Quartalsbericht Q1 2002 / 2003 - Heiler Software AG

Bericht zum 1. Quartal des
Geschäftsjahres 2002/03
Highlights
Umsatzwachstum bei steigendem
Gewinn
Besonders erfolgreiche Entwicklung
in den USA
Bestes Quartal seit Börsengang
Neues Produkt PPM erfolgreich
eingeführt
Aktie notiert seit Anfang 2003 im
Prime Standard
Quartal Geschäftsjahr
Wesentliche Kennzahlen 01.10.02 – 31.12.02 01.10.01 – 31.12.01 2001/02
nach US-GAAP TEUR TEUR TEUR
Umsatzerlöse 2.1951.236 4.694
EBITDA 329 -857 -2.955
EBITDA in % der Umsatzerlöse 15% -69% -63%
EBIT 256 -936 -3.238
EBIT in % der Umsatzerlöse 12% -76% -69%
EBT 405-741 -2.613
EBT in % der Umsatzerlöse 18% -60% -56%
Net profit 314 -603 -2.311
Net profit in % der Umsatzerlöse 14% -49% -49%
Eigenkapitalquote 95% 94% 94%
Anzahl der Mitarbeiter 66 80 65
Ergebnis je Aktie (EpS in EUR) 0,03 -0,05 -0,21
Ergebnis nach DVFA/SG 314 -603 -2.311
Ergebnis nach DVFA/SG je Aktie (in EUR) 0,03 -0,05 -0,21
Anzahl der Aktien am Stichtag 11.000.000 11.000.000 11.000.000
Aktienindex der Heiler Aktie

Sehr geehrte Aktionäre,
in einem insgesamt schwierigen wirtschaftlichen Umfeld
ist es der Heiler Software AG gelungen, die Marktposition
weiter auszubauen und den positiven Trend, der sich bereits
im vierten Quartal 2001/02 abzeichnete, fortzusetzen.
Der Umsatz belief sich im ersten Quartal 2002/03 auf
2,20 Mio. EUR und erhöhte sich damit um 0,96 Mio. EUR
gegenüber dem Vorjahr und um 0,51 Mio. EUR gegenüber
dem vierten Quartal 2001/02. Gleichzeitig verbesserte
sich das Ergebnis vor Steuern und Zinsen (EBIT) auf
0,26 Mio. EUR. Das entspricht einer Steigerung gegenüber
dem vierten Quartal 2001/02 von 0,25 Mio. EUR
und gegenüber dem Vorjahresquartal von 1,19 Mio. EUR.
Mit 0,31 Mio. EUR oder 0,03 EUR pro Aktie konnte erstmals
auch ein positives Ergebnis nach Steuern erwirtschaftet
werden, nachdem das Periodenergebnis im Vorquartal
noch durch Einmaleffekte aus Wertberichtigungen
auf Beteiligungen belastet war. Damit erreichte die Heiler
Software AG im ersten Quartal 2002/03 den höchsten
Quartalsumsatz und das beste Ergebnis seit dem Börsengang
im November 2000.
Besonders erfolgreich verlief die Entwicklung in den USA.
Dort hat sich Covisint, der weltweit führende elektronische
Marktplatz der Automobilhersteller, für den PBC
Premium Business Catalog ® entschieden. Über Covisint
wird die Heiler Katalogmanagementlösung zukünftig bei
einem der größten US-amerikanischen Unternehmen eingesetzt.
Angebunden an den elektronischen Marktplatz
sollen in der Endausbaustufe bis zu 10.000 Anwender
auf Basis von Hunderten von Lieferantenkatalogen und
Millionen von Artikeln ihre Beschaffungsprozesse elektronisch
abwickeln.
Die Heiler Software AG entwickelt sich immer stärker zu
einem Gesamtlösungsanbieter im Bereich des Supplier
Relationship Managements (SRM). Die Kombination aus
SAP- und Heiler-Produkten, der Beratung und den
Dienstleistungen im Bereich der Lieferantenanbindung,
des Katalogmanagements und der E-Procurement-Integration
erschließt sich für die Einkaufsorganisation der
SAP-Kunden als optimales Komplettangebot.
Unternehmen wie INA-Schäffler und Mann+Hummel
stellen u.a. die typischen Vertreter dieser Kundengruppe
dar. So übernimmt die Heiler Software AG beispielsweise
für die INA Schaeffler KG die komplette Einführung des
2 | Heiler Software AG
elektronischen Beschaffungssystems. Die zentralen technologischen
Komponenten des Projektes bilden neben
dem Enterprise Buyer Professional (EBP) von SAP der PBC
Premium Business Catalog ® und der PCM Premium
Content Manager ® der Heiler Software AG.
Auf der Lieferantenseite kam erstmals das neue Produkt
PPM Premium Product Manager für Handelsunternehmen
und B2B-Intermediäre erfolgreich zum Einsatz. Die international
tätige Hagemeyer Gruppe führte das System
fristgerecht bei Ihrem deutschen Tochterunternehmen
ETG Fröschl zum Jahresende 2002 ein. Die Heiler Software
AG konzentriert sich mittel- und langfristig im
Rahmen der SRM-Strategie auch auf dieses High-End-
Supplier Segment. Beide Kundengruppen können auf der
Basis derselben Technologie bedient und in einem kollaborativen
Prozess zusammengeführt werden. Die Heiler
Software AG führt damit Ihre Strategie „Connecting Buyer
and Supplier“ konsequent fort.
Auf Basis der Ergebnisse des ersten Quartals 2002/03
und der positiven Geschäftsentwicklung in den USA, sind
wir zuversichtlich, den Umsatz im Geschäftsjahr 2002/03
gegenüber dem Vorjahr deutlich zu steigern und das
Ergebnis weiter zu verbessern. Auf Grund der unsicheren
allgemeinen Wirtschaftslage ist es derzeit jedoch noch
schwierig präzise Umsatz- und Ergebnisprognosen für
das Gesamtjahr 2002/03 abzugeben. Für die Geschäftsentwicklung
im laufenden zweiten Quartal 2002/03 wird
es von wesentlicher Bedeutung sein, wie schnell und in
welchem Umfang die in Anbahnung befindlichen Aufträge
in Abschlüsse und damit in Erlöse umgesetzt werden
können.
Im Dezember 2002 erhielt die Heiler Software AG als
eines der ersten Unternehmen die Zulassung zum Prime
Standard, dem Qualitätssegment der Frankfurter Wertpapierbörse,
in dem die Aktien seit Beginn des Jahres
gehandelt werden. Die Heiler Software AG wird damit
auch weiterhin die hohen Anforderungen an die Transparenz,
Internationalität und Aktualität der Berichterstattung
in vollem Umfang erfüllen und sich einem breiten
Investorenkreis öffnen.
Stuttgart, im Februar 2003
Der Vorstand

Konzern-Bilanz
Aktiva 31.12.2002 30.09.2002
in TEUR in TEUR
Umlaufvermögen
Zahlungsmittel 20.625 20.885
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, netto 2.079 1.676
Forderungen gegenüber beteiligte Unternehmen und Nahestehende 0 0
Vorräte
Aktive Rechnungsabgrenzungsposten und
0 0
sonstiges Umlaufvermögen 471 430
Summe Umlaufvermögen 23.175 22.991
Immaterielle Vermögensgegenstände 48 60
Sachanlagen, netto 478 503
Finanzanlagen 0 0
Aktive latente Steuern (langfristig) 3.040 3.131
sonstige langfristige Vermögensgegenstände 30 30
Summe Aktiva 26.771 26.715
Passiva 31.12.2002 30.09.2002
in TEUR in TEUR
Kurzfristige Verbindlichkeiten
Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen 160 262
Verbindlichkeiten gegenüber beteiligte Unternehmen und Nahestehenden 0 0
Erhaltene Anzahlungen 108 132
sonstige Rückstellungen 638 758
Verbindlichkeiten aus Ertragsteuern 0 0
sonstige Verbindlichkeiten 291 257
Passive Rechnungsabgrenzungsposten 109 147
Latente Steuern 50 50
Summe kurzfristige Verbindlichkeiten
Langfristige Verbindlichkeiten
1.356 1.606
Pensionsrückstellungen 100 97
Langfristige Verbindlichkeiten / Rückstellungen 0 0
Latente Steuern 3 3
Summe langfristige Verbindlichkeiten 103 100
Summe Verbindlichkeiten und Rückstellungen
Eigenkapital
1.459 1.706
Gezeichnetes Kapital 11.000 11.000
Kapitalrücklage 24.983 24.968
Kapitalrücklage eigene Anteile -5 -5
Bilanzverlust
Aufgelaufene Gewinne und Verluste ohne Auswirkungen
-10.765 -11.079
auf den Bilanzgewinn/-verlust 99 125
Summe Eigenkapital 25.312 25.009
Summe Passiva 26.771 26.715
Heiler Software AG | 3

Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung
Für die Zeit vom 1. Oktober 2002 bis 31. Dezember 2002
4 | Heiler Software AG
Quartal
01.10.2002-31.12.2002 01.10.2001-31.12.2001
TEUR TEUR
Umsatzerlöse
Lizenzen 858 608
Wartung 145 143
Projekte/Consulting 1.170 477
Handelsware 22 8
Summe Umsatzerlöse 2.1951.236
Kosten der verkauften Produkte
und Leistungen -765 -617
Bruttoergebnis vom Umsatz 1.430 619
Betriebsaufwendungen
Vertriebs- und Marketingkosten -548 -719
Allgemeine Verwaltungskosten -290 -322
Forschungs- und Entwicklungskosten -468 -677
sonstige Erträge 132 189
sonstige Aufwendungen 0 -26
Betriebsergebnis 256 -936
Zinserträge 149 198
Zinsaufwendungen 0 0
Beteiligungserträge/-aufwendungen 0 0
Währungsgewinne/-verluste 0 -3
Ergebnis vor Steuern 405-741
Ertragsteuern -91 138
Ergebnis nach Steuern
Sonstige Gewinne/Verluste (-) ohne Auswirkungen auf den
Überschuss (+)/Fehlbetrag(-)
314 -603
Verluste (-)/Gewinne aus Fremdwährungsumrechnung -26 9
Bilanzgewinn (+)/-verlust (-) 288 -594
Ergebnis/Aktie (verwässert/unverwässert) in EUR 0,03 -0,05
Durchschnittlich im Umlauf befindliche Aktien 11.000.000 11.000.000

Für die Zeit vom 1. Oktober 2002 bis 31. Dezember 2002
Konzern-Eigenkapitalveränderung
Anzahl Gezeichnetes Kapital- Eigene Eigener Bilanz- Aufgel. Gew. TOTAL
der Aktien Kapital rücklage Aktien Anteil gewinn/ u. Verl. ohne
verlust Auswirkungen
auf den Gew.
o. Verl.
Stück TEUR TEUR Stück TEUR TEUR TEUR TEUR
Bilanz
zum 30. September 2002 11.000.000 11.000 24.968 4.000 -5-11.079 12525.009
Ergebnis nach Steuern
(01.10.2002 - 31.12.2002) 0 0 0 0 0 314 0 314
Gewinne/Verluste ohne Auswirkungen
auf den Bilanzgewinn/-verlust
aus Fremdwährungsumrechnungen
0 0 0 0 0 0 -26 -26
Zur Kapitalrücklage zugeführte
Optionskosten 0 0 15 0 0 0 0 15
Bilanz
31. Dezember 2002 11.000.000 11.000 24.983 4.000 -5-10.765 99 25.312
Für die Zeit vom 1. Oktober 2001 bis 31. Dezember 2001
Anzahl Gezeichnetes Kapital- Eigene Eigener Bilanz- Aufgel. Gew. TOTAL
der Aktien Kapital rücklage Aktien Anteil gewinn/ u. Verl. ohne
verlust Auswirkungen
auf den Gew.
o. Verl.
Stück TEUR TEUR Stück TEUR TEUR TEUR TEUR
Bilanz
zum 30. September 2001 11.000.000 11.000 24.863 4.000 -5-8.768 17527.265
Ergebnis nach Steuern
(01.10.2001-31.12.2001) 0 0 0 0 0 -603 0 -603
Gewinne/Verluste ohne Auswirkungen
auf den Bilanzgewinn/-verlust
aus Fremdwährungsumrechnungen
0 0 0 0 0 0 9 9
Zur Kapitalrücklage zugeführte
Optionskosten 0 0 56 0 0 0 0 56
Bilanz
31. Dezember 2001 11.000.000 11.000 24.919 4.000 -5-9.371 184 26.727
Heiler Software AG | 5

Konzern-Kapitalflussrechnung
Für die Zeit vom 1. Oktober 2002 bis 31. Dezember 2002
6 | Heiler Software AG
01.10.2002 - 31.12.2002 01.10.2001 - 31.12.2001
in TEUR in TEUR
Cashflow aus der Geschäftstätigkeit
Ergebnis nach Steuern 314 -603
Anpassungen zur Überleitung des Periodenergebnisses
zu den Einnahmen/Ausgaben aus laufender Geschäftstätigkeit:
Abschreibungen 73 79
Wertberichtigungen auf Forderungen 0 -26
Aufwendungen aus Mitarbeiterbeteiligungsprogramm 15 56
Veränderungen der Pensionsrückstellungen 3 4
Veränderung latente Steuern 91 -138
Veränderungen der betrieblichen Aktiva und Passiva:
Vorräte 0 0
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen -403 -124
Forderungen gegenüber beteiligte Unternehmen u. Nahestehenden
Sonstige Vermögensgegenstände und
0 19
aktive Rechnungsabgrenzungsposten -41 -76
Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen -102 -59
Verbindlichkeiten aus Ertragsteuern 0 0
Verbindlichkeiten gegenüber beteiligte Unternehmen und Nahestehenden 0 -2
sonstige Rückstellungen und Verbindlichkeiten -148 -335
sonstige langfristige Verbindlichkeiten 0 56
Mittelabfluss aus Geschäftstätigkeit -198 -1.149
Investitionsbereich
Erwerb von Sachanlagevermögen -36 -14
Erwerb von Beteiligungen 0 -50
Mittelabfluss aus Investitionstätigkeit -36 -64
Finanzierungsbereich
Barkapitalerhöhung abzüglich Börseneinführungskosten 0 0
Abnahme der stillen Beteiligung 0 0
Mittelabfluss (-) / Mittelzufluss (+) aus Finanzierungstätigkeit 0 0
Währungsumrechnungseffekt -26 9
Abnahme(-) / Zunahme(+) der flüssigen Mittel -260 -1.204
Zahlungsmittel zu Beginn des Berichtszeitraums 20.88523.779
Zahlungsmittel am Ende des Berichtszeitraums 20.62522.575

Allgemeine Grundlagen
Der Quartalsabschluss der Heiler Software AG ist auf der
Grundlage der US-amerikanischen Rechnungslegungsprinzipien
(„US-GAAP“), sowie der Regeln für die Strukturierte
Quartalsberichterstattung der Deutschen Börse
AG aufgestellt. Der vorliegende Quartalsabschluss wurde
auf Basis der gleichen Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden
wie der Konzernabschluss zum 30. September
2002 aufgestellt. Der Konzernabschluss umfasst neben
der Heiler Software Aktiengesellschaft, die Heiler Software
Corporation, USA sowie die Heiler Sp.z.o.o., Polen.
Umsatz- und Auftragslage
Der Umsatz betrug im Berichtszeitraum 2,20 Mio. EUR
und lag somit um 0,51 Mio. EUR über dem Vorquartal
und 0,96 Mio. EUR über dem ersten Quartal 2001/02.
Der Lizenzumsatz konnte sowohl gegenüber dem Vorquartal
(+ 34 %) als auch gegenüber dem Vergleichszeitraum
des Vorjahres (+ 41 %) deutlich gesteigert werden
und trägt mit 0,86 Mio. EUR 39 % zum Gesamtumsatz
bei. Die Projekt- und Consultingerlöse erhöhten sich
gegenüber dem Vorquartal um 49 % auf 1,17 Mio. EUR .
Die Umsatzsteigerung resultierte zum überwiegenden
Teil aus Aufträgen, die im Laufe des Quartals erteilt wurden.
Der Auftragsbestand belief sich zum Quartalsende
auf rund 1,0 Mio. EUR. Die Liste namhafter Kunden konnte
im Berichtsquartal u.a. mit der INA Schaeffler KG und
der Nordzucker AG weiter ausgebaut werden. Besonders
erfolgreich verlief die Entwicklung in den USA. Mit
Covisint, dem führenden elektronischen Marktplatz der
Automobilhersteller, konnte ein wichtiger Neukunde für
die Katalogmanagementsoftware PBC Premium Business
Catalog ® gewonnen werden.
Ertragslage
Durch ein striktes Kostenmanagement ist es in nahezu
allen Bereichen gelungen, die Kosten im Vergleich zum
Vorjahr weiter zu reduzieren. Mit einem Konzernumsatz
von 2,20 Mio. EUR (Vorjahr: 1,24 Mio. EUR) und einem
Erläuterung zum Geschäftverlauf
operativen Ergebnis (EBIT) von 0,26 Mio. EUR (Vorjahr:
-0,94 Mio. EUR) bzw. einem Ergebnis vor Steuern von
0,41 Mio. EUR (Vorjahr: -0,74 Mio. EUR) hat sich die Ertragslage
weiter verbessert. Das Ergebnis pro Aktie (EpS)
beträgt im Berichtsquartal 0,03 EUR und erhöhte sich im
Vergleich zum Vorjahreszeitraum um 0,08 EUR.
Investitionen
Das erste Quartal des Geschäftsjahres 2002/03 war
durch eine zurückhaltende Investitionstätigkeit gekennzeichnet.
Die Investitionen in das Sachanlagevermögen in
Höhe von 36 TEUR entfallen hauptsächlich auf Anschaffungen
im Bereich der betrieblichen Hard- und Software.
Bilanzstruktur und Cash-Flow
Die Bilanzstruktur von Heiler ist gegenüber dem Stand
zum 30. September 2002 wenig verändert und damit
weiterhin grundsolide. Heiler hat unverändert keinerlei
Bankverbindlichkeiten und verfügt mit knapp 20,63 Mio. EUR
über einen hohen Bestand an liquiden Mitteln. Die Abnahme
der Liquiditätsreserve um knapp 0,26 Mio. EUR
gegenüber dem Ende des Geschäftsjahres 2001/02 ist
vor allem auf die Auszahlung der 13. Gehälter zurückzuführen.
Auf Grund des positiven Nachsteuerergebnisses
erhöhte sich das Eigenkapital auf 25,31 Mio. EUR oder
2,30 EUR pro Aktie. Das entspricht einem Eigenkapitalanteil
von 95 % der Bilanzsumme.
Mitarbeiter und Management
Zum 31. Dezember 2002 beschäftigte Heiler 66
Mitarbeiter, einen Mitarbeiter mehr als am Ende des
Geschäftsjahres 2001/02.
Heiler Software AG | 7

Anteilsbesitz Organe zum 31.12.2002 Aktien Anteil am Rechte auf den
Grundkapital Bezug von Aktien
Vorstand 3.727.208 33,884% 150.000
Rolf J. Heiler 3.621.299 32,921% -
Paul Dachtler 58.114 0,528% -
Dr. Wolfgang A. Köstler 47.795 0,435% 150.000
Aufsichtsrat 47.000 0,427% 0
Klaus-Dieter Laidig 17.500 0,159% -
Prof. Dr. Dr. Hans Jörg Bullinger 17.500 0,159% -
Rainer Kirchdörfer 12.000 0,109% -
Summe Organe 3.774.208 34,311% 150.000
Angaben zu eigenen Anteilen gemäß § 160 Abs. 1 Nr. 1 AktG
Die Heiler Software AG hält 4.000 Stück nennwertlose eigene Stückaktien der Gesellschaft, die von einem ausgeschiedenen Mitarbeiter am 16. März
2001 erworben wurden (WKN 542 990).
Angaben zu den ausgegebenen Optionen gemäß § 160 Abs. 1 Nr. 5 AktG
Am 3. November 2000 hat die Hauptversammlung der Gesellschaft einen Optionsplan beschlossen. Auf der Basis dieses Optionsplans sind an 40
Mitarbeiter der Gesellschaft mehrere Tranchen von insgesamt 278.195 Optionen ausgegeben worden, die zum Bezug von 278.195 auf den Inhaber
lautende Stamm-Stückaktien berechtigten.
Finanzkalender 2002/03 Börsendaten
20.03.2003 Hauptversammlung Börsensegment Prime Standard
14.05.2003 II. Quartalsbericht Börsenkürzel HLR.FSE
07.08.2003 III. Quartalsbericht WKN: 542 990
07.08.2003 Analystenkonferenz ISIN: DE0005429906
18.12.2003 Geschäftsbericht Designated
Sponsor: GZ-Bank AG
Impressum:
Heiler Software AG
Investor Relations
Mittlerer Pfad 5
70499 Stuttgart
Telefon 0711/139840
Telefax 0711/8666301
info@heiler.com
http://www.heiler.com
Stuttgart
Palo Alto
Breslau
Satz und Layout:
Brand Ranger Werbeagentur GmbH
www.brandranger.de
Auflage:
deutsch: 500
Stand: 02/2003
© Heiler Software AG.
Alle Rechte vorbehalten.
Gedruckt auf umweltfreundlichem Papier.