Geschäftsbericht 2007 - Muehlhan AG

10
Vergütungsstruktur von Vorstand und Aufsichtsrat
an der gemeinsamen Zielvorgabe lässt sich der Vorstand
auch hinsichtlich der Vergütung messen. alle drei Mitglieder
erhalten fixe und jährlich wiederkehrende variable
Vergütungskomponenten. einmalige variable Vergütungskomponenten
sind nicht vorgesehen. Zusätzlich kann der
aufsichtsrat neben der dargestellten prämienregelung
auch die Vergabe von virtuellen aktienoptionen im rahmen
eines phantom-Shares-programms als zusätzlichen
anreiz für den Vorstand nutzen. entsprechende optionen
wurden durch den aufsichtsrat zuletzt im Geschäftsjahr
2006 sowohl an den Vorstand als auch an leitende führungspersonen
der gesamten Muehlhan Gruppe zugeteilt.
Dabei wird den begünstigten ein anspruch auf eine
barzahlung gegen die Gesellschaft eingeräumt, dessen
entstehen vom erreichen bestimmter erfolgsziele abhängt
und den begünstigten finanziell so stellen soll, als hätte er
eine aktie der Gesellschaft zum ausgabepreis erworben
und die aktie zum börsenkurs im Zeitpunkt der ausübung
wieder veräußert.
Die optionen auf diese sogenannten phantom-Shares
können nur ausgeübt werden, wenn die aktie der Gesellschaft
seit dem Zuteilungstag eine Wertsteigerung von
mindestens 10 % p. a. erfahren hat. für jede ihm zugeteilte
aktien-tranche ist der begünstigte an eine gestaffelte Wartezeit
gebunden, die für ein Drittel der zugeteilten optionen
zwei Jahre, für ein weiteres Drittel drei Jahre und für das
letzte Drittel vier Jahre beträgt.
Die aufsichtsratsmitglieder erhalten entsprechend den
üblichen bestimmungen eine Kombination aus einer
festen aufsichtsratsvergütung und einem variablen anteil.
entsPrechenserKlärung
unser Management und der aufsichtsrat der Muehlhan aG
beschäftigen sich regelmäßig mit den fragen guter unternehmensführung.
Somit ist es nur konsequent, dass sich
das unternehmen an den empfehlungen der „regierungskommission
Deutscher Corporate Governance Kodex“,
nachfolgend DCGK, orientiert, soweit es für die Größe
und Struktur des unternehmens angemessen ist.
Muehlhan hat bereits in der Vergangenheit dem Kodex und
seinen wesentlichen empfehlungen entsprochen. auch
gegenwärtig entspricht das unternehmen den anforderungen
des Kodex in der gültigen fassung vom 14. Juni
2007.
Soweit einzelnen empfehlungen des DCGK in seiner aktuellen
fassung nicht oder nur eingeschränkt gefolgt oder
sofern in sonstiger Weise von diesen abgewichen wurde
bzw. zukünftig abgewichen wird, begründen Vorstand und
aufsichtsrat dies wie folgt:
Zu Ziffer 2 des Kodex: Einladung zur Hauptversammlung;
Übermittlung auf elektronischem Wege
Der DCGK empfiehlt in Ziffer 2.3.2 die Übermittlung der
einberufungsunterlagen zur Hauptversammlung auf elektronischem
Weg, sofern das dafür nötige Zustimmungserfordernis
erfüllt ist.
Muehlhan beschränkt sich in der einberufung der Hauptversammlung
aus ökonomischen und organisatorischen
Gründen auf die gesetzlich vorgeschriebenen Wege. Die
vom Gesetz für die Hauptversammlung verlangten berichte
und unterlagen werden regelmäßig von der ein berufung
der Hauptversammlung an zur einsicht der aktionäre ausgelegt
und auf Verlangen einem aktionär übermittelt, jedoch
nicht elektronisch, da die Zustimmungserfordernisse
nach § 30b abs. 3 WpHG nicht vorliegen. Die unterlagen
werden darüber hinaus auf der internetseite der Gesellschaft
zusammen mit der tagesordnung veröffentlicht,
sofern nicht berechtigte interessen der Gesellschaft, ihrer
aktionäre oder Dritter dem entgegenstehen. Sämtliche
unterlagen können von den aktionären dort abgerufen
werden.