Formuepleje Optimum A/S

Formuepleje Optimum A/SBestyrelsen evaluerer én gang årligt på årets sidste møde bestyrelsens,direktionens og Administrators indsats med fokus på at vurdere, omfastlagte strategiske målsætninger og planer er nået.VederlagBestyrelsens årlige honorering består af et fast grundbeløb på kr. 25.000pr. medlem samt et variabelt beløb på kr. 20.000 pr. påbegyndt mia. iportefølje til bestyrelsesformanden samt kr. 15.000 pr. påbegyndt mia.i portefølje til øvrige medlemmer. Det variable beløb gælder dog maksimaltindtil en portefølje på 5 mia. kr. Det maksimale bestyrelseshonorarkan således udgøre 25.000 kr. + (5 × 20.000 kr.) = 125.000 kr. til bestyrelsesformandensamt 25.000 + (5 × 15.000 kr.) = 100.000 kr. til øvrigebestyrelsesmedlemmer. Bestyrelsesmedlemmer i Selskabet modtagerikke øvrig bonus og deltager ikke i nogen fratrædelsesordninger.Hertil kommer, at administrationsaftalen indeholder et væsentligt sammenfaldendeinteressemotiv, idet Administrator og direktion oppebæreret resultathonorar på henholdsvis 9% og 1% af Selskabets investeringsresultatog eventuelle underskud skal modregnes først.RisikostyringSelskabet har et deklareret risikomål, som er udmøntet i maksimalt tabaf egenkapital på 5% af initialegenkapitalen målt indenfor en tre-årsinvesteringshorisont med 90% sikkerhed.Direktionen fremlægger på hvert bestyrelsesmøde, hvordan Selskabetssamlede finansielle risiko er sammensat ud fra anerkendte finansiellemetoder som Value-at-Risk. Selskabets finansielle risiko, historisk og aktueltfremlægges i årsrapporten.Direktionen aflønnes udelukkende med 1% af årets finansresultat førskat og omkostninger, men ingen fast løn og ingen pensionsordningerderudover. Ansættelsesforholdet kan bringes til ophør fra begge partersside ud fra funktionærlovens regler om anciennitet og opsigelsesvarsler.Direktøren er berettiget til beregning af tantiemebeløb af Selskabetsresultat frem til og med udløbet af ansættelsesforholdet.Bestyrelsen har ingen incitamentsprogrammer, men direktion og Administratorhar de to nævnte resultathonoreringer på henholdsvis 1% og9% af finansresultatet.Selskabet har ikke ydet Selskabets ledelse fordele af nogen art, og harikke indgået aftaler af nogen anden art end de her nævnte.Forretningsmæssigt samarbejdeGrundlæggende lægger Selskabets bestyrelse vægt på uafhængighedog forebyggelse af interessekonflikter.Det er således et krav, at Administrator:u Ikke må have indtægter via handel med værdipapireru Ikke må modtage salgsprovision af nogen artu Ikke må handle Selskabets aktier til og fra egenbeholdningu Ikke må være involveret i Selskabets transaktioner vedr. ind- eller udlånu Ikke må have Selskabets værdipapirer i depotu Ikke må modtage kontanter til indlån fra Selskabetu Ikke må foretage udlån til Selskabetu Ikke må foretage handelstransaktioner af nogen art med SelskabetSelskabets værdier udgøres normalt af 95-100% børsnoterede værdipapireri segregerede depoter i danske pengeinstitutter.RevisionBestyrelsen vurderer en gang årligt, inden indkaldelse til generalforsamling,revisors uafhængighed og kompetence. Revisor er pålagt at foretageuanmeldt revision mindst én gang pr. regnskabsår. Kun efter særskiltanmodning yder revisor andet end de egentlige revisionsydelser.OvertagelsesforsøgVed et offentligt overtagelsestilbud vil bestyrelsen indkalde generalforsamlingenfor at tage stilling hertil.De tre bestyrelsesmedlemmer er alle eksterne og generalforsamlingsvalgte.Selskabet har kun én aktieklasse og der er ingen stemmeretsbegrænsninger.Da alle Selskabets transaktioner foregår med tredjepart og aldrig medAdministrator – kombineret med, at Administrators aflønning primærter resultatafhængigt – er der gjort meget for at forebygge interessekonflikter.Børsprospekt maj 2006 / 37