Konzepte und Ansätze zum Risiko- und Rentabilitätsmanagement in ...

3.5.1 Besteuerungsformen
Obwohl dies seit Jahren von Vertretern der Wirtschaft laut gefordert wird, gibt es in
der Versteuerung des Gewinns, nach wie vor zahlreiche Unterschiede in der Bildung
des Ergebnisses nach Steuern, abhängig davon, innerhalb welcher Rechtsform dieses
Ergebnis erwirtschaftet worden ist.
Nach den zahlreichen Steuersenkungen der letzten Jahre beträgt der Steuersatz für
Kapitalgesellschaften nach dem Körperschaftssteuergesetz 25 % 268 . Geht man von
einer klaren Gewinnsituation aus, so entsteht dadurch gegenüber einer Einzelunternehmung
bzw. den Personengesellschaften, wo Gewinn nach den persönlichen
Steuersätzen der Gesellschafter bzw. des Einzelunternehmens versteuert wird (bis
zu 45%), ein nicht unerheblicher Vorteil. Wenn also gerade primär in der Phase des
Aufbaugeschäftes von einer klaren Gewinnsituation ausgegangen werden kann und
die Gesellschafter nicht den größten Wert auf den Konsumverbrauch des erwirtschafteten
Gewinns legen, d. h. die erwirtschafteten Gelder im Unternehmen verbleiben
und weiter im Unternehmen investiert werden sollen, so ist die Form einer Kapitalgesellschaft
269 am günstigsten. Planen die Gesellschafter jedoch, das erwirtschaftete
Geld auszuschütten und somit dem privaten Bereich zukommen zu lassen, so
entsteht durch die Herstellung der Ausschüttungsbelastung eine Gleichheit mit dem
persönlichen Steuersatz des Einzelunternehmens 270 . So relativiert sich der Vorteil
des Unterschiedes zwischen der Besteuerung einer Kapitalgesellschaft und der Besteuerung
von Einzelunternehmen und Personengesellschaften.
Geht man von einer Verlustsituation aus, so ist die Frage zu klären, inwieweit den
Gesellschaftern der in einer Kapitalgesellschaft entstandene Verlust von anderen
Einkunftsarten abgezogen werden könnte. Haben Gesellschafter anderwärtige Einkommensquellen,
so wäre die Rechtsform einer Kapitalgesellschaft ein Hinderungsgrund
der Verrechnung der entstandenen Verluste bei der privaten Veranlagung der
Gesellschafter. Eine GmbH hat kein Recht darauf, den entstandenen Verlust auszuschütten.
Eine weitere Differenzierung der Instrumente der steuerlichen Optimierung kann in
der gewerblichen und freiberuflichen Tätigkeit gesehen werden. Ökonomisch ebenfalls
schwer nachvollziehbar, verbleibt diese Differenzierung im deutschen Steuer-
268
§ 23 I KStG.
269
Kapitalgesellschaften werden in den Rechtsformen AG, GmbH oder KGaA geführt.
270
Nach § 36 I 2 Nr.2 EStG ist die von der Kapitalgesellschaft bei einer Ausschüttung einbehaltene
Kapitalertragsteuer von 20 % in voller Höhe auf die persönliche Einkommensteuerschuld an-
152