FLUSSFAHRT DONAU - Hamburgische Seehandlung
FLUSSFAHRT DONAU - Hamburgische Seehandlung
FLUSSFAHRT DONAU - Hamburgische Seehandlung
Erfolgreiche ePaper selbst erstellen
Machen Sie aus Ihren PDF Publikationen ein blätterbares Flipbook mit unserer einzigartigen Google optimierten e-Paper Software.
6.<br />
INVESTITION, FINANZIERUNG UND PROGNOSERECHNUNG<br />
fi nanzierenden Kreditinstitutes. Des Weiteren beinhaltet<br />
diese Position Kosten für Rechts- und Steuerberatung<br />
sowie für Gutachten, die im Wesentlichen auf<br />
Vereinbarungen beruhen. Ferner sind Kosten für die<br />
Eigenkapitalzwischenfi nanzierung enthalten (vgl.<br />
Kapitel 4.10). Die Position „Sonstiges“ beinhaltet<br />
im Wesentlichen Kosten der formalen Mittelverwendungskontrolle,<br />
der Schiffsregistrierung und -taufe, der<br />
Erstellung des Prospektes und der Kurzinformation,<br />
der Interessenversicherung sowie der Jahresabschlusskosten.<br />
Die Kostenprognose basiert auf konkreten Angeboten<br />
oder Schätzungen.<br />
68 Verkaufsprospekt<br />
<strong>FLUSSFAHRT</strong> <strong>DONAU</strong><br />
zu 4. Liquiditätsreserve<br />
Die Liquiditätsreserve dient der Abdeckung unerwarteter<br />
Ausgaben.<br />
zu 5. Eigenkapital<br />
Unter 5.1.1 und 5.1.2 wird das Kommanditkapital<br />
der Gründungsgesellschafter ausgewiesen. Das<br />
unter 5.1.3 aufgeführte Kommanditkapital der Investoren<br />
kann gemäß §3 Ziff. 3 des Gesellschaftsvertrages<br />
um bis zu T€ 100 erhöht werden. Dies hätte zur<br />
Folge, dass sich die gesellschaftsabhängigen Kosten<br />
unter 2. entsprechend erhöhen.<br />
ERGEBNISPROGNOSE AUF GESELLSCHAFTSEBENE (Angaben in T€) 1)<br />
PLAN-LIQUIDITÄTSRECHNUNG 2012 2013 2014 2015<br />
1 Einnahmen aus laufender Beschäftigung und Veräußerungserlös 0 3.639 3.685 3.732<br />
2 Schiffsbetriebs-/Reisekosten, Hotel-/Cateringkosten, Versicherungen 0 -1.962 -2.012 -2.058<br />
3 Schiffsmanagement 0 -92 -94 -97<br />
4 Summe Schiffskosten 0 -2.054 -2.106 -2.155<br />
5 Reedereiüberschuss 0 1.584 1.579 1.577<br />
6 Zinsen für Fremdfi nanzierung 0 -341 -346 -323<br />
7 Gewerbesteuer 0 -105 -73 -76<br />
8 Laufende Gesellschaftskosten 0 -148 -150 -153<br />
9 Cash-fl ow vor Tilgung 0 991 1.009 1.026<br />
10 Tilgung 0 -444 -592 -527<br />
11 Cash-fl ow nach Tilgung 0 547 417 499<br />
12 Auszahlungen 0 -268 -453 -453<br />
12.1 davon Investoren 0 267 452 452<br />
12.2 davon Gründungsgesellschafter 0 1 1 1<br />
13 Kumulierte Liquidität 2) 0 347 311 357<br />
14 Auszahlungen in % des nominellen Kommanditkapitals 0,0% 4,7% 3) PLAN-ERGEBNISRECHNUNG<br />
8,0% 8,0%<br />
15 Cash-fl ow vor Tilgung 0 991 1.009 1.026<br />
16 Steuerliche Abschreibung 0 -692 -754 -754<br />
17 Sofort abzugsfähige Anlaufkosten 4) -295 -221 -7 0<br />
18 Steuerlicher Gewinn/ Verlust -295 78 248 272<br />
19 in % des nominellen Kommanditkapitals -5,2% 1,4% 4,4% 4,8%<br />
20 Handelsrechtlicher Gewinn/ Verlust -760 -718 314 338<br />
21 Valuta Darlehen 0 9.151 8.559 8.032<br />
1) Abweichungen beruhen auf Rundungsdifferenzen.<br />
2) Die Liquidität aus der Investitionsphase wurde im Jahr 2013 berücksichtigt. Darstellung der kumulierten Liqudität inklusive Kontokorrent.
Change language