PDF (4,5 MB) - Allianz

066 Konzernlagebericht Konzernrisikobericht
siehe Glossar Seite 156
siehe Grafik unten
Deckung der Verbindlichkeiten
Die Verbindlichkeiten werden insgesamt gedeckt durch bilanzielle Aktiva wie die Kassenposition, Guthaben
bei Zentralnotenbanken, Wertpapiere und gedeckte Schuldverschreibungen, Anteile an Spezialfonds
sowie Forderungen an Kunden und Kreditinstitute. Durch einen Verkauf der Schuldverschreibungen
der Kategorie Available-for-Sale (AfS) können eventuelle Liquiditätsanforderungen aus bestehenden
Verbindlichkeiten kurzfristig erfüllt werden. Sollte eine Veräußerung aufgrund der Marktsituation nicht
möglich sein, können diese Schuldverschreibungen alternativ im Rahmen von Offenmarktgeschäften
mit der EZB zur Beschaffung von kurzfristiger Liquidität herangezogen werden.
Die OLB verfügt mit ihren rund 840 Tsd. Kunden über sehr unterschiedliche Finanzierungsquellen und
besitzt wegen dieser kleinteiligen Engagements weder bei Vermögenswerten noch Finanzierungsquellen
wesentliche Konzentrationen von Liquiditätsrisiken.
Liquiditätscashflows per 31. Dezember 2012
Neben den oben dargestellten Übersichten zur Restlaufzeitenstruktur der Forderungen und Verbindlichkeiten
zeigt die folgende Grafik die Liquiditätscashflows über einen Zeitraum von 7 Jahren. Dabei wird
unterstellt, dass die Liquiditätsreserve – sobald verfügbar – zur Liquiditätsgenerierung eingesetzt wird.
Der Liquiditätscashflow signalisiert für die kommenden sieben Jahre bei normalem Geschäftsverlauf
(„Normal Case“) eine komfortable sowie in den fiktiven Szenarien „Downgrade“ und „Kombiniert“
eine ausreichende Liquiditätssituation der OLB. In einem wirtschaftlichen Rezessionsszenario wäre
die Liquidität der OLB für zwei Jahre noch ausreichend sichergestellt. Um auch längerfristige wirtschaftliche
Schwächephasen mit ausreichender Sicherheit durchleben zu können, besteht innerhalb
dieses Zeitraums Handlungsbedarf, durch die Aufnahme langfristiger Mittel am Kapitalmarkt oder
durch das Einwerben von Kundeneinlagen die Liquiditätsreserven der OLB aufzustocken.
Wesentliche Merkmale des Internen Kontrollsystems und des Risikomanagementprozesses
im Hinblick auf den Rechnungslegungsprozess
Nach den durch das Bilanzrechtsmodernisierungsgesetz eingeführten §§ 289 Abs. 5, 315 Abs. 2 Nr. 5 HGB,
mit denen die Vorgaben einer EU-Richtlinie in nationales Recht umgesetzt wurden, haben kapitalmarktorientierte
Unternehmen im Konzernlagebericht die wesentlichen Merkmale des Internen Kontrollund
Risikomanagementsystems im Hinblick auf den Konzernrechnungslegungsprozess zu beschreiben.
Die Abschlussadressaten sollen sich ein Bild von den wesentlichen Merkmalen des Kontroll- und
Risiko managementsystems im Hinblick auf den Konzernrechnungslegungsprozess machen können.
Nach der Gesetzesbegründung des Bilanzrechtsmodernisierungsgesetzes umfasst das Interne Kontrollsystem
die Grundsätze, Verfahren und Maßnahmen zur Sicherung der Wirksamkeit und Wirtschaftlichkeit
der Rechnungslegung, zur Sicherung der Ordnungsmäßigkeit der Rechnungslegung sowie zur Sicherung
der Einhaltung der maßgeblichen rechtlichen Vorschriften. Dazu gehört auch das Interne Revisionssystem,
soweit es sich auf die Rechnungslegung bezieht. Das Risikomanagementsystem im Hinblick auf den Rechnungslegungsprozess
bezieht sich als Teil des Internen Kontrollsystems wie Letzteres auf Kontroll- und
Liquiditätscashflows über sieben Jahre
Mio. Euro
1.500
1.200
900
600
300
0
– 300
2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019
Normal Case Rezession Downgrade Kombiniert