
innovativen lösungen
Das Kerngeschäft des IVA ist die Risikobewertung
von Kapitalanlagen. Und auch hier
möchten Beck und sein Team ungewöhnliche
Wege gehen. Unaufhörlich sind sie auf der
Suche nach innovativen und andersartigen
Lösungen, mit denen Anleger ihre Risiken
vermindern können.
Die Risikokontrollen vieler Banken sind
längst nicht so effektiv, wie sie sein sollten,
glaubt Beck. Das habe zuletzt die Finanzkrise
deutlich bewiesen. Beck und seine
Mitarbeiter dagegen prüfen Risiken in allen
denkbaren Bereichen und gehen damit weit
Andreas Beck ist ein zuversichtlicher Mensch: „Risiko ist nichts Böses“, findet er.
über die üblichen Standardverfahren der
meisten Banken und Vermögensverwalter
hinaus. Dabei lassen sie auch die Erkenntnisse
der Wissenschaft nicht außen vor.
Davon zeugen die prall gefüllten Regale des
IVA-Büros: Ein Buch über Risikomanagement
und Kapitalmärkte drängt sich hier an
das nächste.
Foto: Andreas Müller
„Risiko“, das sagt Beck ganz klar, „ist
nichts Böses.“ Anleger sollten durchaus Risiken
eingehen, denn nur so haben sie eine
Chance auf lohnende Erträge. Wichtig sei
„Nur wer sein Vermögen
ganzheitlich
betrachtet, kann
Fehler vermeiden.“
Andreas Beck, Vorstand
Institut für Vermögensaufbau
aber, dass sie „sehr breit gestreut investieren
und auf die Kosten achten. Und durchaus
selbstbewusst agieren.“
„Breit streuen“ bedeutet für Beck, nicht
nur auf Aktien zu setzen, sondern auch Immobilien
und festverzinsliche Papiere zu
berücksichtigen. „Diese Mischung – Aktien,
Anleihen, Immobilien – war vor 50 Jahren
sinnvoll, und das ist auch heute noch so.“
Denn im Falle einer Krise wären nie alle Bereiche
im gleichen Maße betroffen – und die
stabileren Bereiche könnten so die Verluste
der schwächeren abfedern.
„Anleger sollten bei der Kapitalanlage
statt quantitativer Fragen besser qualitative
Fragen stellen.“ Beck meint damit, dass
für Investoren nicht ausschließlich historische
Kursgewinne eine Rolle spielen sollten.
Vielmehr sollten sie prüfen, in welche Unternehmen
sie wirklich investieren wollen.
Einen ähnlich kritischen Blick empfiehlt der
Risiko-Experte bei Fondsmanagern: es gebe
triftige Gründe warum manche langfristig
erfolgreicher seien als andere.
Deutliches Plädoyer für
renditestarke investments
Generell rät Beck, der über sich selbst sagt,
dass er sich nicht von anderen managen
lassen will, Privatanlegern zu mehr Eigeninitiative.
Die Freiheit, die sie haben, sollten
sie auch nutzen. Allerdings würden viele
von ihnen zu ausgesprochen komplexen
Produkten neigen, die sie weder verstünden,
noch überblicken könnten. Einfachheit sei
deshalb die Devise.
Viele Menschen würden den Aktienmarkt
sofort verteufeln, wenn der DAX
einbreche, sagt Beck. Dabei würden ein
bisschen Erfahrung und ein längerer Atem
schon ausreichen, viele Ängste von Privatanlegern
zu beruhigen.
Neben der Risikobewertung sind Bankentests
das zweite, ebenfalls sehr erfolgreiche
Standbein des IVA. Für dieses
zeichne sich sein Vorstandskollege Kai
Fürderer verantwortlich, erklärt Beck bescheiden.
Fürderer hält 20 Prozent des
IVA, während Beck 30 Prozent besitzt. 40
Prozent gehören Tetralog, dem Software-
Unternehmen, aus dem das IVA hervorgegangen
ist.
Dass die restlichen zehn Prozent den
Mitarbeitern gehören, entspricht der Philosophie
des IVA. „Das hier ist alles Teamarbeit“,
betont Beck.

Frankfurter Allgemeine Sonntagszeitung Verlagsspezial / Anlageplanung / 24. November 2013
V3
So lassen Sie
Ihr Depot unter die
Lupe nehmen
Gerade in der momentanen Niedrigzinsphase ist es wichtig, sich für die
Geldanlage Zeit zu nehmen und sachverständigen Rat einzuholen. Der
kostenlose und unabhängige Depotcheck durch das Münchner Institut
für Vermögensaufbau ist in wenigen Minuten auf den Weg gebracht.
ie globalen Märkte sind heute
unübersichtlicher denn je.
Gerade für Privatinvestoren
ist deshalb guter Rat entscheidend
für den Anlageerfolg.
Die Leser der Frankfurter Allgemeinen
Sonntagszeitung haben die einmalige
Chance, ihre Vermögensanlagen vom Institut
für Vermögensaufbau (IVA) sachkundig
analysieren zu lassen. Und zwar kostenlos.
Ermöglicht wird diese Aktion durch eine
Initiative der Targobank.
Teilnehmen ist dabei denkbar einfach: Sie
müssen lediglich bis zum 6. Januar 2014 den
untenstehenden Fragebogen ausfüllen, ausschneiden
und an das IVA in München schicken.
Alternativ können Sie Ihre Angaben
auch im Internet eingeben. Die Adresse lautet:
https://www.depotcheck-faz.de/anzeige/.
Innerhalb von drei Wochen erhalten Sie
Ihren individuellen, mehrseitigen Depotcheck.
Um den Fragebogen ausfüllen zu können,
benötigen Sie nicht viel mehr als eine Übersicht
Ihres momentanen Wertpapiervermögens
– entweder in Form möglichst aktueller
Depotauszüge oder durch eine direkte Einsicht
in die eigenen Depotwerte. Außerdem
sollten die Unterlagen über Ihre Bausparverträge,
Kapital- und Rentenversicherungen in
Griffweite liegen. Dann kann es auch schon
losgehen.
Zunächst geht es um eine Einschätzung
Ihrer Risikobereitschaft. Die hängt natürlich
von Ihren persönlichen Präferenzen und
Lebensumständen ab. Bedenken sollte man
dabei aber, dass jüngere Menschen durchaus
größere Risiken eingehen dürfen als
ältere. Was die Höhe der kurzfristig benötigten
Reserven angeht, können Sie sich
an folgender Faustregel orientieren: Drei
Netto-Monatsgehälter sollten stets verfügbar
gehalten werden. Allerdings bevorzugen
viele Anleger eine deutlich höheren Betrag.
Bei allen folgenden Punkten, die sich auf
Ihre heutigen Vermögenswerte beziehen,
gilt: Was bekämen Sie, wenn Sie Ihre Wertpapiere
heute verkaufen würden? Beim Wert
Ihres Immobilienbesitzes ist ausschließlich
der Anteil entscheidend, den Sie bereits
selbst finanziert haben. Der fremdfinanzierte
Anteil bleibt also außen vor. Auch hier
heißt es: Was würden Ihnen netto bleiben,
wenn Sie heute Ihre Immobilie verkaufen?
An zwei Stellen bitten wir Sie, zwischen
Ihren einzeln erworbenen Aktien und Ihren
Anlagen in Investmentfonds zu unterscheiden.
Bitte geben Sie hier an, wie viel Prozent
Ihrer Renten- oder Aktienanlagen in
Investmentfonds stecken. Sofern bei Ihren
geschlossenen Beteiligungen keine aktuellen
und präzisen Werte vorliegen, können Sie
hier auch den ursprünglich von Ihnen investierten
Wert nennen.
Wer noch weitere Fragebögen benötigt, kann
diese kostenlos per Post, E-mail oder Fax beim
Institut für Vermögensaufbau anfordern:
Per Post: Institut für Vermögensaufbau, Stichwort
„Anforderung Erfassungsbogen“, Landsberger
Str. 98, 80339 München
Per E-mail: mail@institut-va.de, Betreff
„Anforderung Erfassungsbogen“
Per Fax: 0 89/46 13 91 79
Mitmachen und
eins von fünf
iPad Air gewinnen
Depotcheck Erfassungsbogen
! E
AUSFÜLLEN AUSSCHNEIDEN ABSENDEN Institut für Vermögensaufbau
Landsberger Straße 98
80339 München
1 2 3
1. Persönliche ANGABEN
Vorname
Name
E-Mail
Telefonnummer
Straße / Hausnummer
PLZ / Ort
Geburtsjahr
Aktuelle Erwerbssituation?
angestellt
selbständig
nicht erwerbstätig
2. Risikoeinstellung
Wie stufen Sie Ihre finanzielle
Risikobereitschaft ein?
gering (Sicherheit und geringe
Wertschwankungen sind mir am
wichtigsten)
mittel (für höhere Renditen bin ich
bereit, auch erhöhte Wertschwankungen
zu akzeptieren)
hoch (für hohe Renditen bin ich
bereit, auch hohe Wertschwankungen
zu akzeptieren)
3. Liquidität
Wie viel Prozent Ihres heutigen
Anlagevermögens benötigen Sie als
kurzfristig verfügbare Reserve?
%
Wie viel Prozent Ihres heutigen Anlagevermögens
planen Sie mindestens
5 Jahre angelegt zu lassen?
%
4. Bargeld/geldMarktfonds Euro
Bargeld auf Tages- und Festgeldkonten
Euro
Geldmarktfonds Euro
5. Immobilien
Besitzen Sie eigenoder
fremd genutzte Immobilien?
ja
nein
Euro
Wie hoch ist der aktuelle Gesamtwert Ihrer
eigen- und fremdgenutzten Immobilien
(abzüglich ggf. vorhandener Hypotheken)?
Euro
Offene Immobilienfonds
6. RENTEN/ANLEIHEN
(Einzelpapiere und Fonds)
Euro
Renten Euroraum, kurze Laufzeiten
Euro
Renten Euroraum, Staatsanleihen
Euro
Renten Euroraum,
Unternehmensanleihen
Renten Euroraum High Yield
(hochverzinslich)
Euro
Euro
Renten Euroraum, gestreut über Arten
und Laufzeiten
Euro
Renten, weltweit gestreut über Arten
und Laufzeiten
Euro
Renten Schwellenländer (Emerging
Markets)
Euro
Wie viel Prozent Ihrer Rentenanlagen
sind in Fonds investiert? (somit nicht
in einzelnen Anleihen)
%
7. AKTIEN
(Einzelpapiere und Fonds)
Aktien Europa (z.B. Deutschland, Schweiz,
Großbritannien)
Euro
Aktien Nordamerika (USA, Kanada)
Euro
Aktien Asien
(z.B. China, Japan, Hongkong)
Euro
Weltweit gestreute Aktien
Euro
Aktien Schwellenländer
(z.B. Osteuropa, Lateinamerika, BRIC)
Euro
Branchenfonds (z.B. Rohstoffe, Energie,
Konsumgüter)
Euro
Wie viel Prozent Ihrer Aktienanlagen
sind in Fonds investiert? (somit nicht
in einzelnen Aktien)
%
8. MISCH-/DACHFONDS
Misch-/Dachfonds defensiv
(Aktienquote max. 30%)
Euro
Misch-/Dachfonds ausgewogen
(Aktienquote ca. 50%)
Euro
Misch-/Dachfonds offensiv
(Aktienquote mind. 65%)
9. ANLAGEZERTIFIKATE
Zins- und inflationsabhängige
Anlagezertifikate
Euro
Euro
Aktien- und rohstoffpreisabhängige
Anlagezertifikate
Euro
10. ALTERNATIVE ANLAGEN
Fremdwährungen
(Bar/Geldmarkt- und Devisenfonds)
Euro
Gold (physisch/Goldfonds)
Zertifikatefonds
Euro
Beschreibung
Ich Fondsgebundene bin damit einverstanden, Lebens- durch die TARGOBANK zu Finanzdienstleistungen der
TARGOBANK und Rentenversicherungen während der üblichen (heutiger Geschäftszeiten angerufen zu werden. Die Erteilung
dieser Rückkaufswert) Einwilligung ist freiwillig. Die Einwilligung kann ich jederzeit formlos und ohne
Einfluss auf ein ggf. bestehendes Euro Vertragsverhältnis widerrufen.
Euro
Der Widerruf ist zu richten an:
Euro
Euro
Hedgefonds/Private Equity Fonds
Euro
Geschlossene Beteiligungen
(z.B. Immobilien, Schiffe, Flugzeuge)
Euro
11. BAUSPARGUTHABEN/
VERSICHERUNGEN
Bausparguthaben
Euro
Kapitallebens- und
-rentenversicherungen (heutiger Rückkaufswert)
Institut für Vermögensaufbau
Stichwort „Widerruf Kontakt durch TARGOBANK“
Eine Landsberger Initiative Straße 98 der
80339 München
mail@institut-va.de
mit Unterstützung des
12. SONSTIGE GELDANLAGEN
Verfügen Sie noch über Geldanlagen, die
sich den oben aufgelisteten Kategorien
nicht zuordnen lassen, die aber wesentliche
Teile Ihres Vermögens ausmachen?
Dann haben Sie im Folgenden die
Möglichkeit, diese selbst einzutragen.
Bitte geben Sie auch hier den aktuellen
Gesamtwert der Vermögensobjekte an,
die Sie in dieser Anlageklasse besitzen.
Beachten Sie in diesem Zusammenhang
bitte, dass bestimmte Anlageklassen
grundsätzlich nicht in die Analyse einbezogen
werden können.
Beschreibung
Beschreibung
Euro
Euro
Teilnahmebedingungen
Das Institut für Vermögensaufbau (IVA)
bietet in Zusammenarbeit mit der TAR-
GOBANK eine unabängige Depotanalyse
Ihrer Vermögenswerte an. Zu diesem
Zweck werden die von Ihnen angegebenen
Daten erhoben, verarbeitet, genutzt
und gespeichert.
Die Weitergabe Ihrer personenbezogenen
Daten an die TARGOBANK erfolgt im
Zuge der Initiative für die Zusendung
weiterführender Informationen. Eine
Weitergabe Ihrer Finanzdaten oder Vermögensverhältnisse
an die TARGOBANK
erfolgt nicht. Die datenschutzrechtlichen
Belange werden ohne Einschränkung
gewährleistet, und es erfolgt keine Übermittlung
Ihrer Daten an Dritte.
Sie können dieser Datennutzung
widersprechen, jedoch kann die
Dienstleistung der Depotanalyse in
diesem Fall nicht erbracht werden. Die
Datenspeicherung und -verarbeitung
erfolgt ausschließlich im Rahmen der
Initiative; die Daten der Teilnehmer
werden spätestens 6 Monate nach
Beendigung der Initiative gelöscht.
Teilnahmeberechtigt an der Initiative
sind sämtliche natürlichen Personen
ab 18 Jahren, die zum Zeitpunkt der
Teilnahme ihren ständigen Wohnsitz
in Deutschland haben. Die Teilnahme
an der Initiative ist nur einmal pro
Teilnehmer möglich. Teilnehmer des
IVA Depotchecks nehmen automatisch
an dem Gewinnspiel der TARGOBANK
teil. Die Teilnahmebedingungen für
das Depotcheck-Gewinnspiel finden Sie
unter: https://www.depotcheck-faz.de/
anzeige/teilnahme-gewinnspiel.php.
Ich bin damit einverstanden, durch die
TARGOBANK zu Finanzdienstleistungen
der TARGOBANK während der üblichen
Geschäftszeiten angerufen zu werden.
Die Erteilung dieser Einwilligung ist
freiwillig. Die Einwilligung kann ich
jederzeit formlos und ohne Einfluss auf
ein ggf. bestehendes Vertragsverhältnis
widerrufen. Der Widerruf ist zu richten
an: Institut für Vermögensaufbau,
Stichwort „Widerruf Telefonkontakt“,
Landsberger Straße 98, 80339 München,
mail@institut-va.de:
Unterschrift

V4 Frankfurter Allgemeine Sonntagszeitung Verlagsspezial / Anlageplanung / 24. November 2013
Die moderne Bank für Privatkunden
Nach den Erfahrungen in den vergangenen Jahren hat die Targobank ihre Kundinnen und Kunden gefragt, was sie wirklich wollen.
Das Ergebnis: Die Kunden wollen Banking ohne Barrieren.
Wir vernetzen
unsere Zugangswege,
um Bankgeschäfte
für
unsere Kunden so
einfach wie möglich
zu machen.“
jürgen lieberknecht, Vorstand
für produktmanagement und
marketing bei der targobank
Seit Bankkunden zu Hause auf ihrem
Computer oder unterwegs mit
dem Smartphone Geschäfte aller
Art abwickeln, erwarten sie das
auch von ihrer Bank. Sie möchten
Geld überweisen, Fonds kaufen oder Kredite
beantragen – egal, ob eine Bankfiliale in der
Nähe ist oder nicht.
Viele Privatbanken, Sparkassen und Genossenschaftsbanken
investieren deswegen
vor allem ins „Direktbanking“ und ziehen
sich zugleich aus der persönlichen Beratung
zurück. Europaweit haben die Geldhäuser
in den vergangenen fünf Jahren mehr als
20000 Filialen geschlossen – die Frankfurter
Managementberatung Investors Marketing
rechnet nach einer Befragung unter Bankern
sogar damit, dass die Zahl der Zweigstellen
bis 2020 um weitere zehn Prozent schrumpfen
wird.
Die Targobank geht den umgekehrten
Weg: Sie setzt auf den Dreiklang aus Produktangebot,
Beratung und Vor-Ort-Service. Die
Tochtergesellschaft der französischen Genossenschaftsbank
Crédit Mutuel investiert
gegen den Branchentrend in den Ausbau ihres
Filialnetzes. Das Institut ist davon überzeugt,
dass es langfristig nur wachsen kann, wenn
es in die persönliche Beratung vor Ort investiert.
Im vergangenen Jahr hat die Targobank
elf neue Filialen eröffnet, 2013 kommen acht
weitere Niederlassungen hinzu, 2014 werden
es noch einmal zwölf Standorte sein – vorzugsweise
in Regionen, aus denen sich Wettbewerber
zurückziehen.
Banking daheim und den
Service der Filiale nutzen
Der Ausbau des Filialnetzes hat viele Gründe:
Zwar informieren sich viele Kunden im
Internetzeitalter zunächst auf Vergleichsportalen
über Preise und Konditionen. Umfragen
zeigen aber: Auf eine persönliche
Beratung in einer Filiale möchte die überwiegende
Mehrheit der Kunden in Deutschland
trotzdem nicht verzichten.
Für eine moderne Privatkundenbank ist
das eine Herausforderung: Die Kundinnen
und Kunden wollen zu jedem Zeitpunkt und
von jedem Ort Bankgeschäfte abschließen.
Das geht am besten, indem man die Vorteile
einer Filialbank mit der ganztägigen Erreichbarkeit
und den günstigen Konditionen
einer Direktbank verbindet.
Die Targobank will auch in den kommenden
Jahren expandieren. In diesem wettbewerbsintensiven
Umfeld positioniert sie sich
deshalb als Multikanalbank. „Nur wenn es
uns gelingt, sämtliche Vertriebskanäle zu
vernetzen, werden wir zusätzliche Kundinnen
und Kunden gewinnen und von unseren
Leistungen und Angeboten überzeugen können“,
sagt Jürgen Lieberknecht, Vorstand für
Produktmanagement und Marketing bei der
Targobank.
Außer in der Filiale können Kunden
ihre Bankgeschäfte bei der Targobank auf
Wunsch von zu Hause, per Telefon, Selbstbedienungsterminal
und Smartphone-App
erledigen. Auf sozialen Netzwerken wie
Facebook und Twitter kommunizieren die
Banker mit ihren Kunden. Fragen zum europäischen
Zahlungssystem SEPA spielen dort
eine Rolle oder die Frage „Wie kann ich am
besten für mein Kind Geld anlegen?“.
In einem „Blog“ berichten Auszubildende
über Prüfungen und veröffentlichen Fotos
und Geschichten zu ihrem Arbeitsalltag auf
einer besonderen Website.
bank mit langer tradition
Dabei blickt die Bank auf eine lange Geschichte
zurück: Als erstes Institut vergab die damalige
Kundenkredit GmbH 1926 Ratenkredite an
Konsumenten. Bis 1992 notierte die Kundenkreditbank
an der Düsseldorfer Börse. Im gleichen
Jahr führte das Unternehmen als erstes in
Deutschland das Geldabheben am Automaten
ein. Seit dem Jahr 2000 können Kunden im
Rahmen einer „offenen Architektur“ zahlreiche
Investmentfonds führender Gesellschaften
kaufen. Und als erstes Geldhaus ermöglicht die
Targobank seit 2012 kontaktloses Bezahlen
mit dem Mobiltelefon.
Im Unterschied zu ihren Konkurrenten
tritt die Targobank über sämtliche Vertriebskanäle
am Markt unter einem Markennamen
auf. Operativ hat sich diese Strategie längst
bewährt. In einer Zeit, in der andere Sparkassen
und Banken überlegen, ob und wie
sie ihre Internetaktivitäten mit dem Filialgeschäft
verbinden, erntet die Targobank die
Früchte ihrer Investitionen.
Kunden profitieren von gut
geschulten Beratern
Für das Geschäftsjahr 2012 verzeichnete
man das dritte Jahr in Folge steigende Gewinne.
Auch bei der Kundenzufriedenheit
bekommt das Geldhaus Bestnoten: Die
Deutsche Schutzvereinigung für Wertpapierbesitz
(DSW) sah die Targobank in einer
Studie ganz vorn und ernannte sie zur
„Fairsten Bank 2012“. Das Anlegermagazin
Focus Money attestierte ihr die beste Ruhestandsplanung
vor Deutscher Bank und
Commerzbank.
Die guten Testergebnisse sind kein Zufall.
Sämtliche Anlageberater der Targobank
wurden von Experten der Frankfurt School
of Finance & Management geschult und
zertifiziert. Damit das Institut seine Kunden
bundesweit einheitlich gleich gut beraten
kann, verwenden die Berater einen computerunterstützten
Finanzplaner. Erst nachdem
die Berater gemeinsam mit den Kunden
die Risikobereitschaft, das Anlageziel und
den Anlagehorizont geklärt haben, entscheidet
das Institut, welcher Fonds für die Kundinnen
und Kunden am besten geeignet ist.
„Die Kundenzufriedenheit hat bei uns
Priorität“, sagt Lieberknecht, „in den vergangenen
Jahren haben sich die Bedürfnisse der
Kunden geändert – entsprechend haben wir
unsere Beratung verbessert.“
Raus aus der Schockstarre
Wer aus lauter Angst vor Krisen sein Geld auf dem Sparbuch versauern lässt, macht alles falsch.
Nur wer systematisch anlegt, kann auch in Zeiten von Niedrigzinsen ein Vermögen aufbauen.
Bei Fairness ganz vorne
Bankkunden wünschen sich Beratung und Qualität. Die Deutsche Schutzvereinigung für Wertpapierbesitz
wollte wissen, wer beides bietet.
„German Angst“ ist einer der Exportschlager
der deutschen Sprache,
in guter Gesellschaft mit „Kindergarten“
oder „Fräuleinwunder“. Auf
das hiesige Verhältnis zu Geld angewandt,
heißt der Begriff übersetzt:
Viele sind durch die Krisen der vergangenen
Jahre verunsichert, misstrauen
Bankberatern und vermeintlich
sicheren Kapitalanlagen und
tun deshalb – nichts. Das hat weitreichende
Konsequenzen: Milliardenschwere
Summen lagern schlecht
oder gar nicht verzinst auf Spar-,
Tages- und Festgeldkonten. Dabei
können die Sparer zusehen, wie ihr
Geldvermögen von der Inflationsrate und –
ab einer bestimmten Höhe – von der Abgeltungsteuer
aufgefressen wird. Der Sparzins
für Tagesgeld liegt wegen der Leitzinsen nahe
null – das Preisniveau ist dagegen zuletzt in
Deutschland um 1,2 Prozent gestiegen.
WER DAS GELDVERMÖGEN BREIT
STREUT, HÄLT SEIN RISIKO GERING
„Wer sein Geldvermögen jahrelang schlechtverzinst
auf einem Sparbuch parkt, droht
langfristig in die Altersarmut abzurutschen“,
warnt Jürgen Lieberknecht, Vorstand für
Produktmanagement und Marketing bei der
Targobank. Doch die Schockstarre kann,
wie fast jede Form der Angst, überwunden
werden. Mit relativ einfachen Mitteln. Anleger
müssen ihr Geld breit streuen und in eine
Vielzahl von Wertpapieren investieren.
Um das Risiko möglichst gering zu halten,
können Anleger zeitgleich in Aktien,
Derivate, Renten, Immobilien, Währungen
und Rohstoffe investieren. Denn eine einzelne
Anlageform ist meist mit einem hohen
Risiko verbunden: Investiert man beispielsweise
nur in Aktien, kann dies in guten
Marktperioden hohe Renditen bedeuten, in
schlechten ebensolche Verluste.
Wer bei der Vielzahl der Möglichkeiten
einen erneuten Angst-Schub bekommt, kann
sich Hilfe holen. Aktiv gemanagte Investmentfonds
sind gut geeignet, in unterschiedliche
Anlageklassen zu investieren und damit
das Risiko breit zu streuen. Dazu zählen
Aktien-, Renten- und Immobilienfonds,
aber auch Misch- und Dachfonds.
FINANZEXPERTEN EMPFEHLEN
REGELMÄSSIGEN DEPOTCHECK
Vor allem aktiv gemanagte Investmentfonds
haben sich in den vergangenen fünf Jahren bewährt.
Die Targobank bietet Angebote renommierter
Vermögensverwalter an, zum Beispiel
Banque du Luxembourg, Bantleon, Black-
Rock, Credit Suisse und Flossbach von Storch
– die Fondsmanager haben gezeigt, dass man
mit Wertpapieren auch in turbulenten Zeiten
attraktive Renditen bei überschaubarem Risiko
erzielen kann.
Nicht nur unerfahrene Anleger sollten
sich von einem Experten beraten lassen, auch
erfahrene Investoren sollten regelmäßig mit
einem Berater ihres Vertrauens über
ihre Anlagestrategie sprechen.
Welches Produkt am Ende empfohlen
wird, hängt von der Situation
des Kunden ab. Eine alleinerziehende
Mutter hat andere Ziele als
ein Mittfünfziger, der überlegt, zwei,
drei Jahre früher in Rente zu gehen.
Die Säulen der Vermögensplanung
– Risiko, Rendite und Liquidität
– sollten ein- bis zweimal im Jahr
analysiert und neu gewichtet werden.
Lieberknecht: „So können wir
sicherstellen, dass unsere Kundinnen
und Kunden das für sie beste Angebot
bekommen.“
ANLEGER KÖNNEN ALLE
INVESTMENT-WERKZEUGE NUTZEN
Erfahrene Privatinvestoren können sich ihre
Depots natürlich auch selber zusammenstellen.
Das Online-Brokerage der Targobank
ist leicht zu bedienen, so dass Anleger auf
Wunsch rund um die Uhr handeln können.
Bei der Targobank können sie zwischen
6000 Fonds wählen. Risikobereite Investoren
können darüber hinaus auch Derivate
kaufen und verkaufen.
Die vergangenen Jahre haben gezeigt, dass
man mit Wertpapieren in fast jeder Marktphase
ein Vermögen aufbauen kann. Überwinden
muss man dabei „nur“ die eingangs erwähnte
„German Angst“ und sich aktiv mit der Geldanlage
auseinandersetzen. So wie die meisten
Menschen mindestens einmal pro Jahr zur
Vorsorge zum Zahnarzt gehen sollten, so empfiehlt
sich daher auch mindestens einmal pro
Jahr der Besuch beim Anlageberater.
Wer das regelmäßig tut, kann früh Fehlentwicklungen
erkennen und gegensteuern
– und am Ende sehen, dass sich finanzielle
Vorsorge auszahlt.
Die Deutsche
Schutzvereinigung
für Wertpapierbesitz
(DSW) hat die Targobank
ausgezeichnet.
Gerechtigkeit oder Ehrlichkeit, das versteht
man im Deutschen unter dem Wort fair.
Aber würde man diese Begriffe auch mit
seiner Bank verbinden? Das wollte die Deutsche
Schutzvereinigung für Wertpapierbesitz
(DSW) genau wissen – und befragte
einige tausend Kunden von mehreren Geldinstituten.
Acht Banken standen sich in sechs Kategorien
gegenüber: Die Spitzenreiter unter
den fairsten Filialbanken sind die Genossenschaftsbanken
– und die Targobank. Letztere
überzeugte die Kunden mit ihrem Preis-Leistungs-Verhältnis,
Fairness im Kundenservice
sowie ihren Produktleistungen.
Die Genossenschaftsbanken lagen in der
Gunst der Kunden besonders im Bereich
der fairen Kommunikation mit den Kunden
sowie im fairen Umgang mit Beschwerden
vorn. Im Mittelfeld lagen die Deutsche Bank
und die Sparkassen mit der Note „gut“.
Kunden nutzen zwar Online-Banking,
wollen aber nach wie vor von ihrer Bank persönlich
beraten werden. Verschiedene Umfragen
haben ergeben, dass der Großteil der
Bevölkerung auch im Internetzeitalter nicht
auf eine professionelle Beratung vor Ort in
einer Filiale verzichten möchte.
Gute Beratung, ständige Erreichbarkeit
und günstige Konditionen – so hat es die in
Düsseldorf ansässige Privatkundenbank geschafft,
die Kunden zu überzeugen. In der
DSW-Befragung lobten sie vor allem die
Unterstützung bei der Produktwahl durch
den Bankberater.
„Unsere Kunden können darauf vertrauen,
dass sie von ihrem Berater individuell
betreut werden“, sagt Erol Cen, Direktor des
Produktbereichs Vorsorge und Vermögen
der Targobank. „Und sie können sicher sein,
dass sie anbieterunabhängig beraten werden,
denn im Gegensatz zu anderen Instituten ist
die Targobank nicht an hauseigene Produkte
gebunden“, fügt er hinzu.
Unabhängige Beratung ist besonders in
Zeiten sinkender Zinsen und steigender Inflationsraten
wichtig. Viele Sparer setzen
vermehrt auf die Sicherheit eines Sparbuchs
oder Tagesgeldkontos. Dabei ignorieren sie,
dass Abgeltungsteuer und Inflation die spärlichen
Zinserträge auffressen. Das mindert
die Kaufkraft, und langfristig schrumpft das
Nettovermögen.
Lieberknecht empfiehlt, das Ersparte
möglichst breit zu streuen. „Legen Sie drei,
vier Monatsgehälter als eiserne Reserve auf
ein Tagesgeldkonto – und investieren Sie das
restliche Vermögen in eine Vielzahl von Anlageklassen
wie Aktien, Renten, Immobilien,
Währungen und Rohstoffen“, rät er. Das
gute Abschneiden ist aber auch das Ergebnis
einer guten Ausbildung. Sämtliche Anlageberater
der Targobank wurden von Experten
der Frankfurt School of Finance & Management
geschult und zertifiziert.
Impressum | Herausgeber: TARGOBANK AG & Co. KGaA, Kasernenstraße 10, 40213 Düsseldorf | Projektmanagement: Tassilo Seufert, Gwen Pascha (Targobank) | Redaktion: Peter Herkenhoff (Targobank) | Fotos: Andreas Müller, Getty, Plainpicture