PDF herunterladen - Oldenburgische Landesbank
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126 Konzernanhang Ergänzende Angaben<br />
44 c Fair Value-Hierarchie<br />
Aktivische<br />
Finanzinstrumente<br />
Für die Mehrzahl der Finanzinstrumente, hauptsächlich für Kredite, Einlagen und nicht börsengän-<br />
gige Derivate, stehen Marktpreise nicht unmittelbar zur Verfügung, da es keine organisierten Märkte<br />
gibt, auf denen diese Instrumente gehandelt werden. Für diese Instrumente erfolgte die Ermittlung<br />
des Fair Values unter Anwendung finanzmathematisch anerkannter Bewertungsverfahren mit aktuellen<br />
Marktparametern. Zur Anwendung kamen insbesondere die Barwertmethode und Optionspreismodelle.<br />
Der Fair Value ist demnach ein stichtagsbezogener Modellwert, der nur als Indikator für<br />
einen beim künftigen Verkauf realisierbaren Wert herangezogen werden kann. Weitere Ausführungen<br />
zu Methoden der Messung von mit den Finanzinstrumenten verbundenen Risiken enthält der Risikobericht<br />
im Kapitel Risikolage, Risikotragfähigkeit unter Adressrisiken.<br />
Täglich fällige Finanzinstrumente wurden mit ihrem Nominalwert berücksichtigt. Zu diesen Instrumenten<br />
zählen der Kassenbestand sowie Kontokorrentkredite und Sichteinlagen gegenüber Kreditinstituten<br />
und Kunden.<br />
Forderungen und Verbindlichkeiten. Für die Ermittlung der Marktwerte wurden die zukünftigen vertraglich<br />
festgelegten Zahlungsströme berechnet und mit den geeigneten Marktzinsen diskontiert. Der<br />
Bonität von Kreditnehmern wurde durch eine angemessene Adjustierung der Diskontierungssätze<br />
Rechnung getragen.<br />
Der Konzern bilanziert Handelsaktiva / -passiva einschließlich Schuldtiteln, Aktien, derivativen Finanzinstrumenten<br />
und Devisengeschäften zum Marktwert bzw. zu abgeleiteten beizulegenden Zeitwerten.<br />
Sind keine Preisquotierungen erhältlich, werden die Marktwerte durch finanzmathematische Bewertungen<br />
ermittelt.<br />
Wertpapiere der Finanzanlagen werden gemäß IAS 39 als „Available-for-Sale-Finanzinstrumente“ klassifiziert<br />
und mit dem Fair Value bewertet. Sind keine Preisquotierungen erhältlich, werden die Marktwerte<br />
durch finanzmathematische Bewertungen ermittelt.<br />
Langfristige Verbindlichkeiten. Die Bewertung von Verbrieften Verbindlichkeiten und Nachrangigen Verbindlichkeiten<br />
wird auf der Basis quotierter Marktpreise vorgenommen, sofern diese vorhanden sind,<br />
und berücksichtigt verschiedene Faktoren, unter anderem die aktuellen Marktzinsen und das Kreditrating<br />
des Konzerns. Sind keine Preisquotierungen erhältlich, werden die Marktwerte durch finanzmathematische<br />
Bewertungen ermittelt.<br />
In der nachfolgenden Tabelle werden die zum Fair Value ausgewiesenen Finanzinstrumente in die drei<br />
Fair Value-Kategorien gemäß der IFRS Fair Value-Hierarchie eingeordnet.<br />
Buchwert in Mio. Euro<br />
An einem<br />
aktiven Markt ge-<br />
handelte Finanz-<br />
instrumente<br />
Auf Marktdaten<br />
beruhende<br />
Bewertungs-<br />
modelle<br />
Nicht auf Markt-<br />
daten beruhende<br />
Bewertungs-<br />
modelle<br />
(Level 1) (Level 2) (Level 3)<br />
2012<br />
Summe<br />
Handelsaktiva (originär) — — — —<br />
Handelsaktiva (derivativ) — 14,1 — 14,1<br />
Finanzanlagen (Fair Value) 1.943,4 1.408,4 — 3.351,8<br />
Sonstige zum Fair Value bewertete<br />
aktivische Finanzinstrumente — — — —<br />
Zum Fair Value bewertete<br />
aktivische Finanzinstrumente 1.943,4 1.422,5 — 3.365,9
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